Сравнение CFLT vs NTNX

Тикер 1

Тикер 2

CFLT20

20NTNX

Инвесторы часто выбирают между CFLT и NTNX — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Программное обеспечение». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. CFLT имеет отрицательный P/E (-36.93), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — NTNX прибылен с P/E 45.36. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. CFLT убыточен — чистая маржа -25.31%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По техническому скорингу NTNX сильнее: 72/100 против 65/100 у CFLT. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 20:20 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между CFLT и NTNX зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

Confluent, Inc.

CFLTNASDAQ

30,99 $

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 11,08 млрд $

ETP Rank3.0

Стоимость

6.6

Качество

4.7

Рост

4.8

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.0

Сезонность

5.0

Nutanix, Inc.

NTNXNASDAQ

44,69 $-0,34 $ (-0,76%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 11,85 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

7.1

Качество

5.5

Рост

8.5

Техника

4.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

CFLTNTNX

Фундаментальный анализ

P/E у CFLT отрицательный (-36.93) — компания генерирует убытки. NTNX прибылен, P/E составляет 45.36. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По P/S (цена/выручка) NTNX дешевле: 4.45 против 9.50. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. CFLT убыточен — чистая маржа -25.31%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CFLT — 0.95, NTNX — -1.86. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

CFLTNTNX

Показатель	CFLT	NTNX
Мультипликаторы оценки
P/E	-36.93	45.36
P/B	9.33	-14.58
P/S	9.50	4.45
PEG	-1.55	0.01
EV/EBITDA	-37.89	38.20
Рентабельность
ROE	-26.98%	-36.77%
ROA	-9.89%	8.15%
Валовая маржа	74.30%	87.14%
Операц. маржа	-30.90%	8.02%
Чистая маржа	-25.31%	9.95%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.95	-1.86
Текущая ликв.	3.83	1.65
Быстрая ликв.	3.83	1.65
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-0.84	$0.99
Балансовая стоим.	$3.32	$-3.09

Технический анализ

NTNX набирает 72 из 100 по техническому скорингу, CFLT — 65 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CFLT — 73.3 (зона перекупленности), NTNX — 71.6 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: CFLT на 1.4%, NTNX на 10.0%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. CFLT выше SMA 200 (+24.7%), NTNX — ниже (-17.2%). Долгосрочный тренд в пользу CFLT. Сила тренда по ADX: CFLT — 36.6 (выраженный тренд), NTNX — 21.4 (слабый тренд). По бете NTNX стабильнее (0.68 vs 1.46). Значение ниже 0.8 делает NTNX защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) NTNX составляет 4.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CFLTNTNX

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CFLT	NTNX
Осцилляторы
RSI (14)	73.35	71.56
Stochastic %K	97.53	92.55
CCI (20)	291.39	165.76
MFI	72.27	58.55
Williams %R	-2.47	-7.45
MACD гистограмма	0.00	0.41
Momentum (10)	0.24	5.24
Тренд
ADX	36.65	21.36
Цена vs EMA 9	+0.59%	-2.06%
Цена vs EMA 20	+0.86%	+2.02%
Цена vs SMA 50	+1.35%	+10.01%
Цена vs SMA 200	+24.68%	-17.18%
Объём
CMF	0.25	0.21
Volume Ratio	0.00	83.02
Волатильность и статистика
Beta	1.46	0.68
ATR %	0.35%	3.96%
Sharpe (1г)	0.46	-1.12
RS Rating	62.00	9.00
52w от хая	-0.03	-45.98
BB ширина	1.27	23.01

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): CFLT — 1,17 млрд $, NTNX — 2,54 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. По чистой прибыли ситуация полярная: NTNX зарабатывает 188,37 млн $, а CFLT фиксирует убыток (-295,27 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: CFLT генерирует 60,68 млн $, NTNX — 750,17 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	CFLT	NTNX
Выручка	1,17 млрд $	2,54 млрд $
Чистая прибыль	-295,27 млн $	188,37 млн $
EPS (TTM)	$-0.86	$0.70
Операц. Cash Flow	64,27 млн $	821,46 млн $
Free Cash Flow	60,68 млн $	750,17 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	CFLT	NTNX
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CFLT — октябре (+14.03%), для NTNX — августе (+10.36%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для CFLT — июль (-9.63%), для NTNX — март (-6.71%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, июль, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, май, август, октябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у CFLT: +26.03% против +15.12%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CFLT

+1.4

+4.0

-6.9

-8.7

+6.3

+9.7

-9.6

+11.6

-0.6

+14.0

-2.5

+7.4

NTNX

+3.1

-0.7

-6.7

+2.8

+3.4

+0.3

-3.3

+10.4

-2.7

+1.8

+8.5

-1.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Confluent, Inc. или Nutanix, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — CFLT или NTNX?

ROE CFLT — -26.98%, NTNX — -36.77%. CFLT демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Confluent, Inc. и Nutanix, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Confluent, Inc. или Nutanix, Inc.?

По объёму выручки: CFLT — 1,17 млрд $, NTNX — 2,54 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — CFLT или NTNX?

Технический скоринг: CFLT — 65/100, NTNX — 72/100. NTNX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CFLT или NTNX?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик CFLT выигрывает 20, NTNX — 20. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией