Сравнение CFR vs PB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, PB выглядит привлекательнее: 13.03 против 13.29. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По P/S (цена/выручка) CFR дешевле: 3.15 против 4.11. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) PB дешевле: 0.84 против 1.96. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA PB оценён ниже: 9.59 vs 14.47. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. CFR демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 15.05% против 6.80% у PB. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: PB — 31.20%, CFR — 24.00%. У PB маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CFR — 1.03, PB — 0.30. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности CFR ниже 1 (0.20), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CFR | PB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 13.29 | 13.03 | |
| P/B | 1.96 | 0.84 | |
| P/S | 3.15 | 4.11 | |
| PEG | 1.03 | 2.53 | |
| EV/EBITDA | 14.47 | 9.59 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 15.05% | 6.80% | |
| ROA | 1.27% | 1.21% | |
| Валовая маржа | 80.13% | 71.56% | |
| Операц. маржа | 28.54% | 39.97% | |
| Чистая маржа | 24.00% | 31.20% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.03 | 0.30 | |
| Текущая ликв. | 0.20 | 0.68 | |
| Быстрая ликв. | 0.20 | 0.68 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2.86% | 3.42% | |
| Коэфф. выплат | 39.54% | 42.88% | |
| EPS | $10.51 | $5.30 | |
| Балансовая стоим. | $71.25 | $82.22 | |
Технический анализ
CFR набирает 51 из 100 по техническому скорингу, PB — 44 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CFR — 50.1 (нейтральная зона), PB — 53.3 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: CFR на 0.3%, PB на 1.9%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: CFR — 13.8 (нет тренда), PB — 18.2 (нет тренда). По бете PB стабильнее (0.74 vs 0.74). Значение ниже 0.8 делает PB защитной акцией.
| Индикатор | CFR | PB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 50.11 | 53.27 | |
| Stochastic %K | 61.23 | 63.80 | |
| CCI (20) | -10.51 | -8.86 | |
| MFI | 50.87 | 52.72 | |
| Williams %R | -38.77 | -36.20 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | -0.09 | |
| Momentum (10) | 0.45 | -1.08 | |
| Тренд | |||
| ADX | 13.78 | 18.18 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.70% | +1.35% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.21% | +0.98% | |
| Цена vs SMA 50 | +0.34% | +1.93% | |
| Цена vs SMA 200 | +5.02% | +0.84% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.13 | -0.11 | |
| Volume Ratio | 82.36 | 60.84 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.74 | 0.74 | |
| ATR % | 2.03% | 2.14% | |
| Sharpe (1г) | 0.31 | -0.28 | |
| RS Rating | 48.00 | 36.00 | |
| 52w от хая | -6.69 | -10.60 | |
| BB ширина | 8.50 | 6.16 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): CFR — 2,92 млрд $, PB — 1,74 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: CFR — 648,56 млн $, PB — 542,84 млн $. CFR генерирует больше чистой прибыли. FCF: CFR генерирует 127,33 млн $, PB — 516,98 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | CFR | PB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,92 млрд $ | 1,74 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 648,56 млн $ | 542,84 млн $ | |
| EPS (TTM) | $10.02 | $5.72 | |
| Операц. Cash Flow | 273,98 млн $ | 549,51 млн $ | |
| Free Cash Flow | 127,33 млн $ | 516,98 млн $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность CFR — 2.86%, PB — 3.42%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. CFR платит дивиденды 13 лет подряд, PB — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CFR — 39.54%, PB — 42.88%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | CFR | PB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2.86% | 3.42% | |
| Годовые дивиденды | $2.03 | $1.20 | |
| Коэфф. выплат | 39.54% | 42.88% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -7.14% | -9.62% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CFR — апреле (+6.64%), для PB — ноябре (+6.50%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для CFR — март (-5.15%), для PB — март (-5.76%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, июнь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июль, октябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у CFR: +12.49% против +5.42%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cullen/Frost Bankers, Inc. или Prosperity Bancshares, Inc.?
У кого выше рентабельность — CFR или PB?
Какие дивиденды у Cullen/Frost Bankers, Inc. и Prosperity Bancshares, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Cullen/Frost Bankers, Inc. или Prosperity Bancshares, Inc.?
У кого выше маржинальность — CFR или PB?
Какая акция лучше по технике — CFR или PB?
Что лучше купить — CFR или PB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией