Сравнение CHWY vs MELI
Динамика цен
Фундаментальный анализ
CHWY торгуется с P/E 37.52, тогда как MELI — с P/E 43.60. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Мультипликатор P/S также в пользу CHWY: 0.66 vs 2.63 у MELI. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B MELI — 11.50, у CHWY — 16.79. EV/EBITDA MELI — 21.17, у CHWY — 20.26. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE CHWY — 51.43%, у MELI — 29.58%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. MELI удерживает чистую маржу на уровне 6.04%, опережая CHWY (1.77%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CHWY — 1.12, у MELI — 0.33. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности CHWY ниже 1 (0.88), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CHWY | MELI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 37.52 | 43.60 | |
| P/B | 16.79 | 11.50 | |
| P/S | 0.66 | 2.63 | |
| PEG | -0.88 | -6.40 | |
| EV/EBITDA | 20.26 | 21.17 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 51.43% | 29.58% | |
| ROA | 6.20% | 4.09% | |
| Валовая маржа | 29.52% | 43.86% | |
| Операц. маржа | 2.10% | 9.59% | |
| Чистая маржа | 1.77% | 6.04% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.12 | 0.33 | |
| Текущая ликв. | 0.88 | 1.16 | |
| Быстрая ликв. | 0.51 | 1.14 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $0.54 | $37.87 | |
| Балансовая стоим. | $1.20 | $143.62 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 27/100 и 24/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у CHWY составляет 29.3 (зона перепроданности), у MELI — 45.2 (нейтральная зона). Значение ниже 30 может указывать на потенциал отскока. Обе акции ниже SMA 50: CHWY на -19.3%, MELI на -4.5%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: CHWY — 31.1 (выраженный тренд), MELI — 20.9 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. CHWY менее волатилен — бета 0.79 против 1.22 у MELI. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) CHWY составляет 5.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CHWY | MELI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 29.25 | 45.17 | |
| Stochastic %K | 12.87 | 39.54 | |
| CCI (20) | -138.45 | -47.53 | |
| MFI | 15.59 | 35.61 | |
| Williams %R | -87.13 | -60.46 | |
| MACD гистограмма | -0.39 | -13.47 | |
| Momentum (10) | -4.42 | -189.94 | |
| Тренд | |||
| ADX | 31.15 | 20.87 | |
| Цена vs EMA 9 | -6.48% | +1.33% | |
| Цена vs EMA 20 | -12.43% | -1.94% | |
| Цена vs SMA 50 | -19.26% | -4.50% | |
| Цена vs SMA 200 | -36.43% | -19.53% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.30 | 0.03 | |
| Volume Ratio | 157.16 | 79.95 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.79 | 1.22 | |
| ATR % | 5.68% | 4.20% | |
| Sharpe (1г) | -1.59 | -1.07 | |
| RS Rating | 3.00 | 11.00 | |
| 52w от хая | -58.52 | -37.58 | |
| BB ширина | 33.73 | 27.56 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): CHWY — 12,60 млрд $, MELI — 28,89 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: CHWY — 222,80 млн $, MELI — 2 млрд $. MELI генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CHWY — 562,40 млн $, MELI — 10,77 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | CHWY | MELI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 12,60 млрд $ | 28,89 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 222,80 млн $ | 2 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $0.53 | $39.39 | |
| Операц. Cash Flow | 691,60 млн $ | 12,12 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 562,40 млн $ | 10,77 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. MELI выплачивает дивиденды 7 лет подряд, тогда как CHWY не имеет дивидендной истории.
| Показатель | CHWY | MELI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | $0.60 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 7.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 6.59% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность CHWY приходится на июне (+11.09%), а MELI — на январе (+11.04%). Наименее удачные месяцы: CHWY — сентябрь (-13.91%), MELI — сентябрь (-3.14%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MELI: +33.27% против +8.09%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Chewy, Inc. или MercadoLibre, Inc.?
У кого выше рентабельность — CHWY или MELI?
Какие дивиденды у Chewy, Inc. и MercadoLibre, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Chewy, Inc. или MercadoLibre, Inc.?
У кого выше маржинальность — CHWY или MELI?
Какая акция лучше по технике — CHWY или MELI?
Что лучше купить — CHWY или MELI?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией