Сравнение CBSH vs WTFC
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует WTFC с P/E 11.68 (у CBSH — 13.23). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу WTFC: 2.36 vs 3.45 у CBSH. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B WTFC — 1.37, у CBSH — 1.77. EV/EBITDA WTFC — 8.85, у CBSH — 12.04. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE CBSH — 14.87%, у WTFC — 11.93%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. CBSH удерживает чистую маржу на уровне 26.11%, опережая WTFC (20.11%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CBSH — 0.60, у WTFC — 0.59. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности WTFC ниже 1 (0.27), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CBSH | WTFC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 13.23 | 11.68 | |
| P/B | 1.77 | 1.37 | |
| P/S | 3.45 | 2.36 | |
| PEG | 5.34 | 0.65 | |
| EV/EBITDA | 12.04 | 8.85 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 14.87% | 11.93% | |
| ROA | 1.61% | 1.19% | |
| Валовая маржа | 80.71% | 62.85% | |
| Операц. маржа | 33.95% | 27.20% | |
| Чистая маржа | 26.11% | 20.11% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.60 | 0.59 | |
| Текущая ликв. | 3.58 | 0.27 | |
| Быстрая ликв. | 3.58 | 0.27 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2.08% | 1.40% | |
| Коэфф. выплат | 26.76% | 20.23% | |
| EPS | $3.95 | $12.82 | |
| Балансовая стоим. | $29.66 | $109.72 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 62/100 и 61/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у CBSH составляет 57.8 (нейтральная зона), у WTFC — 55.2 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. CBSH и WTFC находятся выше 50-дневной скользящей средней (+4.1% и +4.6% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. WTFC выше SMA 200 (+7.7%), CBSH — ниже (-1.5%). Долгосрочный тренд в пользу WTFC. ADX: CBSH — 16.4 (нет тренда), WTFC — 13.6 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. CBSH менее волатилен — бета 0.63 против 1.12 у WTFC. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | CBSH | WTFC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 57.75 | 55.16 | |
| Stochastic %K | 73.75 | 59.32 | |
| CCI (20) | 72.32 | -36.61 | |
| MFI | 49.04 | 41.18 | |
| Williams %R | -26.25 | -40.68 | |
| MACD гистограмма | -0.01 | -0.57 | |
| Momentum (10) | -0.26 | -3.47 | |
| Тренд | |||
| ADX | 16.37 | 13.62 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.28% | +1.27% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.67% | +1.28% | |
| Цена vs SMA 50 | +4.08% | +4.56% | |
| Цена vs SMA 200 | -1.52% | +7.71% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.04 | -0.03 | |
| Volume Ratio | 97.25 | 90.35 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.63 | 1.12 | |
| ATR % | 1.98% | 2.29% | |
| Sharpe (1г) | -0.92 | 0.73 | |
| RS Rating | 26.00 | 63.00 | |
| 52w от хая | -17.28 | -8.07 | |
| BB ширина | 4.79 | 5.65 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): CBSH — 2,14 млрд $, WTFC — 4,23 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: CBSH — 566,25 млн $, WTFC — 823,84 млн $. WTFC генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CBSH — 592,39 млн $, WTFC — 860,40 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | CBSH | WTFC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,14 млрд $ | 4,23 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 566,25 млн $ | 823,84 млн $ | |
| EPS (TTM) | $4.08 | $11.58 | |
| Операц. Cash Flow | 645,14 млн $ | 910,35 млн $ | |
| Free Cash Flow | 592,39 млн $ | 860,40 млн $ |
Дивиденды
CBSH и WTFC — дивидендные акции. Доходность: CBSH — 2.08%, WTFC — 1.40%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: CBSH — 13 лет, WTFC — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CBSH — 26.76%, WTFC — 20.23%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | CBSH | WTFC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2.08% | 1.40% | |
| Годовые дивиденды | $0.55 | $1.10 | |
| Коэфф. выплат | 26.76% | 20.23% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -12.11% | -2.37% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность CBSH приходится на ноябре (+5.56%), а WTFC — на ноябре (+7.16%). Наименее удачные месяцы: CBSH — март (-3.84%), WTFC — март (-7.52%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, май. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июль, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у WTFC: +14.81% против +7.32%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Commerce Bancshares, Inc. или Wintrust Financial Corporation?
У кого выше рентабельность — CBSH или WTFC?
Какие дивиденды у Commerce Bancshares, Inc. и Wintrust Financial Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Commerce Bancshares, Inc. или Wintrust Financial Corporation?
У кого выше маржинальность — CBSH или WTFC?
Какая акция лучше по технике — CBSH или WTFC?
Что лучше купить — CBSH или WTFC?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией