Сравнение CAT vs ETN

Тикер 1

Тикер 2

CAT27

13ETN

CAT против ETN — два эмитента индустрии «Машиностроение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации CAT крупнее в 2.7× (398,89 млрд $ vs 148,14 млрд $). ETN торгуется с P/E 36.93, тогда как CAT — с P/E 42.93. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. CAT демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 47.51% против 20.81% у ETN. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ETN — 13.99%, CAT — 13.31%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. Дивидендная доходность ETN составляет 1.13%, у CAT — 0.69%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. CAT набирает 58 из 100 по техническому скорингу, ETN — 41 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 27:13 — убедительное преимущество CAT. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Caterpillar Inc.

CATNYSE

865,95 $-6,61 $ (-0,76%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 398,89 млрд $

ETP Rank5.6

Стоимость

2.3

Качество

7.0

Рост

3.8

Техника

7.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

6.5

Сезонность

7.0

Eaton Corporation plc

ETNNYSE

381,51 $+1,82 $ (+0,48%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 148,14 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

2.5

Качество

6.2

Рост

6.4

Техника

3.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

7.0

Сезонность

6.0

Динамика цен

CATETN

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу ETN — P/E 36.93 vs 42.93 у CAT. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По P/B (цена/балансовая стоимость) ETN дешевле: 7.46 против 21.67. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ETN оценён ниже: 28.51 vs 28.80. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала CAT составляет 47.51%, что превышает показатель ETN (20.81%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ETN впереди: 13.99% против 13.31% у CAT. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CAT — 2.31, ETN — 1.10. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

CATETN

Показатель	CAT	ETN
Мультипликаторы оценки
P/E	42.93	36.93
P/B	21.67	7.46
P/S	5.68	5.17
PEG	-20.12	11.85
EV/EBITDA	28.80	28.51
Рентабельность
ROE	47.51%	20.81%
ROA	9.86%	7.25%
Валовая маржа	32.52%	36.89%
Операц. маржа	16.56%	18.13%
Чистая маржа	13.31%	13.99%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	2.31	1.10
Текущая ликв.	1.35	1.19
Быстрая ликв.	0.81	0.75
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.69%	1.13%
Коэфф. выплат	29.49%	41.19%
EPS	$20.33	$10.28
Балансовая стоим.	$40.27	$50.91

Технический анализ

Техническая картина в пользу CAT: скоринг 58/100 vs 41/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: CAT — 54.2, ETN — 41.9. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: CAT выше на 10.2%, ETN — ниже на -2.3%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: CAT — 29.3 (выраженный тренд), ETN — 15.9 (нет тренда). CAT имеет чётко выраженный тренд, в отличие от ETN. Волатильность: бета ETN — 1.50, CAT — 1.59. CAT значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) ETN составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CATETN

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CAT	ETN
Осцилляторы
RSI (14)	54.18	41.86
Stochastic %K	31.48	17.78
CCI (20)	-17.09	-170.96
MFI	49.38	26.76
Williams %R	-68.52	-82.22
MACD гистограмма	-8.62	-5.90
Momentum (10)	-54.37	-41.70
Тренд
ADX	29.34	15.89
Цена vs EMA 9	-1.14%	-3.39%
Цена vs EMA 20	+0.50%	-4.93%
Цена vs SMA 50	+10.17%	-2.32%
Цена vs SMA 200	+40.40%	+4.35%
Объём
CMF	0.10	0.05
Volume Ratio	99.55	69.18
Волатильность и статистика
Beta	1.59	1.50
ATR %	3.28%	3.89%
Sharpe (1г)	2.76	0.46
RS Rating	94.00	56.00
52w от хая	-6.31	-12.80
BB ширина	16.23	15.64

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CAT генерирует 67,59 млрд $, ETN — 27,45 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: CAT — 8,87 млрд $, ETN — 4,09 млрд $. CAT генерирует больше чистой прибыли. FCF: CAT генерирует 10,27 млрд $, ETN — 4,47 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	CAT	ETN
Выручка	67,59 млрд $	27,45 млрд $
Чистая прибыль	8,87 млрд $	4,09 млрд $
EPS (TTM)	$18.90	$10.49
Операц. Cash Flow	11,74 млрд $	4,47 млрд $
Free Cash Flow	10,27 млрд $	4,47 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: CAT платит 0.69%, ETN — 1.13%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. CAT платит дивиденды 13 лет подряд, ETN — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CAT — 29.49%, ETN — 41.19%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	CAT	ETN
Див. доходность	0.69%	1.13%
Годовые дивиденды	$3.02	$2.20
Коэфф. выплат	29.49%	41.19%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-6.74%	-6.26%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CAT показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+5.34%), ETN — в июле (+5.18%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для CAT — август (+0.61%), для ETN — декабрь (-1.81%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Суммарная сезонная доходность за год выше у CAT: +28.96% против +20.93%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CAT

+0.8

+1.8

+1.3

+1.2

+1.6

+5.3

+0.6

+4.2

+3.3

+5.3

+2.3

ETN

+1.9

-0.5

+3.2

+0.9

+2.1

+5.2

+1.0

+1.5

+1.3

+4.0

-1.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Caterpillar Inc. или Eaton Corporation plc?

Мультипликатор P/E у Eaton Corporation plc ниже (36.93 vs 42.93), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — CAT или ETN?

ROE CAT — 47.51%, ETN — 20.81%. CAT демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Caterpillar Inc. и Eaton Corporation plc?

Обе компании платят дивиденды. Доходность CAT — 0.69%, ETN — 1.13%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Caterpillar Inc. или Eaton Corporation plc?

По объёму выручки: CAT — 67,59 млрд $, ETN — 27,45 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — CAT или ETN?

Чистая маржа CAT — 13.31%, ETN — 13.99%. По маржинальности компании близки.

Какая акция лучше по технике — CAT или ETN?

Технический скоринг: CAT — 58/100, ETN — 41/100. CAT имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CAT или ETN?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик CAT выигрывает 27, ETN — 13. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией