Сравнение CF vs FMC
Динамика цен
Фундаментальный анализ
FMC имеет отрицательный P/E (-0.63), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — CF прибылен с P/E 10.82. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу FMC: 0.46 vs 2.56 у CF. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) FMC дешевле: 0.87 против 3.56. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. FMC работает в убыток — ROE -83.04%, тогда как CF показывает рентабельность 35.17%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа FMC (-72.93%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. FMC несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2.56, тогда как CF практически без долга (D/E 0.68). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.
| Показатель | CF | FMC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 10.82 | -0.63 | |
| P/B | 3.56 | 0.87 | |
| P/S | 2.56 | 0.46 | |
| PEG | 0.23 | 0.00 | |
| EV/EBITDA | 5.92 | -26.30 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 35.17% | -83.04% | |
| ROA | 12.03% | -26.59% | |
| Валовая маржа | 40.41% | 35.31% | |
| Операц. маржа | 35.68% | -59.51% | |
| Чистая маржа | 23.73% | -72.93% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.68 | 2.56 | |
| Текущая ликв. | 3.54 | 1.29 | |
| Быстрая ликв. | 3.15 | 0.96 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1.62% | 10.40% | |
| Коэфф. выплат | 18.09% | -9.13% | |
| EPS | $11.40 | $-19.99 | |
| Балансовая стоим. | $53.54 | $14.76 | |
Технический анализ
По техническому скорингу CF сильнее: 57/100 против 15/100 у FMC. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у CF составляет 49.8 (нейтральная зона), у FMC — 36.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: CF на -1.4%, FMC на -16.8%. Это медвежий краткосрочный сигнал. CF выше SMA 200 (+28.0%), FMC — ниже (-39.0%). Долгосрочный тренд в пользу CF. Сила тренда по ADX: CF — 9.4 (нет тренда), FMC — 20.7 (слабый тренд). CF менее волатилен — бета -0.90 против 1.58 у FMC. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) FMC составляет 6.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CF | FMC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 49.77 | 36.60 | |
| Stochastic %K | 58.40 | 14.10 | |
| CCI (20) | 3.55 | -128.17 | |
| MFI | 36.12 | 33.89 | |
| Williams %R | -41.60 | -85.90 | |
| MACD гистограмма | 0.12 | -0.10 | |
| Momentum (10) | 3.54 | -2.10 | |
| Тренд | |||
| ADX | 9.36 | 20.73 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.08% | -5.34% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.55% | -9.89% | |
| Цена vs SMA 50 | -1.37% | -16.75% | |
| Цена vs SMA 200 | +28.04% | -38.95% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.08 | -0.27 | |
| Volume Ratio | 151.06 | 96.15 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0.90 | 1.58 | |
| ATR % | 4.77% | 6.49% | |
| Sharpe (1г) | 0.90 | -1.35 | |
| RS Rating | 78.00 | 1.00 | |
| 52w от хая | -13.14 | -71.66 | |
| BB ширина | 11.04 | 25.67 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): CF — 7,08 млрд $, FMC — 3,47 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. FMC убыточен (чистая прибыль -2,24 млрд $), тогда как CF генерирует прибыль (1,46 млрд $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: CF генерирует 1,80 млрд $, FMC — -176,50 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | CF | FMC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 7,08 млрд $ | 3,47 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,46 млрд $ | -2,24 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $8.98 | $-17.88 | |
| Операц. Cash Flow | 2,75 млрд $ | -80,20 млн $ | |
| Free Cash Flow | 1,80 млрд $ | -176,50 млн $ |
Дивиденды
CF и FMC — дивидендные акции. Доходность: CF — 1.62%, FMC — 10.40%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. CF платит дивиденды 13 лет подряд, FMC — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | CF | FMC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1.62% | 10.40% | |
| Годовые дивиденды | $1.00 | $0.16 | |
| Коэфф. выплат | 18.09% | -9.13% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -3.58% | -39.48% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность CF приходится на сентябре (+5.08%), а FMC — на марте (+5.82%). Слабые месяцы: для CF — октябрь (-3.64%), для FMC — октябрь (-6.48%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: июнь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — CF Industries Holdings, Inc. или FMC Corporation?
У кого выше рентабельность — CF или FMC?
Какие дивиденды у CF Industries Holdings, Inc. и FMC Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — CF Industries Holdings, Inc. или FMC Corporation?
Какая акция лучше по технике — CF или FMC?
Что лучше купить — CF или FMC?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией