Сравнение CGNX vs TDY

Тикер 1

Тикер 2

CGNX23

18TDY

Инвесторы часто выбирают между CGNX и TDY — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Электроника». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации TDY крупнее в 2.6× (28,13 млрд $ vs 10,70 млрд $). По мультипликатору P/E TDY оценён рынком дешевле: 30.81 против 74.03 у CGNX (разница составляет 58.4%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Рентабельность капитала CGNX составляет 9.56%, что превышает показатель TDY (8.85%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности TDY впереди: 14.99% против 13.62% у CGNX. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная политика различается кардинально: CGNX обеспечивает 0.52% годовой доходности, TDY реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. По техническому скорингу CGNX сильнее: 80/100 против 31/100 у TDY. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 23:18 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между CGNX и TDY зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

Cognex Corporation

CGNXNASDAQ

64,27 $+0,90 $ (+1,42%)

Технологии · Электроника

Капитализация: 10,70 млрд $

ETP Rank6.5

Стоимость

2.2

Качество

7.3

Рост

7.0

Техника

10.0

Дивиденды

7.4

Прогнозы

5.5

Сезонность

7.0

Teledyne Technologies Incorporated

TDYNYSE

607,12 $-7,08 $ (-1,15%)

Технологии · Электроника

Капитализация: 28,13 млрд $

ETP Rank5.2

Стоимость

5.0

Качество

6.7

Рост

6.5

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

CGNXTDY

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует TDY с P/E 30.81 (у CGNX — 74.03). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) TDY дешевле: 4.57 против 10.07. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) TDY дешевле: 2.69 против 7.13. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA TDY оценён ниже: 19.81 vs 46.34. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. CGNX демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 9.56% против 8.85% у TDY. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: TDY — 14.99%, CGNX — 13.62%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CGNX — 0.05, TDY — 0.23. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

CGNXTDY

Показатель	CGNX	TDY
Мультипликаторы оценки
P/E	74.03	30.81
P/B	7.13	2.69
P/S	10.07	4.57
PEG	3.00	2.51
EV/EBITDA	46.34	19.81
Рентабельность
ROE	9.56%	8.85%
ROA	7.11%	6.02%
Валовая маржа	68.02%	38.47%
Операц. маржа	18.76%	19.03%
Чистая маржа	13.62%	14.99%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.05	0.23
Текущая ликв.	3.55	1.76
Быстрая ликв.	2.84	1.16
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.52%	0.00%
Коэфф. выплат	38.78%	0.00%
EPS	$0.86	$19.94
Балансовая стоим.	$8.88	$228.73

Технический анализ

CGNX набирает 80 из 100 по техническому скорингу, TDY — 31 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CGNX — 61.0 (нейтральная зона), TDY — 42.1 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: CGNX выше на 16.5%, TDY — ниже на -3.1%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: CGNX — 33.6 (выраженный тренд), TDY — 12.7 (нет тренда). CGNX имеет чётко выраженный тренд, в отличие от TDY. По бете TDY стабильнее (0.97 vs 1.59). Дневная волатильность (ATR%) CGNX составляет 4.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CGNXTDY

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CGNX	TDY
Осцилляторы
RSI (14)	61.01	42.10
Stochastic %K	53.48	25.59
CCI (20)	47.24	-123.12
MFI	67.79	49.27
Williams %R	-46.52	-74.41
MACD гистограмма	-0.21	-3.00
Momentum (10)	-1.65	-29.93
Тренд
ADX	33.61	12.73
Цена vs EMA 9	+1.82%	-1.31%
Цена vs EMA 20	+5.14%	-2.41%
Цена vs SMA 50	+16.49%	-3.07%
Цена vs SMA 200	+39.35%	+6.23%
Объём
CMF	0.11	-0.18
Volume Ratio	79.31	131.42
Волатильность и статистика
Beta	1.59	0.97
ATR %	4.26%	2.74%
Sharpe (1г)	1.53	0.84
RS Rating	89.00	64.00
52w от хая	-10.61	-11.42
BB ширина	30.88	8.09

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): CGNX — 994,36 млн $, TDY — 6,12 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: CGNX — 114,44 млн $, TDY — 894,80 млн $. TDY генерирует больше чистой прибыли. FCF: CGNX генерирует 236,77 млн $, TDY — 1,07 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	CGNX	TDY
Выручка	994,36 млн $	6,12 млрд $
Чистая прибыль	114,44 млн $	894,80 млн $
EPS (TTM)	$0.68	$18.88
Операц. Cash Flow	245,51 млн $	1,19 млрд $
Free Cash Flow	236,77 млн $	1,07 млрд $

Дивиденды

CGNX выплачивает дивиденды с доходностью 0.52% годовых, тогда как TDY дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. CGNX выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как TDY не имеет дивидендной истории.

Показатель	CGNX	TDY
Див. доходность	0.52%	—
Годовые дивиденды	$0.17	—
Коэфф. выплат	38.78%	—
Лет выплат	13.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	-7.05%	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CGNX — июле (+9.71%), для TDY — ноябре (+5.84%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для CGNX — октябрь (-1.73%), для TDY — июнь (-0.74%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, февраль, май, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у TDY: +22.31% против +19.46%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CGNX

+2.0

+2.9

-0.2

+0.6

+2.1

+1.7

+9.7

+1.0

+0.5

-1.7

+2.4

-1.5

TDY

+3.0

+1.7

-0.5

+1.2

+2.1

-0.7

+5.1

+3.3

+0.6

+0.5

+5.8

+0.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cognex Corporation или Teledyne Technologies Incorporated?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Teledyne Technologies Incorporated: P/E 30.81 против 74.03. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — CGNX или TDY?

ROE CGNX — 9.56%, TDY — 8.85%. CGNX демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Cognex Corporation и Teledyne Technologies Incorporated?

Cognex Corporation выплачивает дивиденды с доходностью 0.52%. Teledyne Technologies Incorporated дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Cognex Corporation или Teledyne Technologies Incorporated?

По объёму выручки: CGNX — 994,36 млн $, TDY — 6,12 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — CGNX или TDY?

Чистая маржа CGNX — 13.62%, TDY — 14.99%. TDY оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CGNX или TDY?

Технический скоринг: CGNX — 80/100, TDY — 31/100. CGNX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CGNX или TDY?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик CGNX выигрывает 23, TDY — 18. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией