Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение CDNS vs KVYO

Тикер 1

Тикер 2

CDNS28

12KVYO

Инвесторы часто выбирают между CDNS и KVYO — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Программное обеспечение». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации CDNS крупнее в 18,8× (93,42 млрд $ vs 4,97 млрд $). CDNS торгуется с P/E 67,04, тогда как KVYO — с P/E 772,79. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Рентабельность капитала CDNS составляет 22,88%, что превышает показатель KVYO (0,61%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности CDNS впереди: 23,61% против 0,49% у KVYO. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По техническому скорингу KVYO сильнее: 44/100 против 29/100 у CDNS. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Итоговый счёт 28:12 в пользу CDNS. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Cadence Design Systems, Inc.

CDNSNASDAQ

$339,24+$0,82 (+0,24%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 93,42 млрд $

ETP Rank5.4

Стоимость

4.5

Качество

7.1

Рост

7.2

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

7.0

Klaviyo, Inc.

KVYONYSE

$16,61-$0,12 (-0,69%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 4,97 млрд $

ETP Rank5.5

Стоимость

5.3

Качество

5.5

Рост

5.2

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

9.0

Динамика цен

CDNSKVYO

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу CDNS — P/E 67,04 vs 772,79 у KVYO. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По P/S (цена/выручка) KVYO дешевле: 3,58 против 16,00. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) KVYO дешевле: 5,10 против 13,50. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA CDNS оценён ниже: 43,77 vs 157,82. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. CDNS демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 22,88% против 0,61% у KVYO. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: CDNS — 23,61%, KVYO — 0,49%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CDNS — 0,36, KVYO — 0,12. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

CDNSKVYO

Показатель	CDNS	KVYO
Мультипликаторы оценки
P/E	67,04	772,79
P/B	13,50	5,10
P/S	16,00	3,58
PEG	1,86	1,31
EV/EBITDA	43,77	157,82
Рентабельность
ROE	22,88%	0,61%
ROA	11,41%	0,49%
Валовая маржа	88,50%	73,79%
Операц. маржа	30,83%	-1,86%
Чистая маржа	23,61%	0,49%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,36	0,12
Текущая ликв.	1,74	3,13
Быстрая ликв.	1,53	3,13
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0,00%	0,00%
Коэфф. выплат	0,00%	0,00%
EPS	$5,05	$0,02
Балансовая стоим.	$25,12	$3,26

Технический анализ

KVYO набирает 44 из 100 по техническому скорингу, CDNS — 29 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CDNS — 43,8 (нейтральная зона), KVYO — 46,2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. KVYO торгуется выше SMA 50 (2,3%), тогда как CDNS ниже этой средней (-7,9%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. CDNS выше SMA 200 (+3,5%), KVYO — ниже (-21,8%). Долгосрочный тренд в пользу CDNS. Сила тренда по ADX: CDNS — 17,6 (нет тренда), KVYO — 14,8 (нет тренда). По бете KVYO стабильнее (0,54 vs 1,62). Дневная волатильность (ATR%) KVYO составляет 7,9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CDNSKVYO

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CDNS	KVYO
Осцилляторы
RSI (14)	43,80	46,17
Stochastic %K	44,96	26,56
CCI (20)	-22,69	-90,74
MFI	48,72	62,49
Williams %R	-55,04	-73,44
MACD гистограмма	1,04	-0,16
Momentum (10)	13,00	0,22
Тренд
ADX	17,63	14,84
Цена vs EMA 9	+0,14%	-6,48%
Цена vs EMA 20	-1,66%	-5,16%
Цена vs SMA 50	-7,91%	+2,30%
Цена vs SMA 200	+3,47%	-21,82%
Объём
CMF	-0,32	-0,03
Volume Ratio	75,09	165,18
Волатильность и статистика
Beta	1,62	0,54
ATR %	4,16%	7,91%
Sharpe (1г)	-0,04	-0,71
RS Rating	28,00	3,00
52w от хая	-18,59	-54,80
BB ширина	18,07	22,51

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): CDNS — 5,30 млрд $, KVYO — 1,23 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. KVYO растёт быстрее по выручке: +31,60% год к году против +14,10% у CDNS. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. KVYO убыточен (чистая прибыль -31,77 млн $), тогда как CDNS генерирует прибыль (1,11 млрд $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: CDNS генерирует 1,59 млрд $, KVYO — 189,54 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	CDNS	KVYO	Лидер
Выручка	5,30 млрд $	1,23 млрд $
Рост выручки (г/г)	+14.10%	+31.60%
Чистая прибыль	1,11 млрд $	-31,77 млн $
Рост прибыли (г/г)	+5.10%	—	—
EPS (TTM)	$4,09	-$0,11
Операц. Cash Flow	1,73 млрд $	218,01 млн $
Free Cash Flow	1,59 млрд $	189,54 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	CDNS	KVYO
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0	0
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CDNS — ноябре (+4,79%), для KVYO — августе (+16,92%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для CDNS — сентябрь (-1,74%), для KVYO — февраль (-12,69%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Оба тикера сильны в: июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CDNS

+1,4

+2,6

+1,6

+4,4

+4,6

+2,3

+4,5

+2,1

-1,7

+1,4

+4,8

+0,7

KVYO

-6,0

-12,7

-7,5

-3,4

-6,9

-2,5

+3,4

+16,9

+3,9

-2,6

+1,8

+4,6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cadence Design Systems, Inc. или Klaviyo, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Cadence Design Systems, Inc.: P/E 67,04 против 772,79. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — CDNS или KVYO?

ROE CDNS — 22,88%, KVYO — 0,61%. CDNS демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Cadence Design Systems, Inc. и Klaviyo, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Cadence Design Systems, Inc. или Klaviyo, Inc.?

По объёму выручки: CDNS — 5,30 млрд $, KVYO — 1,23 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — CDNS или KVYO?

Чистая маржа CDNS — 23,61%, KVYO — 0,49%. CDNS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CDNS или KVYO?

Технический скоринг: CDNS — 29/100, KVYO — 44/100. KVYO имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CDNS или KVYO?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 44 метрик CDNS выигрывает 28, KVYO — 12. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 08.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией