Сравнение CALX vs QLYS

Тикер 1

Тикер 2

CALX12

27QLYS

CALX против QLYS — два эмитента индустрии «Программное обеспечение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. QLYS торгуется с P/E 17.77, тогда как CALX — с P/E 74.28. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Рентабельность капитала QLYS составляет 37.15%, что превышает показатель CALX (4.25%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности QLYS впереди: 29.37% против 3.20% у CALX. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. QLYS набирает 69 из 100 по техническому скорингу, CALX — 26 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. QLYS побеждает по числу метрик: 27 против 12 у CALX. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Calix, Inc.

CALXNYSE

38,42 $+0,05 $ (+0,13%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 2,45 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

7.0

Качество

6.1

Рост

8.4

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

7.0

Qualys, Inc.

QLYSNASDAQ

100,85 $+0,30 $ (+0,30%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 3,55 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

9.4

Качество

8.9

Рост

7.6

Техника

4.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

CALXQLYS

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу QLYS — P/E 17.77 vs 74.28 у CALX. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) CALX оценён ниже: 2.31 против 5.16. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) CALX дешевле: 3.41 против 6.28. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA QLYS оценён ниже: 12.87 vs 39.91. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. QLYS демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 37.15% против 4.25% у CALX. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: QLYS — 29.37%, CALX — 3.20%. У QLYS маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CALX — 0.02, QLYS — 0.09. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

CALXQLYS

Показатель	CALX	QLYS
Мультипликаторы оценки
P/E	74.28	17.77
P/B	3.41	6.28
P/S	2.31	5.16
PEG	0.04	1.35
EV/EBITDA	39.91	12.87
Рентабельность
ROE	4.25%	37.15%
ROA	3.56%	18.40%
Валовая маржа	57.08%	83.22%
Операц. маржа	3.75%	33.99%
Чистая маржа	3.20%	29.37%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.02	0.09
Текущая ликв.	3.29	1.43
Быстрая ликв.	2.42	1.43
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$0.52	$5.66
Балансовая стоим.	$11.25	$16.00

Технический анализ

Техническая картина в пользу QLYS: скоринг 69/100 vs 26/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: CALX — 28.8, QLYS — 64.0. CALX в зоне зона перепроданности, а QLYS — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. QLYS торгуется выше SMA 50 (12.3%), тогда как CALX ниже этой средней (-17.7%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: CALX — 24.1 (слабый тренд), QLYS — 16.3 (нет тренда). Волатильность: бета QLYS — 0.31, CALX — 0.96. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) QLYS составляет 4.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CALXQLYS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CALX	QLYS
Осцилляторы
RSI (14)	28.76	64.01
Stochastic %K	1.55	95.36
CCI (20)	-152.50	154.73
MFI	23.52	42.92
Williams %R	-98.45	-4.64
MACD гистограмма	-0.22	1.38
Momentum (10)	-5.97	5.88
Тренд
ADX	24.14	16.34
Цена vs EMA 9	-5.31%	+5.09%
Цена vs EMA 20	-9.43%	+8.71%
Цена vs SMA 50	-17.73%	+12.28%
Цена vs SMA 200	-29.46%	-15.74%
Объём
CMF	-0.14	0.37
Volume Ratio	112.57	86.37
Волатильность и статистика
Beta	0.96	0.31
ATR %	4.53%	4.71%
Sharpe (1г)	-0.45	-0.57
RS Rating	29.00	18.00
52w от хая	-46.05	-35.13
BB ширина	17.11	22.82

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CALX генерирует 1 млрд $, QLYS — 669,13 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: CALX — 17,88 млн $, QLYS — 198,32 млн $. QLYS генерирует больше чистой прибыли. FCF: CALX генерирует 115,52 млн $, QLYS — 304,41 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	CALX	QLYS
Выручка	1 млрд $	669,13 млн $
Чистая прибыль	17,88 млн $	198,32 млн $
EPS (TTM)	$0.27	$5.49
Операц. Cash Flow	134,95 млн $	309,40 млн $
Free Cash Flow	115,52 млн $	304,41 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	CALX	QLYS
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CALX показывает лучшую среднюю доходность в июле (+11.44%), QLYS — в ноябре (+6.28%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для CALX — март (-6.00%), для QLYS — февраль (-8.07%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, май, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у CALX: +27.32% против +15.00%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CALX

-4.1

-0.9

-6.0

+4.2

+3.1

+11.4

-2.7

+1.5

+5.8

+6.0

+5.8

QLYS

+2.6

-8.1

+1.9

+2.2

+4.0

+0.2

+2.4

+5.3

-0.9

-1.7

+6.3

+0.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Calix, Inc. или Qualys, Inc.?

Мультипликатор P/E у Qualys, Inc. ниже (17.77 vs 74.28), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — CALX или QLYS?

ROE CALX — 4.25%, QLYS — 37.15%. QLYS демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Calix, Inc. и Qualys, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Calix, Inc. или Qualys, Inc.?

По объёму выручки: CALX — 1 млрд $, QLYS — 669,13 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — CALX или QLYS?

Чистая маржа CALX — 3.20%, QLYS — 29.37%. QLYS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CALX или QLYS?

Технический скоринг: CALX — 26/100, QLYS — 69/100. QLYS имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CALX или QLYS?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик CALX выигрывает 12, QLYS — 27. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией