Сравнение CAT vs DCI

Тикер 1

Тикер 2

CAT23

18DCI

Caterpillar Inc. (CAT) и Donaldson Company, Inc. (DCI) — прямые конкуренты в индустрии «Машиностроение», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации CAT крупнее в 41.7× (398,89 млрд $ vs 9,57 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует DCI с P/E 25.33 (у CAT — 42.93). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. ROE CAT — 47.51%, у DCI — 25.19%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. CAT удерживает чистую маржу на уровне 13.31%, опережая DCI (10.09%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. DCI предлагает более высокую дивидендную доходность (1.45% vs 0.69%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу CAT сильнее: 58/100 против 20/100 у DCI. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 23:18 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между CAT и DCI зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

Caterpillar Inc.

CATNYSE

865,95 $-6,61 $ (-0,76%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 398,89 млрд $

ETP Rank5.6

Стоимость

2.3

Качество

7.0

Рост

3.8

Техника

7.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

6.5

Сезонность

7.0

Donaldson Company, Inc.

DCINYSE

82,62 $-0,33 $ (-0,40%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 9,57 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

4.8

Качество

9.3

Рост

4.3

Техника

4.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

6.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

CATDCI

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, DCI выглядит привлекательнее: 25.33 против 42.93. Премия к оценке CAT может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) DCI дешевле: 2.56 против 5.68. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B DCI — 6.09, у CAT — 21.67. EV/EBITDA DCI — 16.12, у CAT — 28.80. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует CAT (47.51% vs 25.19%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа CAT — 13.31%, у DCI — 10.09%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка CAT значительно выше: D/E 2.31 vs 0.43 у DCI. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.

CATDCI

Показатель	CAT	DCI
Мультипликаторы оценки
P/E	42.93	25.33
P/B	21.67	6.09
P/S	5.68	2.56
PEG	-20.12	-3.83
EV/EBITDA	28.80	16.12
Рентабельность
ROE	47.51%	25.19%
ROA	9.86%	12.37%
Валовая маржа	32.52%	34.36%
Операц. маржа	16.56%	13.36%
Чистая маржа	13.31%	10.09%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	2.31	0.43
Текущая ликв.	1.35	2.29
Быстрая ликв.	0.81	1.46
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.69%	1.45%
Коэфф. выплат	29.49%	36.09%
EPS	$20.33	$3.27
Балансовая стоим.	$40.27	$13.63

Технический анализ

CAT набирает 58 из 100 по техническому скорингу, DCI — 20 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CAT — 54.2 (нейтральная зона), DCI — 40.0 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. CAT торгуется выше SMA 50 (10.2%), тогда как DCI ниже этой средней (-3.8%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. CAT выше SMA 200 (+40.4%), DCI — ниже (-5.7%). Долгосрочный тренд в пользу CAT. ADX: CAT — 29.3 (выраженный тренд), DCI — 20.9 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете DCI стабильнее (0.95 vs 1.59). Дневная волатильность (ATR%) CAT составляет 3.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CATDCI

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CAT	DCI
Осцилляторы
RSI (14)	54.18	40.05
Stochastic %K	31.48	30.29
CCI (20)	-17.09	-117.91
MFI	49.38	26.03
Williams %R	-68.52	-69.71
MACD гистограмма	-8.62	-0.36
Momentum (10)	-54.37	-4.71
Тренд
ADX	29.34	20.92
Цена vs EMA 9	-1.14%	-0.71%
Цена vs EMA 20	+0.50%	-2.39%
Цена vs SMA 50	+10.17%	-3.76%
Цена vs SMA 200	+40.40%	-5.74%
Объём
CMF	0.10	-0.14
Volume Ratio	99.55	100.89
Волатильность и статистика
Beta	1.59	0.95
ATR %	3.28%	2.37%
Sharpe (1г)	2.76	0.57
RS Rating	94.00	59.00
52w от хая	-6.31	-26.49
BB ширина	16.23	10.78

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): CAT — 67,59 млрд $, DCI — 3,69 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: CAT — 8,87 млрд $, DCI — 367 млн $. CAT генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CAT — 10,27 млрд $, DCI — 339,90 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	CAT	DCI
Выручка	67,59 млрд $	3,69 млрд $
Чистая прибыль	8,87 млрд $	367 млн $
EPS (TTM)	$18.90	$3.09
Операц. Cash Flow	11,74 млрд $	418,80 млн $
Free Cash Flow	10,27 млрд $	339,90 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность CAT — 0.69%, DCI — 1.45%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: CAT — 13 лет, DCI — 14 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CAT — 29.49%, DCI — 36.09%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	CAT	DCI
Див. доходность	0.69%	1.45%
Годовые дивиденды	$3.02	$0.30
Коэфф. выплат	29.49%	36.09%
Лет выплат	13.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	-6.74%	-19.18%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CAT — ноябре (+5.34%), для DCI — ноябре (+5.27%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: CAT — август (+0.61%), DCI — март (-3.03%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Совместные сильные месяцы: апрель, май, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CAT: +28.96% против +12.36%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CAT

+0.8

+1.8

+1.3

+1.2

+1.6

+5.3

+0.6

+4.2

+3.3

+5.3

+2.3

DCI

+2.7

-1.4

-3.0

+2.4

+1.6

+0.3

+4.5

+2.0

-0.7

+0.9

+5.3

-2.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Caterpillar Inc. или Donaldson Company, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Donaldson Company, Inc.: P/E 25.33 против 42.93. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — CAT или DCI?

Рентабельность собственного капитала (ROE): CAT — 47.51%, DCI — 25.19%. Преимущество у CAT.

Какие дивиденды у Caterpillar Inc. и Donaldson Company, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность CAT — 0.69%, DCI — 1.45%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Caterpillar Inc. или Donaldson Company, Inc.?

Выручка CAT за TTM — 67,59 млрд $, DCI — 3,69 млрд $. CAT генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — CAT или DCI?

Чистая маржа CAT — 13.31%, DCI — 10.09%. CAT оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CAT или DCI?

Технический скоринг: CAT — 58/100, DCI — 20/100. CAT имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CAT или DCI?

Однозначного ответа нет. Счёт 23:18 в пользу CAT по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией