Сравнение CBOE vs NDAQ
Динамика цен
Фундаментальный анализ
NDAQ торгуется с P/E 26.67, тогда как CBOE — с P/E 30.60. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По P/S (цена/выручка) NDAQ дешевле: 6.16 против 7.88. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) NDAQ дешевле: 4.24 против 7.03. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA NDAQ оценён ниже: 19.21 vs 19.89. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала CBOE составляет 24.63%, что превышает показатель NDAQ (15.91%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности CBOE впереди: 25.77% против 23.15% у NDAQ. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CBOE — 0.29, NDAQ — 0.78. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | CBOE | NDAQ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 30.60 | 26.67 | |
| P/B | 7.03 | 4.24 | |
| P/S | 7.88 | 6.16 | |
| PEG | 0.57 | 0.53 | |
| EV/EBITDA | 19.89 | 19.21 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 24.63% | 15.91% | |
| ROA | 11.16% | 7.01% | |
| Валовая маржа | 52.22% | 54.81% | |
| Операц. маржа | 34.30% | 29.53% | |
| Чистая маржа | 25.77% | 23.15% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.29 | 0.78 | |
| Текущая ликв. | 4.13 | 10.15 | |
| Быстрая ликв. | 4.13 | 10.15 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.77% | 1.20% | |
| Коэфф. выплат | 23.78% | 32.20% | |
| EPS | $11.80 | $3.38 | |
| Балансовая стоим. | $51.32 | $21.24 | |
Технический анализ
CBOE набирает 79 из 100 по техническому скорингу, NDAQ — 63 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CBOE — 69.3 (нейтральная зона), NDAQ — 52.0 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: CBOE на 16.7%, NDAQ на 2.7%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. CBOE выше SMA 200 (+34.3%), NDAQ — ниже (-0.3%). Долгосрочный тренд в пользу CBOE. Сила тренда по ADX: CBOE — 39.6 (выраженный тренд), NDAQ — 12.1 (нет тренда). CBOE имеет чётко выраженный тренд, в отличие от NDAQ. По бете CBOE стабильнее (-0.20 vs 0.75). Значение ниже 0.8 делает CBOE защитной акцией.
| Индикатор | CBOE | NDAQ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 69.27 | 52.00 | |
| Stochastic %K | 81.06 | 42.63 | |
| CCI (20) | 86.00 | -1.95 | |
| MFI | 77.29 | 53.42 | |
| Williams %R | -18.94 | -57.37 | |
| MACD гистограмма | 1.46 | 0.01 | |
| Momentum (10) | 20.23 | 0.81 | |
| Тренд | |||
| ADX | 39.65 | 12.10 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.21% | -0.75% | |
| Цена vs EMA 20 | +5.65% | +0.06% | |
| Цена vs SMA 50 | +16.72% | +2.73% | |
| Цена vs SMA 200 | +34.27% | -0.34% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.23 | 0.06 | |
| Volume Ratio | 92.89 | 133.23 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0.20 | 0.75 | |
| ATR % | 2.68% | 2.43% | |
| Sharpe (1г) | 1.94 | 0.31 | |
| RS Rating | 83.00 | 55.00 | |
| 52w от хая | -2.76 | -11.57 | |
| BB ширина | 29.55 | 6.03 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): CBOE — 4,71 млрд $, NDAQ — 8,22 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: CBOE — 1,10 млрд $, NDAQ — 1,79 млрд $. NDAQ генерирует больше чистой прибыли. FCF: CBOE генерирует 1,15 млрд $, NDAQ — 1,99 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | CBOE | NDAQ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 4,71 млрд $ | 8,22 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,10 млрд $ | 1,79 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $10.46 | $3.13 | |
| Операц. Cash Flow | 1,22 млрд $ | 2,25 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 1,15 млрд $ | 1,99 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность CBOE — 0.77%, NDAQ — 1.20%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. CBOE платит дивиденды 13 лет подряд, NDAQ — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CBOE — 23.78%, NDAQ — 32.20%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | CBOE | NDAQ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0.77% | 1.20% | |
| Годовые дивиденды | $1.44 | $0.58 | |
| Коэфф. выплат | 23.78% | 32.20% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -4.36% | -22.76% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CBOE — ноябре (+4.26%), для NDAQ — июле (+6.66%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для CBOE — март (-1.59%), для NDAQ — сентябрь (-4.10%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у NDAQ: +17.96% против +14.66%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cboe Global Markets, Inc. или Nasdaq, Inc.?
У кого выше рентабельность — CBOE или NDAQ?
Какие дивиденды у Cboe Global Markets, Inc. и Nasdaq, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Cboe Global Markets, Inc. или Nasdaq, Inc.?
У кого выше маржинальность — CBOE или NDAQ?
Какая акция лучше по технике — CBOE или NDAQ?
Что лучше купить — CBOE или NDAQ?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией