Сравнение CDNS vs TDC

Тикер 1

Тикер 2

CDNS16

22TDC

Инвесторы часто выбирают между CDNS и TDC — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Программное обеспечение». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации CDNS крупнее в 32.1× (98,87 млрд $ vs 3,08 млрд $). TDC торгуется с P/E 7.31, тогда как CDNS — с P/E 81.53. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Рентабельность капитала TDC составляет 142.47%, что превышает показатель CDNS (21.06%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности TDC впереди: 24.93% против 21.18% у CDNS. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По техническому скорингу TDC сильнее: 82/100 против 74/100 у CDNS. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. TDC побеждает по числу метрик: 22 против 16 у CDNS. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Cadence Design Systems, Inc.

CDNSNASDAQ

358,46 $+7,57 $ (+2,16%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 98,87 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

3.1

Качество

6.9

Рост

7.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Teradata Corporation

TDCNYSE

32,77 $-0,33 $ (-1,00%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 3,08 млрд $

ETP Rank6.7

Стоимость

9.6

Качество

6.9

Рост

5.4

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.5

Сезонность

3.0

Динамика цен

CDNSTDC

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу TDC — P/E 7.31 vs 81.53 у CDNS. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По P/S (цена/выручка) TDC дешевле: 1.84 против 17.51. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) TDC дешевле: 5.53 против 14.55. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA TDC оценён ниже: 17.08 vs 52.72. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. TDC демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 142.47% против 21.06% у CDNS. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: TDC — 24.93%, CDNS — 21.18%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CDNS — 0.47, TDC — 0.99. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

CDNSTDC

Показатель	CDNS	TDC
Мультипликаторы оценки
P/E	81.53	7.31
P/B	14.55	5.53
P/S	17.51	1.84
PEG	9.83	0.03
EV/EBITDA	52.72	17.08
Рентабельность
ROE	21.06%	142.47%
ROA	9.68%	19.65%
Валовая маржа	88.85%	60.21%
Операц. маржа	31.11%	6.22%
Чистая маржа	21.18%	24.93%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.47	0.99
Текущая ликв.	1.47	1.30
Быстрая ликв.	1.32	1.29
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$4.30	$4.53
Балансовая стоим.	$24.12	$5.99

Технический анализ

TDC набирает 82 из 100 по техническому скорингу, CDNS — 74 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CDNS — 59.3 (нейтральная зона), TDC — 66.2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: CDNS на 12.5%, TDC на 17.7%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: CDNS — 17.9 (нет тренда), TDC — 25.1 (выраженный тренд). TDC демонстрирует выраженный тренд, а CDNS — нет. По бете TDC стабильнее (1.47 vs 1.54). Дневная волатильность (ATR%) TDC составляет 4.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CDNSTDC

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CDNS	TDC
Осцилляторы
RSI (14)	59.30	66.16
Stochastic %K	57.79	78.46
CCI (20)	5.32	70.13
MFI	58.66	73.29
Williams %R	-42.21	-21.54
MACD гистограмма	-2.58	0.20
Momentum (10)	-4.01	3.14
Тренд
ADX	17.95	25.13
Цена vs EMA 9	+0.71%	+1.13%
Цена vs EMA 20	+2.76%	+6.09%
Цена vs SMA 50	+12.46%	+17.71%
Цена vs SMA 200	+8.81%	+23.46%
Объём
CMF	0.25	0.23
Volume Ratio	91.57	64.41
Волатильность и статистика
Beta	1.54	1.47
ATR %	3.13%	4.29%
Sharpe (1г)	0.30	0.88
RS Rating	49.00	77.00
52w от хая	-6.79	-21.57
BB ширина	15.43	36.38

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): CDNS — 5,30 млрд $, TDC — 1,66 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: CDNS — 1,11 млрд $, TDC — 130 млн $. CDNS генерирует больше чистой прибыли. FCF: CDNS генерирует 1,59 млрд $, TDC — 286 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	CDNS	TDC
Выручка	5,30 млрд $	1,66 млрд $
Чистая прибыль	1,11 млрд $	130 млн $
EPS (TTM)	$4.09	$1.38
Операц. Cash Flow	1,73 млрд $	305 млн $
Free Cash Flow	1,59 млрд $	286 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	CDNS	TDC
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CDNS — июле (+5.98%), для TDC — ноябре (+4.08%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для CDNS — сентябрь (-1.74%), для TDC — май (-3.54%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Оба тикера сильны в: январь, февраль, апрель, июнь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у CDNS: +30.64% против +5.23%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CDNS

+1.4

+2.6

+1.6

+4.4

+4.1

+3.4

+6.0

+2.1

-1.7

+1.4

+4.8

+0.7

TDC

+3.3

+2.9

-3.3

+2.6

-3.5

+2.0

+0.8

-1.2

+0.6

-3.1

+4.1

+0.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cadence Design Systems, Inc. или Teradata Corporation?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Teradata Corporation: P/E 7.31 против 81.53. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — CDNS или TDC?

ROE CDNS — 21.06%, TDC — 142.47%. TDC демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Cadence Design Systems, Inc. и Teradata Corporation?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Cadence Design Systems, Inc. или Teradata Corporation?

По объёму выручки: CDNS — 5,30 млрд $, TDC — 1,66 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — CDNS или TDC?

Чистая маржа CDNS — 21.18%, TDC — 24.93%. TDC оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CDNS или TDC?

Технический скоринг: CDNS — 74/100, TDC — 82/100. TDC имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CDNS или TDC?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик CDNS выигрывает 16, TDC — 22. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией