Сравнение CHMF vs PLZL
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у CHMF отрицательный (-829,16) — компания генерирует убытки. PLZL прибылен, P/E составляет 10,36. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По P/S (цена/выручка) CHMF дешевле: 0,81 против 4,56. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B CHMF — 1,01, у PLZL — 11,97. EV/EBITDA CHMF — 6,16, у PLZL — 7,44. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. CHMF работает в убыток — ROE -0,12%, тогда как PLZL показывает рентабельность 115,53%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа CHMF (-0,10%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка PLZL значительно выше: D/E 3,60 vs 0,67 у CHMF. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности CHMF ниже 1 (0,87), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CHMF | PLZL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -829,16 | 10,36 | |
| P/B | 1,01 | 11,97 | |
| P/S | 0,81 | 4,56 | |
| PEG | — | 0,27 | |
| EV/EBITDA | 6,16 | 7,44 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -0,12% | 115,53% | |
| ROA | -0,07% | 25,12% | |
| Валовая маржа | 25,11% | 70,79% | |
| Операц. маржа | 7,56% | 58,65% | |
| Чистая маржа | -0,10% | 44,07% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,67 | 3,60 | |
| Текущая ликв. | 0,87 | 4,44 | |
| Быстрая ликв. | 0,49 | 3,47 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 9,77% | |
| Коэфф. выплат | — | 24,60% | |
| EPS | -$0,77 | $230,92 | |
| Балансовая стоим. | $629,26 | $199,81 | |
Технический анализ
CHMF набирает 79 из 100 по техническому скорингу, PLZL — 54 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CHMF — 56,0 (нейтральная зона), PLZL — 44,1 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. CHMF торгуется выше SMA 50 (5,4%), тогда как PLZL ниже этой средней (-18,9%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: CHMF — 31,8 (выраженный тренд), PLZL — 31,9 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете PLZL стабильнее (0,90 vs 0,99). Дневная волатильность (ATR%) PLZL составляет 6,5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CHMF | PLZL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 56,01 | 44,13 | |
| Stochastic %K | 75,12 | 79,56 | |
| CCI (20) | 77,31 | 77,45 | |
| MFI | 72,30 | 62,61 | |
| Williams %R | -24,88 | -20,44 | |
| MACD гистограмма | 10,43 | 41,95 | |
| Momentum (10) | 61,00 | 95,40 | |
| Тренд | |||
| ADX | 31,77 | 31,95 | |
| Цена vs EMA 9 | +1,29% | +1,78% | |
| Цена vs EMA 20 | +4,95% | -0,63% | |
| Цена vs SMA 50 | +5,44% | -18,94% | |
| Цена vs SMA 200 | -21,04% | -37,58% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,16 | 0,01 | |
| Volume Ratio | 90,91 | 44,79 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,99 | 0,90 | |
| ATR % | 4,56% | 6,51% | |
| Sharpe (1г) | -1,78 | -0,80 | |
| RS Rating | 16,00 | 24,00 | |
| 52w от хая | -42,70 | -51,89 | |
| BB ширина | 34,56 | 38,82 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): CHMF — 712,90 млрд ₽, PLZL — 712,77 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. PLZL растёт быстрее по выручке: +2,60% год к году против -14,10% у CHMF. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: CHMF — 31,99 млрд ₽, PLZL — 314,14 млрд ₽. PLZL генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CHMF — -49,25 млрд ₽, PLZL — 228,47 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | CHMF | PLZL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 712,90 млрд ₽ | 712,77 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -14.10% | +2.60% | |
| Чистая прибыль | 31,99 млрд ₽ | 314,14 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | -78.60% | +2.80% | |
| EPS (TTM) | $38,18 | $230,92 | |
| Операц. Cash Flow | 124,24 млрд ₽ | 443,93 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -49,25 млрд ₽ | 228,47 млрд ₽ |
Дивиденды
PLZL выплачивает дивиденды с доходностью 9,77% годовых, тогда как CHMF дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Стаж непрерывных выплат: CHMF — 14 лет, PLZL — 14 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | CHMF | PLZL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 9,77% | |
| Годовые дивиденды | $118,42 | $85,85 | |
| Коэфф. выплат | — | 24,60% | |
| Лет выплат | 14 | 14 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 7,54% | -22,48% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CHMF — декабре (+6,11%), для PLZL — январе (+6,19%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: CHMF — сентябрь (-3,94%), PLZL — сентябрь (-5,13%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: май, июнь, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, октябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у PLZL: +17,42% против +4,54%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Северсталь или Полюс?
У кого выше рентабельность — CHMF или PLZL?
Какие дивиденды у Северсталь и Полюс?
Какая компания крупнее по выручке — Северсталь или Полюс?
Какая акция лучше по технике — CHMF или PLZL?
Что лучше купить — CHMF или PLZL?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией