Сравнение CGON vs PTGX

Тикер 1

Тикер 2

CGON10

25PTGX

Сравнение CG Oncology, Inc. Common stock (CGON) и Protagonist Therapeutics, Inc. (PTGX) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Биотехнологии». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. Обе компании убыточны: P/E CGON — -29.31, PTGX — -57.24. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. Отрицательная чистая маржа CGON (-3682.61%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Техническая картина в пользу PTGX: скоринг 53/100 vs 34/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. Итоговый счёт 25:10 в пользу PTGX. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

CG Oncology, Inc. Common stock

CGONNASDAQ

64,59 $-0,17 $ (-0,26%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 5,70 млрд $

ETP Rank3.6

Стоимость

6.2

Качество

5.2

Рост

5.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

3.0

Protagonist Therapeutics, Inc.

PTGXNASDAQ

102,01 $+1,13 $ (+1,12%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 6,56 млрд $

ETP Rank2.5

Стоимость

4.2

Качество

5.2

Рост

2.0

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

CGONPTGX

Фундаментальный анализ

Ни CGON (P/E -29.31), ни PTGX (P/E -57.24) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. Мультипликатор P/S также в пользу PTGX: 87.60 vs 1126.40 у CGON. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B CGON — 5.01, у PTGX — 10.02. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CGON — 0.01, у PTGX — 0.01. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

CGONPTGX

Показатель	CGON	PTGX
Мультипликаторы оценки
P/E	-29.31	-57.24
P/B	5.01	10.02
P/S	1126.40	87.60
PEG	0.74	0.16
EV/EBITDA	-28.72	-47.07
Рентабельность
ROE	-23.33%	-17.76%
ROA	-16.45%	-16.45%
Валовая маржа	-46.97%	99.45%
Операц. маржа	-4238.99%	-192.36%
Чистая маржа	-3682.61%	-154.88%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.01	0.01
Текущая ликв.	31.30	17.76
Быстрая ликв.	31.25	17.76
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-2.21	$-1.76
Балансовая стоим.	$12.92	$10.07

Технический анализ

По техническому скорингу PTGX сильнее: 53/100 против 34/100 у CGON. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у CGON составляет 44.4 (нейтральная зона), у PTGX — 49.8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: CGON на -3.7%, PTGX на -0.2%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: CGON — 19.7 (нет тренда), PTGX — 11.4 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. PTGX менее волатилен — бета 0.18 против 1.16 у CGON. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) CGON составляет 5.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CGONPTGX

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CGON	PTGX
Осцилляторы
RSI (14)	44.36	49.76
Stochastic %K	25.83	46.39
CCI (20)	-100.35	-17.74
MFI	65.19	44.51
Williams %R	-74.17	-53.61
MACD гистограмма	-0.76	-0.20
Momentum (10)	-3.25	-3.09
Тренд
ADX	19.74	11.40
Цена vs EMA 9	-2.68%	-0.24%
Цена vs EMA 20	-3.90%	-0.33%
Цена vs SMA 50	-3.72%	-0.18%
Цена vs SMA 200	+33.33%	+21.87%
Объём
CMF	-0.11	-0.12
Volume Ratio	88.45	63.25
Волатильность и статистика
Beta	1.16	0.18
ATR %	5.09%	4.19%
Sharpe (1г)	1.77	1.69
RS Rating	95.00	92.00
52w от хая	-14.23	-6.45
BB ширина	16.28	8.50

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): CGON — 4,04 млн $, PTGX — 46,02 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: CGON — -161 млн $, PTGX — -130,15 млн $. PTGX генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CGON — -132,48 млн $, PTGX — 56,08 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	CGON	PTGX
Выручка	4,04 млн $	46,02 млн $
Чистая прибыль	-161 млн $	-130,15 млн $
EPS (TTM)	$-2.08	$-2.05
Операц. Cash Flow	-132,35 млн $	57,67 млн $
Free Cash Flow	-132,48 млн $	56,08 млн $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	CGON	PTGX
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность CGON приходится на сентябре (+26.68%), а PTGX — на мае (+19.48%). Наименее удачные месяцы: CGON — май (-13.71%), PTGX — апрель (-9.54%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Суммарная сезонная доходность за год выше у PTGX: +54.40% против +31.76%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CGON

+9.5

+4.7

+4.8

+5.4

-13.7

-7.3

+3.2

+5.5

+26.7

+3.0

+1.9

-11.9

PTGX

+3.0

-2.8

+3.7

-9.5

+19.5

+8.7

+2.2

+15.1

+0.0

+3.8

+7.1

+3.7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — CG Oncology, Inc. Common stock или Protagonist Therapeutics, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — CGON или PTGX?

Рентабельность собственного капитала (ROE): CGON — -23.33%, PTGX — -17.76%. Преимущество у PTGX.

Какие дивиденды у CG Oncology, Inc. Common stock и Protagonist Therapeutics, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — CG Oncology, Inc. Common stock или Protagonist Therapeutics, Inc.?

Выручка CGON за TTM — 4,04 млн $, PTGX — 46,02 млн $. PTGX генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — CGON или PTGX?

Технический скоринг: CGON — 34/100, PTGX — 53/100. PTGX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CGON или PTGX?

Однозначного ответа нет. Счёт 10:25 в пользу PTGX по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией