Сравнение CCI vs CPT

Тикер 1

Тикер 2

CCI25

15CPT

Crown Castle Inc. (CCI) и Camden Property Trust (CPT) представляют одну индустрию — «Фонды недвижимости (REIT)». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации CCI крупнее в 3.8× (40,17 млрд $ vs 10,67 млрд $). Если ориентироваться на P/E, CPT выглядит привлекательнее: 28.71 против 38.14. Премия к оценке CCI может быть оправдана, если компания растёт быстрее. CCI работает в убыток — ROE -65.88%, тогда как CPT показывает рентабельность 8.86%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. CPT удерживает чистую маржу на уровне 24.66%, опережая CCI (25.13%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная доходность CCI составляет 4.59%, у CPT — 3.96%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. CCI набирает 66 из 100 по техническому скорингу, CPT — 58 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. CCI побеждает по числу метрик: 25 против 15 у CPT. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Crown Castle Inc.

CCINYSE

92,04 $-0,60 $ (-0,65%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 40,17 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

6.2

Качество

3.8

Рост

5.6

Техника

4.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Camden Property Trust

CPTNYSE

106,17 $-0,12 $ (-0,11%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 10,67 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

7.6

Качество

5.8

Рост

6.5

Техника

4.0

Дивиденды

6.8

Прогнозы

5.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

CCICPT

Фундаментальный анализ

CPT торгуется с P/E 28.71, тогда как CCI — с P/E 38.14. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По соотношению цены к выручке (P/S) CPT оценён ниже: 6.79 против 9.59. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. EV/EBITDA CPT — 12.83, у CCI — 24.01. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. CCI работает в убыток — ROE -65.88%, тогда как CPT показывает рентабельность 8.86%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Чистая маржа CPT — 24.66%, у CCI — 25.13%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CCI — -12.86, у CPT — 1.06. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности CPT ниже 1 (0.11), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

CCICPT

Показатель	CCI	CPT
Мультипликаторы оценки
P/E	38.14	28.71
P/B	-21.04	2.77
P/S	9.59	6.79
PEG	0.09	0.13
EV/EBITDA	24.01	12.83
Рентабельность
ROE	-65.88%	8.86%
ROA	3.37%	4.28%
Валовая маржа	65.71%	42.29%
Операц. маржа	48.01%	18.36%
Чистая маржа	25.13%	24.66%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	-12.86	1.06
Текущая ликв.	0.27	0.11
Быстрая ликв.	0.27	0.11
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	4.59%	3.96%
Коэфф. выплат	175.92%	148.39%
EPS	$2.43	$3.70
Балансовая стоим.	$-4.40	$39.16

Технический анализ

Техническая картина в пользу CCI: скоринг 66/100 vs 58/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: CCI — 61.1, CPT — 59.7. Обе акции находятся в одной зоне. CCI и CPT находятся выше 50-дневной скользящей средней (+7.4% и +4.3% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: CCI — 15.2 (нет тренда), CPT — 12.1 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета CPT — 0.32, CCI — 0.33. Оба значения в приемлемом диапазоне.

CCICPT

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CCI	CPT
Осцилляторы
RSI (14)	61.13	59.70
Stochastic %K	97.68	79.12
CCI (20)	118.63	131.14
MFI	68.49	56.45
Williams %R	-2.32	-20.88
MACD гистограмма	0.15	0.04
Momentum (10)	2.40	1.48
Тренд
ADX	15.17	12.07
Цена vs EMA 9	+2.60%	+1.45%
Цена vs EMA 20	+3.91%	+2.04%
Цена vs SMA 50	+7.44%	+4.28%
Цена vs SMA 200	+2.12%	+0.95%
Объём
CMF	0.05	-0.10
Volume Ratio	88.38	95.67
Волатильность и статистика
Beta	0.33	0.32
ATR %	2.67%	1.89%
Sharpe (1г)	-0.46	-0.76
RS Rating	32.00	31.00
52w от хая	-19.97	-10.93
BB ширина	10.58	4.87

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CCI генерирует 4,26 млрд $, CPT — 1,57 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: CCI — 444 млн $, CPT — 384,46 млн $. CCI генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CCI — 2,88 млрд $, CPT — 386,22 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	CCI	CPT
Выручка	4,26 млрд $	1,57 млрд $
Чистая прибыль	444 млн $	384,46 млн $
EPS (TTM)	$1.02	$3.54
Операц. Cash Flow	3,06 млрд $	826,62 млн $
Free Cash Flow	2,88 млрд $	386,22 млн $

Дивиденды

Дивидендная доходность: CCI платит 4.59%, CPT — 3.96%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: CCI — 13 лет, CPT — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CCI — 175.92%, CPT — 148.39%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	CCI	CPT
Див. доходность	4.59%	3.96%
Годовые дивиденды	$1.06	$1.06
Коэфф. выплат	175.92%	148.39%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-27.92%	-20.41%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CCI показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+4.33%), CPT — в ноябре (+3.53%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: CCI — сентябрь (-4.54%), CPT — сентябрь (-3.19%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CPT: +6.91% против +3.91%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CCI

+0.9

-1.2

+2.2

+0.8

+3.0

-0.2

+1.5

-0.4

-4.5

-2.1

+4.3

-0.3

CPT

+1.5

-0.2

-2.0

+2.5

+1.8

+1.1

+1.5

+1.2

-3.2

-1.6

+3.5

+0.7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Crown Castle Inc. или Camden Property Trust?

Мультипликатор P/E у Camden Property Trust ниже (28.71 vs 38.14), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — CCI или CPT?

Рентабельность собственного капитала (ROE): CCI — -65.88%, CPT — 8.86%. Преимущество у CPT.

Какие дивиденды у Crown Castle Inc. и Camden Property Trust?

Обе компании платят дивиденды. Доходность CCI — 4.59%, CPT — 3.96%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Crown Castle Inc. или Camden Property Trust?

Выручка CCI за TTM — 4,26 млрд $, CPT — 1,57 млрд $. CCI генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — CCI или CPT?

Чистая маржа CCI — 25.13%, CPT — 24.66%. По маржинальности компании близки.

Какая акция лучше по технике — CCI или CPT?

Технический скоринг: CCI — 66/100, CPT — 58/100. CCI имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CCI или CPT?

Однозначного ответа нет. Счёт 25:15 в пользу CCI по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией