Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Сравнение CDW vs JKHY

Тикер 1

Тикер 2

CDW22

20JKHY

Сравнение CDW Corporation (CDW) и Jack Henry & Associates, Inc. (JKHY) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «IT-услуги». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации CDW крупнее в 1,6× (17,81 млрд $ vs 10,89 млрд $). По мультипликатору P/E CDW оценён рынком дешевле: 16,70 против 21,41 у JKHY. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. ROE CDW — 42,60%, у JKHY — 24,03%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. JKHY удерживает чистую маржу на уровне 20,64%, опережая CDW (4,60%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. По дивидендной доходности CDW впереди: 1,80% годовых против 1,55% у JKHY. Для дивидендных инвесторов это может быть решающим фактором. Техническая картина в пользу CDW: скоринг 72/100 vs 56/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Итог: 22:20 — ни одна сторона не доминирует. В таких ситуациях решающим становится горизонт инвестирования и склонность к риску.

CDW Corporation

CDWNASDAQ

$139,42-$2,63 (-1,85%)

Технологии · IT-услуги

Капитализация: 17,81 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

5.9

Качество

6.8

Рост

5.4

Техника

4.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

Jack Henry & Associates, Inc.

JKHYNASDAQ

$153,31-$2,55 (-1,64%)

Технологии · IT-услуги

Капитализация: 10,89 млрд $

ETP Rank6.8

Стоимость

6.0

Качество

8.8

Рост

7.2

Техника

4.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

7.0

Сезонность

4.0

Динамика цен

CDWJKHY

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует CDW с P/E 16,70 (у JKHY — 21,41). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу CDW: 0,76 vs 4,33 у JKHY. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B JKHY — 5,17, у CDW — 7,25. EV/EBITDA JKHY — 12,34, у CDW — 12,83. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует CDW (42,60% vs 24,03%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа JKHY — 20,64%, у CDW — 4,60%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка CDW значительно выше: D/E 2,44 vs 0,04 у JKHY. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.

CDWJKHY

Показатель	CDW	JKHY
Мультипликаторы оценки
P/E	16,70	21,41
P/B	7,25	5,17
P/S	0,76	4,33
PEG	5,64	0,99
EV/EBITDA	12,83	12,34
Рентабельность
ROE	42,60%	24,03%
ROA	6,26%	17,02%
Валовая маржа	21,36%	44,06%
Операц. маржа	7,15%	26,00%
Чистая маржа	4,60%	20,64%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	2,44	0,04
Текущая ликв.	1,17	1,74
Быстрая ликв.	1,05	1,74
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1,80%	1,55%
Коэфф. выплат	37,54%	32,68%
EPS	$8,51	$7,21
Балансовая стоим.	$19,23	$29,66

Технический анализ

По техническому скорингу CDW сильнее: 72/100 против 56/100 у JKHY. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у CDW составляет 51,0 (нейтральная зона), у JKHY — 52,8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. CDW и JKHY находятся выше 50-дневной скользящей средней (+2,4% и +6,8% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. CDW выше SMA 200 (+5,5%), JKHY — ниже (-3,7%). Долгосрочный тренд в пользу CDW. ADX: CDW — 23,8 (слабый тренд), JKHY — 22,4 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. JKHY менее волатилен — бета 0,00 против 0,68 у CDW. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) CDW составляет 4,8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CDWJKHY

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CDW	JKHY
Осцилляторы
RSI (14)	50,97	52,80
Stochastic %K	63,66	26,11
CCI (20)	22,44	8,11
MFI	53,82	42,12
Williams %R	-36,34	-73,89
MACD гистограмма	-0,75	-0,79
Momentum (10)	-8,39	-0,73
Тренд
ADX	23,82	22,42
Цена vs EMA 9	-0,18%	-0,71%
Цена vs EMA 20	+0,05%	+0,20%
Цена vs SMA 50	+2,37%	+6,77%
Цена vs SMA 200	+5,51%	-3,69%
Объём
CMF	0,27	0,15
Volume Ratio	62,31	80,06
Волатильность и статистика
Beta	0,68	0,00
ATR %	4,81%	2,99%
Sharpe (1г)	-0,29	-0,28
RS Rating	20,00	26,00
52w от хая	-18,73	-20,72
BB ширина	19,64	8,83

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): CDW — 22,42 млрд $, JKHY — 2,38 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу JKHY: +7,20% г/г vs +6,80%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: CDW — 1,07 млрд $, JKHY — 455,75 млн $. CDW генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CDW — 1,09 млрд $, JKHY — 588,15 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	CDW	JKHY
Выручка	22,42 млрд $	2,38 млрд $
Рост выручки (г/г)	+6.80%	+7.20%
Чистая прибыль	1,07 млрд $	455,75 млн $
Рост прибыли (г/г)	-1.00%	+19.40%
EPS (TTM)	$8,13	$6,24
Операц. Cash Flow	1,21 млрд $	641,50 млн $
Free Cash Flow	1,09 млрд $	588,15 млн $

Дивиденды

CDW и JKHY — дивидендные акции. Доходность: CDW — 1,80%, JKHY — 1,55%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: CDW — 13 лет, JKHY — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CDW — 37,54%, JKHY — 32,68%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	CDW	JKHY
Див. доходность	1,80%	1,55%
Годовые дивиденды	$1,89	$1,22
Коэфф. выплат	37,54%	32,68%
Лет выплат	13	13
CAGR дивидендов (5л)	2,14%	-7,89%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность CDW приходится на июле (+3,62%), а JKHY — на июле (+3,03%). Наименее удачные месяцы: CDW — март (-2,23%), JKHY — сентябрь (-2,72%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июнь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CDW: +13,97% против +6,33%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CDW

+1,5

+0,7

-2,2

+2,0

+1,7

+3,6

+2,1

+0,2

+0,3

+2,8

-0,7

JKHY

+1,6

-1,1

+0,5

+1,3

+0,3

+2,2

+3,0

-1,1

-2,7

-1,2

+3,0

+0,5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — CDW Corporation или Jack Henry & Associates, Inc.?

По P/E CDW Corporation оценена ниже: 16,70 против 21,41. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — CDW или JKHY?

Рентабельность собственного капитала (ROE): CDW — 42,60%, JKHY — 24,03%. Преимущество у CDW.

Какие дивиденды у CDW Corporation и Jack Henry & Associates, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность CDW — 1,80%, JKHY — 1,55%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — CDW Corporation или Jack Henry & Associates, Inc.?

Выручка CDW за TTM — 22,42 млрд $, JKHY — 2,38 млрд $. CDW генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — CDW или JKHY?

Чистая маржа CDW — 4,60%, JKHY — 20,64%. JKHY оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CDW или JKHY?

Технический скоринг: CDW — 72/100, JKHY — 56/100. CDW имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CDW или JKHY?

Однозначного ответа нет. Счёт 22:20 в пользу CDW по 49 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 17.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией