Сравнение CASY vs REAL

Тикер 1

Тикер 2

CASY32

9REAL

Casey's General Stores, Inc. (CASY) и The RealReal, Inc. (REAL) представляют одну индустрию — «Специализированная торговля». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации CASY крупнее в 11.4× (30,57 млрд $ vs 2,69 млрд $). REAL имеет отрицательный P/E (-43.22), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — CASY прибылен с P/E 48.57. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По ROE лидирует REAL (17.42% vs 17.55%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. REAL убыточен — чистая маржа -9.03%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. CASY выплачивает дивиденды с доходностью 0.27% годовых, тогда как REAL дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. CASY набирает 71 из 100 по техническому скорингу, REAL — 20 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. В общем зачёте CASY уверенно лидирует со счётом 32:9. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Casey's General Stores, Inc.

CASYNASDAQ

824,80 $-27,71 $ (-3,25%)

Потребительский сектор · Специализированная торговля

Капитализация: 30,57 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

3.2

Качество

7.5

Рост

6.3

Техника

7.0

Дивиденды

6.4

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

The RealReal, Inc.

REALNASDAQ

9,27 $-0,17 $ (-1,80%)

Потребительский сектор · Специализированная торговля

Капитализация: 2,69 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

5.2

Качество

5.3

Рост

4.4

Техника

6.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

3.0

Динамика цен

CASYREAL

Фундаментальный анализ

P/E у REAL отрицательный (-43.22) — компания генерирует убытки. CASY прибылен, P/E составляет 48.57. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) CASY оценён ниже: 1.86 против 3.79. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. ROE REAL — 17.42%, у CASY — 17.55%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. REAL убыточен — чистая маржа -9.03%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CASY — 0.75, у REAL — -1.29. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности REAL ниже 1 (0.84), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

CASYREAL

Показатель	CASY	REAL
Мультипликаторы оценки
P/E	48.57	-43.22
P/B	8.19	-7.85
P/S	1.86	3.79
PEG	2.27	0.49
EV/EBITDA	22.53	-64.25
Рентабельность
ROE	17.55%	17.42%
ROA	7.57%	-16.91%
Валовая маржа	23.89%	72.23%
Операц. маржа	6.29%	-1.86%
Чистая маржа	3.83%	-9.03%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.75	-1.29
Текущая ликв.	1.04	0.84
Быстрая ликв.	0.64	0.70
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.27%	0.00%
Коэфф. выплат	12.40%	0.00%
EPS	$17.55	$-0.22
Балансовая стоим.	$104.05	$-1.20

Технический анализ

Техническая картина в пользу CASY: скоринг 71/100 vs 20/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: CASY — 60.6, REAL — 39.3. Обе акции находятся в одной зоне. CASY торгуется выше SMA 50 (11.0%), тогда как REAL ниже этой средней (-10.0%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. CASY выше SMA 200 (+37.5%), REAL — ниже (-20.4%). Долгосрочный тренд в пользу CASY. ADX: CASY — 40.0 (выраженный тренд), REAL — 29.3 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета CASY — 0.41, REAL — 2.87. REAL значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) REAL составляет 8.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CASYREAL

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CASY	REAL
Осцилляторы
RSI (14)	60.60	39.31
Stochastic %K	39.21	12.34
CCI (20)	47.56	-75.38
MFI	51.31	35.45
Williams %R	-60.79	-87.66
MACD гистограмма	-4.60	-0.26
Momentum (10)	-5.63	-3.13
Тренд
ADX	39.97	29.32
Цена vs EMA 9	-0.48%	-3.98%
Цена vs EMA 20	+1.79%	-9.64%
Цена vs SMA 50	+10.98%	-9.99%
Цена vs SMA 200	+37.45%	-20.40%
Объём
CMF	0.11	0.00
Volume Ratio	94.32	67.89
Волатильность и статистика
Beta	0.41	2.87
ATR %	2.46%	8.31%
Sharpe (1г)	2.39	1.09
RS Rating	89.00	84.00
52w от хая	-5.38	-46.70
BB ширина	15.14	53.32

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CASY генерирует 15,94 млрд $, REAL — 692,85 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. По чистой прибыли ситуация полярная: CASY зарабатывает 546,52 млн $, а REAL фиксирует убыток (-41,80 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): CASY — 584,63 млн $, REAL — 18,37 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	CASY	REAL
Выручка	15,94 млрд $	692,85 млн $
Чистая прибыль	546,52 млн $	-41,80 млн $
EPS (TTM)	$14.72	$-0.36
Операц. Cash Flow	1,09 млрд $	37,01 млн $
Free Cash Flow	584,63 млн $	18,37 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: CASY обеспечивает 0.27% годовой доходности, REAL реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. CASY выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как REAL не имеет дивидендной истории.

Показатель	CASY	REAL
Див. доходность	0.27%	—
Годовые дивиденды	$1.14	—
Коэфф. выплат	12.40%	—
Лет выплат	13.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	-3.61%	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CASY показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+4.97%), REAL — в ноябре (+24.72%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: CASY — декабрь (-3.50%), REAL — март (-13.80%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Суммарная сезонная доходность за год выше у REAL: +30.23% против +21.94%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CASY

+3.0

+0.4

+1.0

+3.3

+1.3

+4.0

+3.5

+0.9

+2.2

+1.0

+5.0

-3.5

REAL

+4.1

-11.3

-13.8

+11.4

-6.1

+3.9

+1.3

-6.7

+9.6

+0.0

+24.7

+13.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Casey's General Stores, Inc. или The RealReal, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — CASY или REAL?

Рентабельность собственного капитала (ROE): CASY — 17.55%, REAL — 17.42%. По рентабельности компании сопоставимы.

Какие дивиденды у Casey's General Stores, Inc. и The RealReal, Inc.?

Casey's General Stores, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 0.27%. The RealReal, Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Casey's General Stores, Inc. или The RealReal, Inc.?

Выручка CASY за TTM — 15,94 млрд $, REAL — 692,85 млн $. CASY генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — CASY или REAL?

Технический скоринг: CASY — 71/100, REAL — 20/100. CASY имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CASY или REAL?

Однозначного ответа нет. Счёт 32:9 в пользу CASY по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией