Сравнение CDE vs RGLD

Тикер 1

Тикер 2

CDE24

19RGLD

CDE против RGLD — два эмитента индустрии «Драгоценные металлы», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. Стоимостная оценка в пользу CDE — P/E 14.09 vs 29.82 у RGLD. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Рентабельность капитала CDE составляет 16.27%, что превышает показатель RGLD (11.91%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности RGLD впереди: 48.53% против 31.15% у CDE. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. RGLD выплачивает дивиденды с доходностью 0.83% годовых, тогда как CDE дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. RGLD набирает 28 из 100 по техническому скорингу, CDE — 22 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 24:19 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Coeur Mining, Inc.

CDENYSE

17,83 $+0,10 $ (+0,56%)

Материалы · Драгоценные металлы

Капитализация: 11,61 млрд $

ETP Rank7.6

Стоимость

6.9

Качество

7.9

Рост

10.0

Техника

6.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

9.0

Сезонность

8.0

Royal Gold, Inc.

RGLDNASDAQ

222,33 $-0,76 $ (-0,34%)

Материалы · Драгоценные металлы

Капитализация: 15,44 млрд $

ETP Rank6.5

Стоимость

3.2

Качество

7.3

Рост

10.0

Техника

3.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

8.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

CDERGLD

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E CDE оценён рынком дешевле: 14.09 против 29.82 у RGLD (разница составляет 52.7%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) CDE оценён ниже: 4.50 против 11.86. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) CDE дешевле: 1.08 против 2.55. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA CDE оценён ниже: 8.44 vs 15.78. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. CDE демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 16.27% против 11.91% у RGLD. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: RGLD — 48.53%, CDE — 31.15%. У RGLD маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CDE — 0.07, RGLD — 0.08. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

CDERGLD

Показатель	CDE	RGLD
Мультипликаторы оценки
P/E	14.09	29.82
P/B	1.08	2.55
P/S	4.50	11.86
PEG	0.04	0.77
EV/EBITDA	8.44	15.78
Рентабельность
ROE	16.27%	11.91%
ROA	5.24%	6.68%
Валовая маржа	50.82%	68.47%
Операц. маржа	40.30%	64.21%
Чистая маржа	31.15%	48.53%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.07	0.08
Текущая ликв.	3.73	3.52
Быстрая ликв.	2.14	3.26
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.83%
Коэфф. выплат	0.00%	20.37%
EPS	$1.26	$7.48
Балансовая стоим.	$16.39	$88.08

Технический анализ

Техническая картина в пользу RGLD: скоринг 28/100 vs 22/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: CDE — 45.1, RGLD — 37.0. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: CDE на -6.2%, RGLD на -9.4%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: CDE — 14.2 (нет тренда), RGLD — 19.8 (нет тренда). Волатильность: бета RGLD — 1.00, CDE — 2.19. CDE значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) CDE составляет 6.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CDERGLD

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CDE	RGLD
Осцилляторы
RSI (14)	45.11	37.01
Stochastic %K	30.73	19.61
CCI (20)	-76.02	-135.35
MFI	48.40	50.61
Williams %R	-69.27	-80.39
MACD гистограмма	-0.09	-1.14
Momentum (10)	-1.02	-13.79
Тренд
ADX	14.22	19.80
Цена vs EMA 9	-2.03%	-3.24%
Цена vs EMA 20	-3.86%	-5.78%
Цена vs SMA 50	-6.17%	-9.38%
Цена vs SMA 200	-3.24%	-0.41%
Объём
CMF	-0.10	-0.17
Volume Ratio	90.63	72.83
Волатильность и статистика
Beta	2.19	1.00
ATR %	6.64%	3.90%
Sharpe (1г)	1.46	0.66
RS Rating	93.00	69.00
52w от хая	-36.15	-27.15
BB ширина	20.92	15.76

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CDE генерирует 2,07 млрд $, RGLD — 1,03 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: CDE — 585,87 млн $, RGLD — 466,28 млн $. CDE генерирует больше чистой прибыли. FCF: CDE генерирует 665,72 млн $, RGLD — 704,85 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	CDE	RGLD
Выручка	2,07 млрд $	1,03 млрд $
Чистая прибыль	585,87 млн $	466,28 млн $
EPS (TTM)	$0.92	$6.70
Операц. Cash Flow	886,88 млн $	704,85 млн $
Free Cash Flow	665,72 млн $	704,85 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: RGLD обеспечивает 0.83% годовой доходности, CDE реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. CDE платит дивиденды 11 лет подряд, RGLD — 14. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.

Показатель	CDE	RGLD
Див. доходность	—	0.83%
Годовые дивиденды	$0.02	$0.95
Коэфф. выплат	—	20.37%
Лет выплат	11.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	-33.17%	-4.56%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CDE показывает лучшую среднюю доходность в мае (+12.57%), RGLD — в марте (+4.40%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для CDE — февраль (-3.63%), для RGLD — октябрь (-2.54%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: март, апрель, май, июль. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у CDE: +37.67% против +17.58%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CDE

-0.8

-3.6

+4.7

+4.3

+12.6

+1.5

+11.4

+1.0

+4.0

-2.1

-0.7

+5.4

RGLD

+1.7

+3.1

+4.4

+3.8

+1.1

+0.3

+4.4

-1.1

-2.1

-2.5

+3.6

+0.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Coeur Mining, Inc. или Royal Gold, Inc.?

Мультипликатор P/E у Coeur Mining, Inc. ниже (14.09 vs 29.82), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — CDE или RGLD?

ROE CDE — 16.27%, RGLD — 11.91%. CDE демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Coeur Mining, Inc. и Royal Gold, Inc.?

Royal Gold, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 0.83%. Coeur Mining, Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Coeur Mining, Inc. или Royal Gold, Inc.?

По объёму выручки: CDE — 2,07 млрд $, RGLD — 1,03 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — CDE или RGLD?

Чистая маржа CDE — 31.15%, RGLD — 48.53%. RGLD оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CDE или RGLD?

Технический скоринг: CDE — 22/100, RGLD — 28/100. RGLD имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CDE или RGLD?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 45 метрик CDE выигрывает 24, RGLD — 19. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией