Сравнение CAT vs PH

Тикер 1

Тикер 2

CAT24

20PH

Caterpillar Inc. (CAT) и Parker-Hannifin Corporation (PH) — прямые конкуренты в индустрии «Машиностроение», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации CAT крупнее в 3.7× (398,89 млрд $ vs 109,03 млрд $). PH торгуется с P/E 31.17, тогда как CAT — с P/E 42.93. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По ROE лидирует CAT (47.51% vs 24.69%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа PH — 16.58%, у CAT — 13.31%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. PH предлагает более высокую дивидендную доходность (0.86% vs 0.69%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу CAT сильнее: 58/100 против 24/100 у PH. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 24:20 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между CAT и PH зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

Caterpillar Inc.

CATNYSE

865,95 $-6,61 $ (-0,76%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 398,89 млрд $

ETP Rank5.6

Стоимость

2.3

Качество

7.0

Рост

3.8

Техника

7.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

6.5

Сезонность

7.0

Parker-Hannifin Corporation

PHNYSE

864,73 $+5,29 $ (+0,62%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 109,03 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

3.1

Качество

7.5

Рост

6.0

Техника

4.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

CATPH

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу PH — P/E 31.17 vs 42.93 у CAT. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Балансовая оценка: P/B PH — 7.42, у CAT — 21.67. EV/EBITDA PH — 22.13, у CAT — 28.80. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE CAT — 47.51%, у PH — 24.69%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. PH удерживает чистую маржу на уровне 16.58%, опережая CAT (13.31%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка CAT значительно выше: D/E 2.31 vs 0.66 у PH. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.

CATPH

Показатель	CAT	PH
Мультипликаторы оценки
P/E	42.93	31.17
P/B	21.67	7.42
P/S	5.68	5.16
PEG	-20.12	7.41
EV/EBITDA	28.80	22.13
Рентабельность
ROE	47.51%	24.69%
ROA	9.86%	11.34%
Валовая маржа	32.52%	37.23%
Операц. маржа	16.56%	20.87%
Чистая маржа	13.31%	16.58%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	2.31	0.66
Текущая ликв.	1.35	1.13
Быстрая ликв.	0.81	0.66
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.69%	0.86%
Коэфф. выплат	29.49%	26.26%
EPS	$20.33	$27.58
Балансовая стоим.	$40.27	$115.82

Технический анализ

CAT набирает 58 из 100 по техническому скорингу, PH — 24 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CAT — 54.2 (нейтральная зона), PH — 36.9 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. CAT торгуется выше SMA 50 (10.2%), тогда как PH ниже этой средней (-6.4%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: CAT — 29.3 (выраженный тренд), PH — 23.8 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете PH стабильнее (0.97 vs 1.59). Дневная волатильность (ATR%) CAT составляет 3.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CATPH

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CAT	PH
Осцилляторы
RSI (14)	54.18	36.86
Stochastic %K	31.48	27.87
CCI (20)	-17.09	-82.26
MFI	49.38	33.87
Williams %R	-68.52	-72.13
MACD гистограмма	-8.62	-3.51
Momentum (10)	-54.37	-43.22
Тренд
ADX	29.34	23.76
Цена vs EMA 9	-1.14%	-1.23%
Цена vs EMA 20	+0.50%	-3.55%
Цена vs SMA 50	+10.17%	-6.37%
Цена vs SMA 200	+40.40%	+0.45%
Объём
CMF	0.10	-0.17
Volume Ratio	99.55	84.59
Волатильность и статистика
Beta	1.59	0.97
ATR %	3.28%	2.69%
Sharpe (1г)	2.76	0.88
RS Rating	94.00	68.00
52w от хая	-6.31	-16.96
BB ширина	16.23	18.51

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): CAT — 67,59 млрд $, PH — 19,85 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: CAT — 8,87 млрд $, PH — 3,53 млрд $. CAT генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CAT — 10,27 млрд $, PH — 3,34 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	CAT	PH
Выручка	67,59 млрд $	19,85 млрд $
Чистая прибыль	8,87 млрд $	3,53 млрд $
EPS (TTM)	$18.90	$27.52
Операц. Cash Flow	11,74 млрд $	3,78 млрд $
Free Cash Flow	10,27 млрд $	3,34 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность CAT — 0.69%, PH — 0.86%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: CAT — 13 лет, PH — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CAT — 29.49%, PH — 26.26%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	CAT	PH
Див. доходность	0.69%	0.86%
Годовые дивиденды	$3.02	$3.80
Коэфф. выплат	29.49%	26.26%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-6.74%	-0.87%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CAT — ноябре (+5.34%), для PH — ноябре (+9.28%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: CAT — август (+0.61%), PH — март (-4.20%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Совместные сильные месяцы: февраль, апрель, июль, сентябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CAT: +28.96% против +24.29%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CAT

+0.8

+1.8

+1.3

+1.2

+1.6

+5.3

+0.6

+4.2

+3.3

+5.3

+2.3

+3.2

+1.8

-4.2

+2.6

+0.6

+5.6

+3.0

+1.1

+0.8

+9.3

-0.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Caterpillar Inc. или Parker-Hannifin Corporation?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Parker-Hannifin Corporation: P/E 31.17 против 42.93. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — CAT или PH?

Рентабельность собственного капитала (ROE): CAT — 47.51%, PH — 24.69%. Преимущество у CAT.

Какие дивиденды у Caterpillar Inc. и Parker-Hannifin Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность CAT — 0.69%, PH — 0.86%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Caterpillar Inc. или Parker-Hannifin Corporation?

Выручка CAT за TTM — 67,59 млрд $, PH — 19,85 млрд $. CAT генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — CAT или PH?

Чистая маржа CAT — 13.31%, PH — 16.58%. PH оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CAT или PH?

Технический скоринг: CAT — 58/100, PH — 24/100. CAT имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CAT или PH?

Однозначного ответа нет. Счёт 24:20 в пользу CAT по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией