ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение CDW vs CTSH

Тикер 1
Тикер 2
CDW13
32CTSH
CDW Corporation (CDW) и Cognizant Technology Solutions Corporation (CTSH) представляют одну индустрию — «IT-услуги». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации CTSH крупнее в 1,5× (26,22 млрд $ vs 17,46 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует CTSH с P/E 12,49 (у CDW — 16,37). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. ROE CDW — 42,60%, у CTSH — 14,94%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. CTSH удерживает чистую маржу на уровне 10,26%, опережая CDW (4,60%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная доходность CTSH составляет 2,20%, у CDW — 1,84%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. CTSH набирает 73 из 100 по техническому скорингу, CDW — 60 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 32:13 — убедительное преимущество CTSH. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.
CDW
CDW Corporation
CDWNASDAQ
$136,67+$1,30 (+0,96%)
Технологии · IT-услуги
Капитализация: 17,46 млрд $
ETP Rank6.1
Стоимость
5.9
Качество
6.8
Рост
5.4
Техника
4.0
Дивиденды
7.8
Прогнозы
7.0
Сезонность
5.0
CTSH
Cognizant Technology Solutions Corporation
CTSHNASDAQ
$58,20-$0,40 (-0,68%)
Технологии · IT-услуги
Капитализация: 26,22 млрд $
ETP Rank7.0
Стоимость
9.2
Качество
8.0
Рост
6.4
Техника
4.0
Дивиденды
7.9
Прогнозы
5.5
Сезонность
5.0

Динамика цен

CDWCTSH

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, CTSH выглядит привлекательнее: 12,49 против 16,37. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По соотношению цены к выручке (P/S) CDW оценён ниже: 0,74 против 1,21. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B CTSH — 1,88, у CDW — 7,11. EV/EBITDA CTSH — 6,88, у CDW — 12,64. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует CDW (42,60% vs 14,94%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа CTSH — 10,26%, у CDW — 4,60%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка CDW значительно выше: D/E 2,44 vs 0,14 у CTSH. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.

CDWCTSH
ПоказательCDWCTSHЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E16,3712,49
P/B7,111,88
P/S0,741,21
PEG5,53-2,36
EV/EBITDA12,646,88
Рентабельность
ROE42,60%14,94%
ROA6,26%10,66%
Валовая маржа21,36%32,00%
Операц. маржа7,15%15,76%
Чистая маржа4,60%10,26%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал2,440,14
Текущая ликв.1,172,18
Быстрая ликв.1,052,18
Дивиденды и прибыль
Див. доходность1,84%2,20%
Коэфф. выплат37,54%27,84%
EPS$8,51$4,76
Балансовая стоим.$19,23$31,03

Технический анализ

Техническая картина в пользу CTSH: скоринг 73/100 vs 60/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: CDW — 48,2, CTSH — 72,0. CDW в зоне нейтральная зона, а CTSH — зона перекупленности, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. CDW и CTSH находятся выше 50-дневной скользящей средней (+0,4% и +20,9% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. CDW выше SMA 200 (+3,3%), CTSH — ниже (-8,6%). Долгосрочный тренд в пользу CDW. ADX: CDW — 24,6 (слабый тренд), CTSH — 32,4 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета CTSH — 0,19, CDW — 0,68. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) CDW составляет 5,1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CDWCTSH
Общая оценка
60
73
Осцилляторы
48
56
Тренд
58
64
Объём
69
75
Волатильность
45
50
ИндикаторCDWCTSHЛидер
Осцилляторы
RSI (14)48,1972,01
Stochastic %K57,0493,49
CCI (20)-26,4181,35
MFI52,2568,75
Williams %R-42,96-6,51
MACD гистограмма-1,150,76
Momentum (10)-11,252,23
Тренд
ADX24,6232,40
Цена vs EMA 9-1,79%+3,21%
Цена vs EMA 20-1,71%+9,95%
Цена vs SMA 50+0,42%+20,88%
Цена vs SMA 200+3,29%-8,56%
Объём
CMF0,230,37
Volume Ratio55,5076,17
Волатильность и статистика
Beta0,680,19
ATR %5,09%4,32%
Sharpe (1г)-0,31-0,36
RS Rating19,0019,00
52w от хая-20,33-33,13
BB ширина20,2046,15

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CDW генерирует 22,42 млрд $, CTSH — 21,11 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: CTSH — +7,00%, CDW — +6,80%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: CDW — 1,07 млрд $, CTSH — 2,23 млрд $. CTSH генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CDW — 1,09 млрд $, CTSH — 2,60 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательCDWCTSHЛидер
Выручка22,42 млрд $21,11 млрд $
Рост выручки (г/г)+6.80%+7.00%
Чистая прибыль1,07 млрд $2,23 млрд $
Рост прибыли (г/г)-1.00%-0.40%
EPS (TTM)$8,13$4,56
Операц. Cash Flow1,21 млрд $2,88 млрд $
Free Cash Flow1,09 млрд $2,60 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: CDW платит 1,84%, CTSH — 2,20%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: CDW — 13 лет, CTSH — 10 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: CDW — +2,14%, CTSH — +0,62%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CDW — 37,54%, CTSH — 27,84%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

ПоказательCDWCTSHЛидер
Див. доходность1,84%2,20%
Годовые дивиденды$1,89$0,99
Коэфф. выплат37,54%27,84%
Лет выплат1310
CAGR дивидендов (5л)2,14%0,62%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CDW показывает лучшую среднюю доходность в июле (+3,62%), CTSH — в июле (+6,13%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: CDW — март (-2,23%), CTSH — сентябрь (-3,55%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CDW: +13,97% против +3,42%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
CDW
+1,5
+0,7
-2,2
+2,0
+2,0
+1,7
+3,6
+2,1
+0,2
+0,3
+2,8
-0,7
CTSH
+4,0
-2,5
-2,7
-0,2
-1,2
-2,8
+6,1
-0,4
-3,5
+1,1
+4,6
+0,9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — CDW Corporation или Cognizant Technology Solutions Corporation?
Мультипликатор P/E у Cognizant Technology Solutions Corporation ниже (12,49 vs 16,37), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.
У кого выше рентабельность — CDW или CTSH?
Рентабельность собственного капитала (ROE): CDW — 42,60%, CTSH — 14,94%. Преимущество у CDW.
Какие дивиденды у CDW Corporation и Cognizant Technology Solutions Corporation?
Обе компании платят дивиденды. Доходность CDW — 1,84%, CTSH — 2,20%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.
Какая компания крупнее по выручке — CDW Corporation или Cognizant Technology Solutions Corporation?
Выручка CDW за TTM — 22,42 млрд $, CTSH — 21,11 млрд $. CDW генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — CDW или CTSH?
Чистая маржа CDW — 4,60%, CTSH — 10,26%. CTSH оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — CDW или CTSH?
Технический скоринг: CDW — 60/100, CTSH — 73/100. CTSH имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — CDW или CTSH?
Однозначного ответа нет. Счёт 13:32 в пользу CTSH по 49 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией