Сравнение CHMK vs IGSTP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у CHMK отрицательный (-0.80) — компания генерирует убытки. IGSTP прибылен, P/E составляет 3.56. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По P/S (цена/выручка) CHMK дешевле: 0.10 против 0.15. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B CHMK — 0.33, у IGSTP — 0.47. CHMK торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA IGSTP — 4.35, у CHMK — 901.08. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. CHMK работает в убыток — ROE -41.46%, тогда как IGSTP показывает рентабельность 13.34%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа CHMK (-12.13%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CHMK — 5.82, у IGSTP — 1.56. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности CHMK ниже 1 (0.69), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CHMK | IGSTP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -0.80 | 3.56 | |
| P/B | 0.33 | 0.47 | |
| P/S | 0.10 | 0.15 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | 901.08 | 4.35 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -41.46% | 13.34% | |
| ROA | -6.08% | 5.20% | |
| Валовая маржа | 7.70% | 16.85% | |
| Операц. маржа | -5.01% | 6.78% | |
| Чистая маржа | -12.13% | 4.15% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 5.82 | 1.56 | |
| Текущая ликв. | 0.69 | 1.76 | |
| Быстрая ликв. | 0.64 | 1.39 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| EPS | $-5492.28 | $1117.82 | |
| Балансовая стоим. | $13247.60 | $8381.01 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 24/100 и 28/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): CHMK — 37.5 (нейтральная зона), IGSTP — 38.2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: CHMK на -5.6%, IGSTP на -7.8%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: CHMK — 28.8 (выраженный тренд), IGSTP — 19.4 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете CHMK стабильнее (0.58 vs 0.65). Значение ниже 0.8 делает CHMK защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) IGSTP составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CHMK | IGSTP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 37.55 | 38.23 | |
| Stochastic %K | 15.28 | 12.73 | |
| CCI (20) | -99.90 | -83.02 | |
| MFI | 59.45 | 68.62 | |
| Williams %R | -84.72 | -87.27 | |
| MACD гистограмма | 10.52 | 3.07 | |
| Momentum (10) | 0.00 | 10.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 28.83 | 19.41 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.87% | -1.38% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.67% | -2.91% | |
| Цена vs SMA 50 | -5.58% | -7.76% | |
| Цена vs SMA 200 | -10.02% | -10.57% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.27 | -0.13 | |
| Volume Ratio | 16.71 | 6.12 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.58 | 0.65 | |
| ATR % | 2.37% | 3.90% | |
| Sharpe (1г) | -1.24 | -0.84 | |
| RS Rating | 29.00 | 13.00 | |
| 52w от хая | -27.90 | -27.08 | |
| BB ширина | 4.17 | 9.89 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): CHMK — 143,14 млрд ₽, IGSTP — 28,75 млн ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. IGSTP растёт быстрее по выручке: -4.50% год к году против -5.19% у CHMK. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. CHMK убыточен (чистая прибыль -17,37 млрд ₽), тогда как IGSTP генерирует прибыль (1,19 млн ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): CHMK — 18,97 млрд ₽, IGSTP — -2,74 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | CHMK | IGSTP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 143,14 млрд ₽ | 28,75 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -5.19% | -4.50% | |
| Чистая прибыль | -17,37 млрд ₽ | 1,19 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | -26.51% | — |
| EPS (TTM) | $-5492.28 | $1117.82 | |
| Операц. Cash Flow | 21,38 млрд ₽ | -2,59 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 18,97 млрд ₽ | -2,74 млн ₽ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.
| Показатель | CHMK | IGSTP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CHMK — январе (+11.81%), для IGSTP — январе (+13.35%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: CHMK — февраль (-6.21%), IGSTP — сентябрь (-4.15%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, май, июнь, сентябрь, ноябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у IGSTP: +39.69% против +3.08%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ЧМК или Ижсталь привилегированные?
У кого выше рентабельность — CHMK или IGSTP?
Какие дивиденды у ЧМК и Ижсталь привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — ЧМК или Ижсталь привилегированные?
Какая акция лучше по технике — CHMK или IGSTP?
Что лучше купить — CHMK или IGSTP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией