Сравнение CG vs HLNE

Тикер 1

Тикер 2

CG22

21HLNE

Инвесторы часто выбирают между CG и HLNE — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Управление активами». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации CG крупнее в 3.3× (16,25 млрд $ vs 4,94 млрд $). Если ориентироваться на P/E, HLNE выглядит привлекательнее: 13.52 против 29.79. Премия к оценке CG может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Рентабельность капитала HLNE составляет 29.38%, что превышает показатель CG (9.65%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности HLNE впереди: 30.59% против 13.70% у CG. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. CG предлагает более высокую дивидендную доходность (3.09% vs 2.54%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу HLNE сильнее: 27/100 против 21/100 у CG. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 22:21 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между CG и HLNE зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

The Carlyle Group Inc.

CGNASDAQ

45,13 $-0,19 $ (-0,42%)

Финансы · Управление активами

Капитализация: 16,25 млрд $

ETP Rank4.9

Стоимость

3.8

Качество

5.1

Рост

4.7

Техника

1.0

Дивиденды

6.8

Прогнозы

8.5

Сезонность

7.0

Hamilton Lane Incorporated

HLNENASDAQ

88,59 $+3,48 $ (+4,09%)

Финансы · Управление активами

Капитализация: 4,94 млрд $

ETP Rank7.5

Стоимость

6.2

Качество

8.6

Рост

9.4

Техника

3.0

Дивиденды

7.9

Прогнозы

9.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

CGHLNE

Фундаментальный анализ

HLNE торгуется с P/E 13.52, тогда как CG — с P/E 29.79. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По P/S (цена/выручка) CG дешевле: 4.09 против 6.22. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По EV/EBITDA HLNE оценён ниже: 10.68 vs 27.82. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. HLNE демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 29.38% против 9.65% у CG. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: HLNE — 30.59%, CG — 13.70%. У HLNE маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. CG несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2.71, тогда как HLNE практически без долга (D/E 0.41). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

CGHLNE

Показатель	CG	HLNE
Мультипликаторы оценки
P/E	29.79	13.52
P/B	3.01	3.60
P/S	4.09	6.22
PEG	-0.60	-1.01
EV/EBITDA	27.82	10.68
Рентабельность
ROE	9.65%	29.38%
ROA	1.83%	10.76%
Валовая маржа	73.08%	69.23%
Операц. маржа	22.21%	42.80%
Чистая маржа	13.70%	30.59%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	2.71	0.41
Текущая ликв.	10.83	1.78
Быстрая ликв.	10.83	1.78
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3.09%	2.54%
Коэфф. выплат	92.42%	58.08%
EPS	$1.52	$6.29
Балансовая стоим.	$20.53	$35.74

Технический анализ

HLNE набирает 27 из 100 по техническому скорингу, CG — 21 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CG — 36.1 (нейтральная зона), HLNE — 36.2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: CG на -6.8%, HLNE на -7.3%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: CG — 14.8 (нет тренда), HLNE — 20.7 (слабый тренд). По бете HLNE стабильнее (1.16 vs 1.79). Дневная волатильность (ATR%) HLNE составляет 4.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CGHLNE

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CG	HLNE
Осцилляторы
RSI (14)	36.07	36.21
Stochastic %K	10.39	19.92
CCI (20)	-173.77	-114.62
MFI	33.70	38.34
Williams %R	-89.61	-80.08
MACD гистограмма	-0.56	-0.19
Momentum (10)	-3.88	-3.84
Тренд
ADX	14.78	20.68
Цена vs EMA 9	-4.24%	+2.10%
Цена vs EMA 20	-6.43%	-1.39%
Цена vs SMA 50	-6.83%	-7.30%
Цена vs SMA 200	-20.03%	-28.70%
Объём
CMF	-0.18	-0.19
Volume Ratio	89.27	63.23
Волатильность и статистика
Beta	1.79	1.16
ATR %	4.23%	4.54%
Sharpe (1г)	0.12	-1.67
RS Rating	38.00	4.00
52w от хая	-35.39	-50.56
BB ширина	14.86	18.31

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): CG — 4,90 млрд $, HLNE — 712,96 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: CG — 808,70 млн $, HLNE — 217,42 млн $. CG генерирует больше чистой прибыли. FCF: CG генерирует 1,36 млрд $, HLNE — 288,66 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	CG	HLNE
Выручка	4,90 млрд $	712,96 млн $
Чистая прибыль	808,70 млн $	217,42 млн $
EPS (TTM)	$2.25	$5.45
Операц. Cash Flow	1,46 млрд $	300,82 млн $
Free Cash Flow	1,36 млрд $	288,66 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность CG — 3.09%, HLNE — 2.54%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. CG платит дивиденды 13 лет подряд, HLNE — 10. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CG — 92.42%, HLNE — 58.08%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	CG	HLNE
Див. доходность	3.09%	2.54%
Годовые дивиденды	$0.70	$0.54
Коэфф. выплат	92.42%	58.08%
Лет выплат	13.00%	10.00%
CAGR дивидендов (5л)	-6.89%	-16.90%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CG — июле (+10.80%), для HLNE — ноябре (+9.16%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для CG — август (-5.67%), для HLNE — сентябрь (-3.45%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у HLNE: +24.29% против +18.04%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+4.7

-4.0

-3.5

+1.7

+3.5

+2.9

+10.8

-5.7

-0.5

+0.6

+4.4

+3.1

HLNE

+3.8

-1.9

-3.1

+4.1

+4.2

+2.3

+6.0

+1.6

-3.5

+1.0

+9.2

+0.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — The Carlyle Group Inc. или Hamilton Lane Incorporated?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Hamilton Lane Incorporated: P/E 13.52 против 29.79. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — CG или HLNE?

ROE CG — 9.65%, HLNE — 29.38%. HLNE демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у The Carlyle Group Inc. и Hamilton Lane Incorporated?

Обе компании платят дивиденды. Доходность CG — 3.09%, HLNE — 2.54%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — The Carlyle Group Inc. или Hamilton Lane Incorporated?

По объёму выручки: CG — 4,90 млрд $, HLNE — 712,96 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — CG или HLNE?

Чистая маржа CG — 13.70%, HLNE — 30.59%. HLNE оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CG или HLNE?

Технический скоринг: CG — 21/100, HLNE — 27/100. HLNE имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CG или HLNE?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик CG выигрывает 22, HLNE — 21. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией