Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение CDNS vs FRSH

Тикер 1

Тикер 2

CDNS18

21FRSH

CDNS против FRSH — два эмитента индустрии «Программное обеспечение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации CDNS крупнее в 27,6× (91,41 млрд $ vs 3,31 млрд $). По мультипликатору P/E FRSH оценён рынком дешевле: 18,03 против 67,04 у CDNS. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Рентабельность капитала CDNS составляет 22,88%, что превышает показатель FRSH (19,50%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности CDNS впереди: 23,61% против 20,49% у FRSH. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. FRSH набирает 80 из 100 по техническому скорингу, CDNS — 29 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 18:21 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Cadence Design Systems, Inc.

CDNSNASDAQ

$331,91-$7,33 (-2,16%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 91,41 млрд $

ETP Rank5.4

Стоимость

4.5

Качество

7.1

Рост

7.2

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

7.0

Freshworks Inc.

FRSHNASDAQ

$11,98+$0,14 (+1,18%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 3,31 млрд $

ETP Rank6.5

Стоимость

9.0

Качество

6.1

Рост

8.0

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

9.0

Динамика цен

CDNSFRSH

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует FRSH с P/E 18,03 (у CDNS — 67,04). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) FRSH оценён ниже: 3,62 против 16,00. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) FRSH дешевле: 3,59 против 13,50. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA FRSH оценён ниже: 36,13 vs 43,77. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. CDNS демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 22,88% против 19,50% у FRSH. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: CDNS — 23,61%, FRSH — 20,49%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CDNS — 0,36, FRSH — 0,03. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

CDNSFRSH

Показатель	CDNS	FRSH
Мультипликаторы оценки
P/E	67,04	18,03
P/B	13,50	3,59
P/S	16,00	3,62
PEG	1,86	0,02
EV/EBITDA	43,77	36,13
Рентабельность
ROE	22,88%	19,50%
ROA	11,41%	12,43%
Валовая маржа	88,50%	84,96%
Операц. маржа	30,83%	3,35%
Чистая маржа	23,61%	20,49%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,36	0,03
Текущая ликв.	1,74	1,69
Быстрая ликв.	1,53	1,69
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0,00%	0,00%
Коэфф. выплат	0,00%	0,00%
EPS	$5,05	$0,68
Балансовая стоим.	$25,12	$3,29

Технический анализ

Техническая картина в пользу FRSH: скоринг 80/100 vs 29/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: CDNS — 43,8, FRSH — 62,4. Обе акции находятся в одной зоне. FRSH торгуется выше SMA 50 (15,7%), тогда как CDNS ниже этой средней (-7,9%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: CDNS — 17,6 (нет тренда), FRSH — 27,8 (выраженный тренд). Волатильность: бета FRSH — 0,63, CDNS — 1,61. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) FRSH составляет 5,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CDNSFRSH

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CDNS	FRSH
Осцилляторы
RSI (14)	43,80	62,38
Stochastic %K	44,96	85,22
CCI (20)	-22,69	120,92
MFI	48,72	55,06
Williams %R	-55,04	-14,78
MACD гистограмма	1,04	0,05
Momentum (10)	13,00	1,57
Тренд
ADX	17,63	27,82
Цена vs EMA 9	+0,14%	+3,00%
Цена vs EMA 20	-1,66%	+6,78%
Цена vs SMA 50	-7,91%	+15,74%
Цена vs SMA 200	+3,47%	+17,99%
Объём
CMF	-0,32	0,05
Volume Ratio	75,09	50,58
Волатильность и статистика
Beta	1,61	0,63
ATR %	4,16%	4,95%
Sharpe (1г)	-0,04	-0,05
RS Rating	29,00	25,00
52w от хая	-18,59	-15,79
BB ширина	18,07	21,64

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CDNS генерирует 5,30 млрд $, FRSH — 838,81 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: FRSH — +16,40%, CDNS — +14,10%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: CDNS — 1,11 млрд $, FRSH — 183,72 млн $. CDNS генерирует больше чистой прибыли. FCF: CDNS генерирует 1,59 млрд $, FRSH — 245,22 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	CDNS	FRSH	Лидер
Выручка	5,30 млрд $	838,81 млн $
Рост выручки (г/г)	+14.10%	+16.40%
Чистая прибыль	1,11 млрд $	183,72 млн $
Рост прибыли (г/г)	+5.10%	—	—
EPS (TTM)	$4,09	$0,63
Операц. Cash Flow	1,73 млрд $	250,92 млн $
Free Cash Flow	1,59 млрд $	245,22 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	CDNS	FRSH
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0	0
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CDNS показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+4,79%), FRSH — в ноябре (+8,15%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для CDNS — сентябрь (-1,74%), для FRSH — февраль (-15,00%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: август, октябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CDNS

+1,4

+2,6

+1,6

+4,4

+4,6

+2,3

+4,5

+2,1

-1,7

+1,4

+4,8

+0,7

FRSH

+0,9

-15,0

-5,0

-1,8

-1,5

-1,4

-0,9

+6,2

-7,0

+2,3

+8,2

-0,7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cadence Design Systems, Inc. или Freshworks Inc.?

Мультипликатор P/E у Freshworks Inc. ниже (18,03 vs 67,04), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — CDNS или FRSH?

ROE CDNS — 22,88%, FRSH — 19,50%. CDNS демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Cadence Design Systems, Inc. и Freshworks Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Cadence Design Systems, Inc. или Freshworks Inc.?

По объёму выручки: CDNS — 5,30 млрд $, FRSH — 838,81 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — CDNS или FRSH?

Чистая маржа CDNS — 23,61%, FRSH — 20,49%. CDNS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CDNS или FRSH?

Технический скоринг: CDNS — 29/100, FRSH — 80/100. FRSH имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CDNS или FRSH?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 44 метрик CDNS выигрывает 18, FRSH — 21. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 10.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией