Сравнение CCI vs SBAC

Тикер 1

Тикер 2

CCI25

17SBAC

Crown Castle Inc. (CCI) и SBA Communications Corporation (SBAC) — прямые конкуренты в индустрии «Фонды недвижимости (REIT)», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации CCI крупнее в 1.8× (40,17 млрд $ vs 22,07 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует SBAC с P/E 21.60 (у CCI — 38.14). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. SBAC удерживает чистую маржу на уровне 35.66%, опережая CCI (25.13%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. CCI предлагает более высокую дивидендную доходность (4.59% vs 2.20%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу CCI сильнее: 66/100 против 34/100 у SBAC. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. CCI побеждает по числу метрик: 25 против 17 у SBAC. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Crown Castle Inc.

CCINYSE

92,04 $-0,60 $ (-0,65%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 40,17 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

6.2

Качество

3.8

Рост

5.6

Техника

4.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

SBA Communications Corporation

SBACNASDAQ

208,07 $+0,33 $ (+0,16%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 22,07 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

7.6

Качество

4.5

Рост

6.9

Техника

3.0

Дивиденды

8.2

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

CCISBAC

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, SBAC выглядит привлекательнее: 21.60 против 38.14. Премия к оценке CCI может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) SBAC дешевле: 7.72 против 9.59. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. EV/EBITDA SBAC — 17.87, у CCI — 24.01. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. Чистая маржа SBAC — 35.66%, у CCI — 25.13%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CCI — -12.86, у SBAC — -3.24. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности SBAC ниже 1 (0.15), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

CCISBAC

Показатель	CCI	SBAC
Мультипликаторы оценки
P/E	38.14	21.60
P/B	-21.04	-4.63
P/S	9.59	7.72
PEG	0.09	0.84
EV/EBITDA	24.01	17.87
Рентабельность
ROE	-65.88%	-20.90%
ROA	3.37%	8.68%
Валовая маржа	65.71%	63.62%
Операц. маржа	48.01%	47.63%
Чистая маржа	25.13%	35.66%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	-12.86	-3.24
Текущая ликв.	0.27	0.15
Быстрая ликв.	0.27	0.15
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	4.59%	2.20%
Коэфф. выплат	175.92%	48.34%
EPS	$2.43	$9.62
Балансовая стоим.	$-4.40	$-44.91

Технический анализ

CCI набирает 66 из 100 по техническому скорингу, SBAC — 34 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CCI — 61.1 (нейтральная зона), SBAC — 47.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. CCI и SBAC находятся выше 50-дневной скользящей средней (+7.4% и +2.6% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: CCI — 15.2 (нет тренда), SBAC — 24.0 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете SBAC стабильнее (0.18 vs 0.33). Значение ниже 0.8 делает SBAC защитной акцией.

CCISBAC

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CCI	SBAC
Осцилляторы
RSI (14)	61.13	47.45
Stochastic %K	97.68	42.81
CCI (20)	118.63	-79.28
MFI	68.49	35.81
Williams %R	-2.32	-57.19
MACD гистограмма	0.15	-2.10
Momentum (10)	2.40	-10.70
Тренд
ADX	15.17	24.03
Цена vs EMA 9	+2.60%	-0.22%
Цена vs EMA 20	+3.91%	-1.24%
Цена vs SMA 50	+7.44%	+2.56%
Цена vs SMA 200	+2.12%	+4.61%
Объём
CMF	0.05	-0.01
Volume Ratio	88.38	61.48
Волатильность и статистика
Beta	0.33	0.18
ATR %	2.67%	2.92%
Sharpe (1г)	-0.46	-0.24
RS Rating	32.00	31.00
52w от хая	-19.97	-14.57
BB ширина	10.58	12.21

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): CCI — 4,26 млрд $, SBAC — 2,82 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: CCI — 444 млн $, SBAC — 1,05 млрд $. SBAC генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CCI — 2,88 млрд $, SBAC — 1,07 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	CCI	SBAC
Выручка	4,26 млрд $	2,82 млрд $
Чистая прибыль	444 млн $	1,05 млрд $
EPS (TTM)	$1.02	$9.83
Операц. Cash Flow	3,06 млрд $	1,29 млрд $
Free Cash Flow	2,88 млрд $	1,07 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность CCI — 4.59%, SBAC — 2.20%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: CCI — 13 лет, SBAC — 8 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CCI — 175.92%, SBAC — 48.34%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	CCI	SBAC
Див. доходность	4.59%	2.20%
Годовые дивиденды	$1.06	$2.50
Коэфф. выплат	175.92%	48.34%
Лет выплат	13.00%	8.00%
CAGR дивидендов (5л)	-27.92%	1.51%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CCI — ноябре (+4.33%), для SBAC — апреле (+4.55%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: CCI — сентябрь (-4.54%), SBAC — сентябрь (-4.10%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: март, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у SBAC: +10.46% против +3.91%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CCI

+0.9

-1.2

+2.2

+0.8

+3.0

-0.2

+1.5

-0.4

-4.5

-2.1

+4.3

-0.3

SBAC

-0.8

-1.2

+3.3

+4.5

+0.4

+1.7

+2.7

+0.3

-4.1

+0.5

+2.8

+0.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Crown Castle Inc. или SBA Communications Corporation?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит SBA Communications Corporation: P/E 21.60 против 38.14. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — CCI или SBAC?

Рентабельность собственного капитала (ROE): CCI — -65.88%, SBAC — -20.90%. Преимущество у SBAC.

Какие дивиденды у Crown Castle Inc. и SBA Communications Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность CCI — 4.59%, SBAC — 2.20%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Crown Castle Inc. или SBA Communications Corporation?

Выручка CCI за TTM — 4,26 млрд $, SBAC — 2,82 млрд $. CCI генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — CCI или SBAC?

Чистая маржа CCI — 25.13%, SBAC — 35.66%. SBAC оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CCI или SBAC?

Технический скоринг: CCI — 66/100, SBAC — 34/100. CCI имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CCI или SBAC?

Однозначного ответа нет. Счёт 25:17 в пользу CCI по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией