Сравнение CGNX vs OSIS

Тикер 1

Тикер 2

CGNX28

14OSIS

Cognex Corporation (CGNX) и OSI Systems, Inc. (OSIS) представляют одну индустрию — «Электроника». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации CGNX крупнее в 3.1× (10,70 млрд $ vs 3,43 млрд $). По мультипликатору P/E OSIS оценён рынком дешевле: 22.88 против 74.03 у CGNX (разница составляет 69.1%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. ROE OSIS — 16.74%, у CGNX — 9.56%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. CGNX удерживает чистую маржу на уровне 13.62%, опережая OSIS (8.42%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. CGNX выплачивает дивиденды с доходностью 0.52% годовых, тогда как OSIS дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. CGNX набирает 80 из 100 по техническому скорингу, OSIS — 27 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. CGNX побеждает по числу метрик: 28 против 14 у OSIS. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Cognex Corporation

CGNXNASDAQ

64,27 $+0,90 $ (+1,42%)

Технологии · Электроника

Капитализация: 10,70 млрд $

ETP Rank6.5

Стоимость

2.2

Качество

7.3

Рост

7.0

Техника

10.0

Дивиденды

7.4

Прогнозы

5.5

Сезонность

7.0

OSI Systems, Inc.

OSISNASDAQ

207,86 $-3,51 $ (-1,66%)

Технологии · Электроника

Капитализация: 3,43 млрд $

ETP Rank6.7

Стоимость

6.7

Качество

8.8

Рост

7.6

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

8.0

Динамика цен

CGNXOSIS

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует OSIS с P/E 22.88 (у CGNX — 74.03). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) OSIS оценён ниже: 1.93 против 10.07. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B OSIS — 3.89, у CGNX — 7.13. EV/EBITDA OSIS — 11.97, у CGNX — 46.34. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует OSIS (16.74% vs 9.56%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа CGNX — 13.62%, у OSIS — 8.42%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CGNX — 0.05, у OSIS — 0.00. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

CGNXOSIS

Показатель	CGNX	OSIS
Мультипликаторы оценки
P/E	74.03	22.88
P/B	7.13	3.89
P/S	10.07	1.93
PEG	3.00	3.20
EV/EBITDA	46.34	11.97
Рентабельность
ROE	9.56%	16.74%
ROA	7.11%	5.96%
Валовая маржа	68.02%	32.31%
Операц. маржа	18.76%	12.30%
Чистая маржа	13.62%	8.42%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.05	0.00
Текущая ликв.	3.55	3.25
Быстрая ликв.	2.84	2.42
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.52%	0.00%
Коэфф. выплат	38.78%	0.00%
EPS	$0.86	$9.24
Балансовая стоим.	$8.88	$54.29

Технический анализ

Техническая картина в пользу CGNX: скоринг 80/100 vs 27/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: CGNX — 61.0, OSIS — 26.7. CGNX в зоне нейтральная зона, а OSIS — зона перепроданности, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. CGNX торгуется выше SMA 50 (16.5%), тогда как OSIS ниже этой средней (-21.5%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. CGNX выше SMA 200 (+39.4%), OSIS — ниже (-19.0%). Долгосрочный тренд в пользу CGNX. ADX: CGNX — 33.6 (выраженный тренд), OSIS — 38.4 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета OSIS — 1.40, CGNX — 1.59. CGNX значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) OSIS составляет 5.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CGNXOSIS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CGNX	OSIS
Осцилляторы
RSI (14)	61.01	26.68
Stochastic %K	53.48	8.28
CCI (20)	47.24	-85.33
MFI	67.79	17.79
Williams %R	-46.52	-91.72
MACD гистограмма	-0.21	-4.14
Momentum (10)	-1.65	-28.90
Тренд
ADX	33.61	38.39
Цена vs EMA 9	+1.82%	-3.90%
Цена vs EMA 20	+5.14%	-11.83%
Цена vs SMA 50	+16.49%	-21.54%
Цена vs SMA 200	+39.35%	-19.00%
Объём
CMF	0.11	-0.18
Volume Ratio	79.31	112.31
Волатильность и статистика
Beta	1.59	1.40
ATR %	4.26%	5.47%
Sharpe (1г)	1.53	-0.10
RS Rating	89.00	33.00
52w от хая	-10.61	-32.10
BB ширина	30.88	52.83

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CGNX генерирует 994,36 млн $, OSIS — 1,71 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: CGNX — 114,44 млн $, OSIS — 149,64 млн $. OSIS генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CGNX — 236,77 млн $, OSIS — 56,09 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	CGNX	OSIS
Выручка	994,36 млн $	1,71 млрд $
Чистая прибыль	114,44 млн $	149,64 млн $
EPS (TTM)	$0.68	$8.91
Операц. Cash Flow	245,51 млн $	97,59 млн $
Free Cash Flow	236,77 млн $	56,09 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: CGNX обеспечивает 0.52% годовой доходности, OSIS реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. CGNX выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как OSIS не имеет дивидендной истории.

Показатель	CGNX	OSIS
Див. доходность	0.52%	—
Годовые дивиденды	$0.17	—
Коэфф. выплат	38.78%	—
Лет выплат	13.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	-7.05%	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CGNX показывает лучшую среднюю доходность в июле (+9.71%), OSIS — в ноябре (+7.47%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: CGNX — октябрь (-1.73%), OSIS — декабрь (-2.62%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CGNX: +19.46% против +15.29%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CGNX

+2.0

+2.9

-0.2

+0.6

+2.1

+1.7

+9.7

+1.0

+0.5

-1.7

+2.4

-1.5

OSIS

-0.6

+0.9

+0.8

+1.0

+2.8

+2.7

+2.1

+2.7

-1.2

-0.9

+7.5

-2.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cognex Corporation или OSI Systems, Inc.?

Мультипликатор P/E у OSI Systems, Inc. ниже (22.88 vs 74.03), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — CGNX или OSIS?

Рентабельность собственного капитала (ROE): CGNX — 9.56%, OSIS — 16.74%. Преимущество у OSIS.

Какие дивиденды у Cognex Corporation и OSI Systems, Inc.?

Cognex Corporation выплачивает дивиденды с доходностью 0.52%. OSI Systems, Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Cognex Corporation или OSI Systems, Inc.?

Выручка CGNX за TTM — 994,36 млн $, OSIS — 1,71 млрд $. OSIS генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — CGNX или OSIS?

Чистая маржа CGNX — 13.62%, OSIS — 8.42%. CGNX оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CGNX или OSIS?

Технический скоринг: CGNX — 80/100, OSIS — 27/100. CGNX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CGNX или OSIS?

Однозначного ответа нет. Счёт 28:14 в пользу CGNX по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией