Сравнение CG vs SEIC

Тикер 1

Тикер 2

CG13

32SEIC

The Carlyle Group Inc. (CG) и SEI Investments Company (SEIC) — прямые конкуренты в индустрии «Управление активами», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации CG крупнее в 1.5× (16,25 млрд $ vs 10,78 млрд $). По мультипликатору P/E SEIC оценён рынком дешевле: 14.96 против 29.79 у CG (разница составляет 49.8%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. ROE SEIC — 30.64%, у CG — 9.65%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. SEIC удерживает чистую маржу на уровне 31.17%, опережая CG (13.70%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. CG предлагает более высокую дивидендную доходность (3.09% vs 1.11%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу SEIC сильнее: 65/100 против 22/100 у CG. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Счёт 32:13 — убедительное преимущество SEIC. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

The Carlyle Group Inc.

CGNASDAQ

45,13 $-0,19 $ (-0,42%)

Финансы · Управление активами

Капитализация: 16,25 млрд $

ETP Rank4.9

Стоимость

3.8

Качество

5.1

Рост

4.7

Техника

1.0

Дивиденды

6.8

Прогнозы

8.5

Сезонность

7.0

SEI Investments Company

SEICNASDAQ

89,59 $-1,18 $ (-1,30%)

Финансы · Управление активами

Капитализация: 10,78 млрд $

ETP Rank8.0

Стоимость

6.6

Качество

9.7

Рост

7.3

Техника

7.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

CGSEIC

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует SEIC с P/E 14.96 (у CG — 29.79). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Балансовая оценка: P/B CG — 3.01, у SEIC — 4.51. EV/EBITDA SEIC — 10.64, у CG — 27.82. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует SEIC (30.64% vs 9.65%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа SEIC — 31.17%, у CG — 13.70%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка CG значительно выше: D/E 2.71 vs 0.02 у SEIC. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.

CGSEIC

Показатель	CG	SEIC
Мультипликаторы оценки
P/E	29.79	14.96
P/B	3.01	4.51
P/S	4.09	4.61
PEG	-0.60	0.53
EV/EBITDA	27.82	10.64
Рентабельность
ROE	9.65%	30.64%
ROA	1.83%	22.54%
Валовая маржа	73.08%	60.34%
Операц. маржа	22.21%	27.84%
Чистая маржа	13.70%	31.17%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	2.71	0.02
Текущая ликв.	10.83	4.52
Быстрая ликв.	10.83	4.52
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3.09%	1.11%
Коэфф. выплат	92.42%	17.01%
EPS	$1.52	$6.07
Балансовая стоим.	$20.53	$22.66

Технический анализ

SEIC набирает 65 из 100 по техническому скорингу, CG — 22 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CG — 36.6 (нейтральная зона), SEIC — 59.0 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: SEIC выше на 8.7%, CG — ниже на -6.5%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. SEIC выше SMA 200 (+8.1%), CG — ниже (-19.8%). Долгосрочный тренд в пользу SEIC. ADX: CG — 13.7 (нет тренда), SEIC — 38.5 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете SEIC стабильнее (0.84 vs 1.81). Дневная волатильность (ATR%) CG составляет 4.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CGSEIC

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CG	SEIC
Осцилляторы
RSI (14)	36.59	59.04
Stochastic %K	7.91	42.25
CCI (20)	-187.12	-31.76
MFI	39.46	60.10
Williams %R	-92.09	-57.75
MACD гистограмма	-0.53	-0.42
Momentum (10)	-5.48	-0.40
Тренд
ADX	13.66	38.45
Цена vs EMA 9	-4.85%	-0.39%
Цена vs EMA 20	-6.67%	+1.28%
Цена vs SMA 50	-6.51%	+8.69%
Цена vs SMA 200	-19.80%	+8.11%
Объём
CMF	-0.24	0.14
Volume Ratio	85.56	72.18
Волатильность и статистика
Beta	1.81	0.84
ATR %	4.34%	2.24%
Sharpe (1г)	-0.04	0.15
RS Rating	38.00	50.00
52w от хая	-35.12	-3.40
BB ширина	13.29	3.45

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): CG — 4,90 млрд $, SEIC — 2,30 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: CG — 808,70 млн $, SEIC — 715,30 млн $. CG генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CG — 1,36 млрд $, SEIC — 585,02 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	CG	SEIC
Выручка	4,90 млрд $	2,30 млрд $
Чистая прибыль	808,70 млн $	715,30 млн $
EPS (TTM)	$2.25	$5.76
Операц. Cash Flow	1,46 млрд $	607,66 млн $
Free Cash Flow	1,36 млрд $	585,02 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность CG — 3.09%, SEIC — 1.11%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: CG — 13 лет, SEIC — 25 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CG — 92.42%, SEIC — 17.01%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	CG	SEIC
Див. доходность	3.09%	1.11%
Годовые дивиденды	$0.70	$1.01
Коэфф. выплат	92.42%	17.01%
Лет выплат	13.00%	25.00%
CAGR дивидендов (5л)	-6.89%	7.00%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CG — июле (+10.80%), для SEIC — ноябре (+5.06%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: CG — август (-5.67%), SEIC — февраль (-2.85%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, май, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CG: +18.04% против +5.14%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+4.7

-4.0

-3.5

+1.7

+3.5

+2.9

+10.8

-5.7

-0.5

+0.6

+4.4

+3.1

SEIC

-1.2

-2.9

-0.4

+1.7

+2.2

+0.4

+0.2

+1.4

-1.6

-0.1

+5.1

+0.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — The Carlyle Group Inc. или SEI Investments Company?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит SEI Investments Company: P/E 14.96 против 29.79. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — CG или SEIC?

Рентабельность собственного капитала (ROE): CG — 9.65%, SEIC — 30.64%. Преимущество у SEIC.

Какие дивиденды у The Carlyle Group Inc. и SEI Investments Company?

Обе компании платят дивиденды. Доходность CG — 3.09%, SEIC — 1.11%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — The Carlyle Group Inc. или SEI Investments Company?

Выручка CG за TTM — 4,90 млрд $, SEIC — 2,30 млрд $. CG генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — CG или SEIC?

Чистая маржа CG — 13.70%, SEIC — 31.17%. SEIC оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CG или SEIC?

Технический скоринг: CG — 22/100, SEIC — 65/100. SEIC имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CG или SEIC?

Однозначного ответа нет. Счёт 13:32 в пользу SEIC по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией