Сравнение CCI vs VNO
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует VNO с P/E 7.54 (у CCI — 38.14). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) VNO оценён ниже: 3.29 против 9.59. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. EV/EBITDA VNO — 8.11, у CCI — 24.01. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. CCI работает в убыток — ROE -65.88%, тогда как VNO показывает рентабельность 13.17%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Чистая маржа VNO — 43.99%, у CCI — 25.13%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CCI — -12.86, у VNO — 1.40. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности CCI ниже 1 (0.27), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CCI | VNO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 38.14 | 7.54 | |
| P/B | -21.04 | 1.00 | |
| P/S | 9.59 | 3.29 | |
| PEG | 0.09 | 0.01 | |
| EV/EBITDA | 24.01 | 8.11 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -65.88% | 13.17% | |
| ROA | 3.37% | 5.00% | |
| Валовая маржа | 65.71% | 73.25% | |
| Операц. маржа | 48.01% | 13.30% | |
| Чистая маржа | 25.13% | 43.99% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | -12.86 | 1.40 | |
| Текущая ликв. | 0.27 | 1.92 | |
| Быстрая ликв. | 0.27 | 1.92 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4.59% | 2.34% | |
| Коэфф. выплат | 175.92% | 25.57% | |
| EPS | $2.43 | $4.19 | |
| Балансовая стоим. | $-4.40 | $35.38 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 72/100 и 75/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: CCI — 59.2, VNO — 58.8. Обе акции находятся в одной зоне. CCI и VNO находятся выше 50-дневной скользящей средней (+6.6% и +11.8% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. CCI выше SMA 200 (+1.5%), VNO — ниже (-6.2%). Долгосрочный тренд в пользу CCI. ADX: CCI — 15.9 (нет тренда), VNO — 15.6 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета CCI — 0.33, VNO — 1.24. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) VNO составляет 3.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CCI | VNO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 59.16 | 58.82 | |
| Stochastic %K | 78.97 | 74.08 | |
| CCI (20) | 118.00 | 46.42 | |
| MFI | 68.29 | 53.67 | |
| Williams %R | -21.03 | -25.92 | |
| MACD гистограмма | 0.18 | -0.09 | |
| Momentum (10) | 0.97 | 0.04 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15.91 | 15.56 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.55% | +1.88% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.92% | +3.77% | |
| Цена vs SMA 50 | +6.64% | +11.85% | |
| Цена vs SMA 200 | +1.53% | -6.17% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.02 | 0.14 | |
| Volume Ratio | 80.84 | 77.32 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.33 | 1.24 | |
| ATR % | 2.65% | 3.29% | |
| Sharpe (1г) | -0.44 | -0.61 | |
| RS Rating | 32.00 | 20.00 | |
| 52w от хая | -20.49 | -27.14 | |
| BB ширина | 10.86 | 11.98 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: CCI генерирует 4,26 млрд $, VNO — 1,81 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: CCI — 444 млн $, VNO — 904,96 млн $. VNO генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CCI — 2,88 млрд $, VNO — 1,26 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | CCI | VNO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 4,26 млрд $ | 1,81 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 444 млн $ | 904,96 млн $ | |
| EPS (TTM) | $1.02 | $4.40 | |
| Операц. Cash Flow | 3,06 млрд $ | 1,26 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 2,88 млрд $ | 1,26 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: CCI платит 4.59%, VNO — 2.34%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: CCI — 13 лет, VNO — 14 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CCI — 175.92%, VNO — 25.57%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | CCI | VNO | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4.59% | 2.34% | |
| Годовые дивиденды | $1.06 | $0.74 | |
| Коэфф. выплат | 175.92% | 25.57% | |
| Лет выплат | 13.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -27.92% | -20.84% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет CCI показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+4.33%), VNO — в ноябре (+6.12%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: CCI — сентябрь (-4.54%), VNO — март (-4.55%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Crown Castle Inc. или Vornado Realty Trust?
У кого выше рентабельность — CCI или VNO?
Какие дивиденды у Crown Castle Inc. и Vornado Realty Trust?
Какая компания крупнее по выручке — Crown Castle Inc. или Vornado Realty Trust?
У кого выше маржинальность — CCI или VNO?
Какая акция лучше по технике — CCI или VNO?
Что лучше купить — CCI или VNO?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией