Сравнение CIFR vs IBKR

Тикер 1

Тикер 2

CIFR10

29IBKR

Cipher Mining Inc. (CIFR) и Interactive Brokers Group, Inc. (IBKR) представляют одну индустрию — «Брокеры и инвестбанки». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации IBKR крупнее в 16.4× (144,18 млрд $ vs 8,80 млрд $). Убыточность CIFR (P/E -8.79) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. IBKR показывает P/E 35.96. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. CIFR работает в убыток — ROE -117.65%, тогда как IBKR показывает рентабельность 19.89%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа CIFR (-427.79%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Дивидендная политика различается кардинально: IBKR обеспечивает 0.38% годовой доходности, CIFR реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. IBKR набирает 71 из 100 по техническому скорингу, CIFR — 58 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Итоговый счёт 29:10 в пользу IBKR. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Cipher Mining Inc.

CIFRNASDAQ

21,52 $+2,04 $ (+10,47%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 8,80 млрд $

ETP Rank3.1

Стоимость

3.8

Качество

4.9

Рост

5.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

5.0

Interactive Brokers Group, Inc.

IBKRNASDAQ

83,83 $+0,04 $ (+0,05%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 144,18 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

4.1

Качество

6.6

Рост

7.3

Техника

7.0

Дивиденды

6.4

Прогнозы

6.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

CIFRIBKR

Фундаментальный анализ

CIFR имеет отрицательный P/E (-8.79), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — IBKR прибылен с P/E 35.96. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) IBKR оценён ниже: 13.57 против 37.98. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B IBKR — 6.68, у CIFR — 11.05. CIFR работает в убыток — ROE -117.65%, тогда как IBKR показывает рентабельность 19.89%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа CIFR (-427.79%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка IBKR значительно выше: D/E 5.73 vs 0.52 у CIFR. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.

CIFRIBKR

Показатель	CIFR	IBKR
Мультипликаторы оценки
P/E	-8.79	35.96
P/B	11.05	6.68
P/S	37.98	13.57
PEG	0.01	1.29
EV/EBITDA	-12.23	12.49
Рентабельность
ROE	-117.65%	19.89%
ROA	-14.04%	0.47%
Валовая маржа	3.31%	91.74%
Операц. маржа	-171.78%	86.76%
Чистая маржа	-427.79%	9.77%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.52	5.73
Текущая ликв.	3.13	16927.92
Быстрая ликв.	3.13	16927.92
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.38%
Коэфф. выплат	0.00%	10.31%
EPS	$-2.22	$2.33
Балансовая стоим.	$1.83	$47.73

Технический анализ

Техническая картина в пользу IBKR: скоринг 71/100 vs 58/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: CIFR — 52.1, IBKR — 56.7. Обе акции находятся в одной зоне. CIFR и IBKR находятся выше 50-дневной скользящей средней (+14.5% и +10.7% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: CIFR — 14.9 (нет тренда), IBKR — 25.7 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета IBKR — 1.92, CIFR — 4.20. CIFR значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) CIFR составляет 9.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CIFRIBKR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CIFR	IBKR
Осцилляторы
RSI (14)	52.15	56.68
Stochastic %K	42.06	42.27
CCI (20)	14.49	22.84
MFI	56.22	45.72
Williams %R	-57.94	-57.73
MACD гистограмма	-0.27	-0.45
Momentum (10)	-2.43	0.12
Тренд
ADX	14.94	25.71
Цена vs EMA 9	-1.29%	-0.79%
Цена vs EMA 20	+0.80%	+1.27%
Цена vs SMA 50	+14.47%	+10.68%
Цена vs SMA 200	+26.82%	+20.42%
Объём
CMF	0.06	0.18
Volume Ratio	83.31	99.38
Волатильность и статистика
Beta	4.20	1.92
ATR %	9.62%	3.11%
Sharpe (1г)	2.01	1.42
RS Rating	98.00	85.00
52w от хая	-23.67	-5.21
BB ширина	34.89	16.86

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CIFR генерирует 223,94 млн $, IBKR — 10,23 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. CIFR убыточен (чистая прибыль -822,24 млн $), тогда как IBKR генерирует прибыль (984 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): CIFR — -695,86 млн $, IBKR — 15,74 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	CIFR	IBKR
Выручка	223,94 млн $	10,23 млрд $
Чистая прибыль	-822,24 млн $	984 млн $
EPS (TTM)	$-2.15	$2.23
Операц. Cash Flow	-207,94 млн $	15,81 млрд $
Free Cash Flow	-695,86 млн $	15,74 млрд $

Дивиденды

IBKR выплачивает дивиденды с доходностью 0.38% годовых, тогда как CIFR дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. IBKR выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как CIFR не имеет дивидендной истории.

Показатель	CIFR	IBKR
Див. доходность	—	0.38%
Годовые дивиденды	—	$0.17
Коэфф. выплат	—	10.31%
Лет выплат	0.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-15.98%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CIFR показывает лучшую среднюю доходность в марте (+15.47%), IBKR — в ноябре (+5.50%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: CIFR — декабрь (-13.81%), IBKR — март (-4.80%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Совместные сильные месяцы: январь, июль, август, октябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CIFR: +48.70% против +16.08%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CIFR

+7.8

-2.8

+15.5

+1.3

-0.5

+7.1

+14.1

+9.9

+3.9

+13.9

-7.7

-13.8

IBKR

+1.1

+2.8

-4.8

+0.7

+2.2

-1.3

+2.3

+2.7

+0.6

+3.6

+5.5

+0.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cipher Mining Inc. или Interactive Brokers Group, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — CIFR или IBKR?

Рентабельность собственного капитала (ROE): CIFR — -117.65%, IBKR — 19.89%. Преимущество у IBKR.

Какие дивиденды у Cipher Mining Inc. и Interactive Brokers Group, Inc.?

Interactive Brokers Group, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 0.38%. Cipher Mining Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Cipher Mining Inc. или Interactive Brokers Group, Inc.?

Выручка CIFR за TTM — 223,94 млн $, IBKR — 10,23 млрд $. IBKR генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — CIFR или IBKR?

Технический скоринг: CIFR — 58/100, IBKR — 71/100. IBKR имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CIFR или IBKR?

Однозначного ответа нет. Счёт 10:29 в пользу IBKR по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией