Сравнение CARM vs MOEX
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у CARM отрицательный (-155,61) — компания генерирует убытки. MOEX прибылен, P/E составляет 5,76. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По P/S (цена/выручка) CARM дешевле: 1,08 против 2,73. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B CARM — 0,45, у MOEX — 1,28. CARM работает в убыток — ROE -0,29%, тогда как MOEX показывает рентабельность 22,18%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа CARM (-0,69%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CARM — 1,31, у MOEX — 44,96. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | CARM | MOEX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -155,61 | 5,76 | |
| P/B | 0,45 | 1,28 | |
| P/S | 1,08 | 2,73 | |
| PEG | — | 0,33 | |
| EV/EBITDA | — | — | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -0,29% | 22,18% | |
| ROA | -0,13% | 0,48% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | — | — | |
| Чистая маржа | -0,69% | 47,56% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,31 | 44,96 | |
| Текущая ликв. | — | — | |
| Быстрая ликв. | — | — | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4,33% | 11,95% | |
| Коэфф. выплат | — | 70,24% | |
| EPS | -$0,01 | $27,86 | |
| Балансовая стоим. | $1,76 | $118,20 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 69/100 и 66/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): CARM — 53,8 (нейтральная зона), MOEX — 54,8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: CARM на -3,6%, MOEX на -0,4%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: CARM — 27,2 (выраженный тренд), MOEX — 24,3 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Дневная волатильность (ATR%) CARM составляет 5,6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CARM | MOEX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 53,76 | 54,75 | |
| Stochastic %K | 66,27 | 83,54 | |
| CCI (20) | 72,30 | 71,97 | |
| MFI | 63,49 | 76,85 | |
| Williams %R | -33,73 | -16,46 | |
| MACD гистограмма | 0,02 | 1,47 | |
| Momentum (10) | 0,07 | 4,78 | |
| Тренд | |||
| ADX | 27,18 | 24,30 | |
| Цена vs EMA 9 | +1,48% | +0,79% | |
| Цена vs EMA 20 | +3,73% | +2,05% | |
| Цена vs SMA 50 | -3,57% | -0,43% | |
| Цена vs SMA 200 | -39,85% | -6,00% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,00 | 0,06 | |
| Volume Ratio | 36,00 | 37,54 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,57 | — | |
| ATR % | 5,56% | 3,35% | |
| Sharpe (1г) | -2,29 | — | |
| RS Rating | 4,00 | 65,00 | |
| 52w от хая | -58,43 | -15,58 | |
| BB ширина | 44,92 | 23,70 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): CARM — 1,97 млрд ₽, MOEX — 128,77 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. CARM растёт быстрее по выручке: -5,20% год к году против -11,20% у MOEX. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: CARM — 2,15 млн ₽, MOEX — 59,39 млрд ₽. MOEX генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CARM — -2,02 млрд ₽, MOEX — 97,58 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | CARM | MOEX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,97 млрд ₽ | 128,77 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -5.20% | -11.20% | |
| Чистая прибыль | 2,15 млн ₽ | 59,39 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | -99.10% | -25.10% | |
| EPS (TTM) | $0,00 | $26,03 | |
| Операц. Cash Flow | -1,04 млрд ₽ | 111,15 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -2,02 млрд ₽ | 97,58 млрд ₽ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность CARM — 4,33%, MOEX — 11,95%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: CARM — 1 лет, MOEX — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | CARM | MOEX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4,33% | 11,95% | |
| Годовые дивиденды | $0,08 | $39,14 | |
| Коэфф. выплат | — | 70,24% | |
| Лет выплат | 1 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 37,62% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CARM — сентябре (+13,56%), для MOEX — январе (+4,21%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: CARM — декабрь (-10,33%), MOEX — февраль (-3,15%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, май, октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ПАО "СмартТехГрупп" или МосБиржа?
У кого выше рентабельность — CARM или MOEX?
Какие дивиденды у ПАО "СмартТехГрупп" и МосБиржа?
Какая компания крупнее по выручке — ПАО "СмартТехГрупп" или МосБиржа?
Какая акция лучше по технике — CARM или MOEX?
Что лучше купить — CARM или MOEX?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией