Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Сравнение CIFR vs TW

Тикер 1

Тикер 2

CIFR8

34TW

Инвесторы часто выбирают между CIFR и TW — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Брокеры и инвестбанки». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации TW крупнее в 3,1× (22,63 млрд $ vs 7,30 млрд $). CIFR имеет отрицательный P/E (-6,22), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — TW прибылен с P/E 25,31. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. ROE CIFR отрицательный (-156,28%), что говорит об убыточности. TW генерирует прибыль с ROE 13,78%. По этому критерию преимущество однозначно. CIFR убыточен — чистая маржа -585,75%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. TW выплачивает дивиденды с доходностью 0,49% годовых, тогда как CIFR дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. По техническому скорингу TW сильнее: 71/100 против 26/100 у CIFR. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. В общем зачёте TW уверенно лидирует со счётом 34:8. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Cipher Mining Inc.

CIFRNASDAQ

$17,86+$1,24 (+7,43%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 7,30 млрд $

ETP Rank2.0

Стоимость

3.8

Качество

3.9

Рост

5.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

7.0

Tradeweb Markets Inc.

TWNASDAQ

$106,29+$0,76 (+0,72%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 22,63 млрд $

ETP Rank6.9

Стоимость

5.2

Качество

8.2

Рост

9.0

Техника

4.0

Дивиденды

6.4

Прогнозы

8.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

CIFRTW

Фундаментальный анализ

P/E у CIFR отрицательный (-6,22) — компания генерирует убытки. TW прибылен, P/E составляет 25,31. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По P/S (цена/выручка) TW дешевле: 10,26 против 38,22. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) TW дешевле: 3,40 против 13,00. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. ROE CIFR отрицательный (-156,28%), что говорит об убыточности. TW генерирует прибыль с ROE 13,78%. По этому критерию преимущество однозначно. CIFR убыточен — чистая маржа -585,75%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. CIFR несёт высокую долговую нагрузку — D/E 9,94, тогда как TW практически без долга (D/E 0,02). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

CIFRTW

Показатель	CIFR	TW
Мультипликаторы оценки
P/E	-6,22	25,31
P/B	13,00	3,40
P/S	38,22	10,26
PEG	0,01	0,42
EV/EBITDA	-11,03	13,67
Рентабельность
ROE	-156,28%	13,78%
ROA	-14,92%	10,87%
Валовая маржа	-30,12%	68,14%
Операц. маржа	-164,89%	44,13%
Чистая маржа	-585,75%	40,66%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	9,94	0,02
Текущая ликв.	3,00	6,05
Быстрая ликв.	2,97	6,05
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0,00%	0,49%
Коэфф. выплат	0,00%	12,33%
EPS	-$2,73	$4,22
Балансовая стоим.	$1,44	$34,54

Технический анализ

TW набирает 71 из 100 по техническому скорингу, CIFR — 26 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CIFR — 44,4 (нейтральная зона), TW — 59,4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. TW торгуется выше SMA 50 (5,8%), тогда как CIFR ниже этой средней (-19,4%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: CIFR — 12,0 (нет тренда), TW — 10,9 (нет тренда). По бете TW стабильнее (-0,19 vs 4,01). Дневная волатильность (ATR%) CIFR составляет 14,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CIFRTW

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CIFR	TW
Осцилляторы
RSI (14)	44,41	59,44
Stochastic %K	18,37	82,96
CCI (20)	-85,65	120,85
MFI	42,07	68,74
Williams %R	-81,63	-17,04
MACD гистограмма	-0,29	0,47
Momentum (10)	-4,47	5,79
Тренд
ADX	12,04	10,91
Цена vs EMA 9	-1,53%	+2,18%
Цена vs EMA 20	-8,19%	+3,54%
Цена vs SMA 50	-19,41%	+5,84%
Цена vs SMA 200	-4,03%	-2,35%
Объём
CMF	-0,19	0,17
Volume Ratio	111,12	51,86
Волатильность и статистика
Beta	4,01	-0,19
ATR %	13,97%	2,88%
Sharpe (1г)	1,57	-0,69
RS Rating	98,00	17,00
52w от хая	-40,76	-19,56
BB ширина	56,27	10,92

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): CIFR — 223,94 млн $, TW — 2,05 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. CIFR растёт быстрее по выручке: +48,00% год к году против +18,90% у TW. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. По чистой прибыли ситуация полярная: TW зарабатывает 812,79 млн $, а CIFR фиксирует убыток (-822,24 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: CIFR генерирует -695,86 млн $, TW — 1,13 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	CIFR	TW	Лидер
Выручка	223,94 млн $	2,05 млрд $
Рост выручки (г/г)	+48.00%	+18.90%
Чистая прибыль	-822,24 млн $	812,79 млн $
Рост прибыли (г/г)	—	+62.10%	—
EPS (TTM)	-$2,15	$3,81
Операц. Cash Flow	-207,94 млн $	1,17 млрд $
Free Cash Flow	-695,86 млн $	1,13 млрд $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: TW обеспечивает 0,49% годовой доходности, CIFR реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. TW выплачивает дивиденды 8 лет подряд, тогда как CIFR не имеет дивидендной истории.

Показатель	CIFR	TW
Див. доходность	—	0,49%
Годовые дивиденды	—	$0,42
Коэфф. выплат	—	12,33%
Лет выплат	0	8
CAGR дивидендов (5л)	—	5,59%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CIFR — марте (+15,47%), для TW — ноябре (+6,85%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для CIFR — декабрь (-13,81%), для TW — сентябрь (-6,64%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Оба тикера сильны в: май, июль, октябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у CIFR: +51,68% против +17,91%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CIFR

+7,8

-2,8

+15,5

+1,3

+6,0

+6,3

+11,3

+9,9

+3,9

+13,9

-7,7

-13,8

-0,1

+6,7

+0,2

-0,2

+3,9

-1,1

+3,6

+0,3

-6,6

+2,8

+6,8

+1,5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cipher Mining Inc. или Tradeweb Markets Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — CIFR или TW?

ROE CIFR — -156,28%, TW — 13,78%. TW демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Cipher Mining Inc. и Tradeweb Markets Inc.?

Tradeweb Markets Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 0,49%. Cipher Mining Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Cipher Mining Inc. или Tradeweb Markets Inc.?

По объёму выручки: CIFR — 223,94 млн $, TW — 2,05 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — CIFR или TW?

Технический скоринг: CIFR — 26/100, TW — 71/100. TW имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CIFR или TW?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 44 метрик CIFR выигрывает 8, TW — 34. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 17.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией