Сравнение CALX vs PEGA
Динамика цен
Фундаментальный анализ
PEGA торгуется с P/E 17.03, тогда как CALX — с P/E 74.28. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По P/S (цена/выручка) CALX дешевле: 2.31 против 3.38. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) CALX дешевле: 3.41 против 8.22. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA PEGA оценён ниже: 25.82 vs 39.91. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала PEGA составляет 50.21%, что превышает показатель CALX (4.25%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности PEGA впереди: 20.04% против 3.20% у CALX. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CALX — 0.02, PEGA — 0.08. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | CALX | PEGA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 74.28 | 17.03 | |
| P/B | 3.41 | 8.22 | |
| P/S | 2.31 | 3.38 | |
| PEG | 0.04 | 0.23 | |
| EV/EBITDA | 39.91 | 25.82 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 4.25% | 50.21% | |
| ROA | 3.56% | 21.97% | |
| Валовая маржа | 57.08% | 74.96% | |
| Операц. маржа | 3.75% | 10.19% | |
| Чистая маржа | 3.20% | 20.04% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.02 | 0.08 | |
| Текущая ликв. | 3.29 | 1.22 | |
| Быстрая ликв. | 2.42 | 1.22 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.35% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 5.27% | |
| EPS | $0.52 | $2.02 | |
| Балансовая стоим. | $11.25 | $4.18 | |
Технический анализ
CALX набирает 26 из 100 по техническому скорингу, PEGA — 19 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CALX — 28.8 (зона перепроданности), PEGA — 39.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: CALX на -17.7%, PEGA на -12.6%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: CALX — 24.1 (слабый тренд), PEGA — 22.5 (слабый тренд). По бете CALX стабильнее (0.96 vs 1.10). Дневная волатильность (ATR%) PEGA составляет 5.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CALX | PEGA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 28.76 | 39.54 | |
| Stochastic %K | 1.55 | 38.20 | |
| CCI (20) | -152.50 | -76.08 | |
| MFI | 23.52 | 41.78 | |
| Williams %R | -98.45 | -61.80 | |
| MACD гистограмма | -0.22 | 0.12 | |
| Momentum (10) | -5.97 | -2.48 | |
| Тренд | |||
| ADX | 24.14 | 22.50 | |
| Цена vs EMA 9 | -5.31% | -0.16% | |
| Цена vs EMA 20 | -9.43% | -3.63% | |
| Цена vs SMA 50 | -17.73% | -12.55% | |
| Цена vs SMA 200 | -29.46% | -32.22% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.14 | -0.02 | |
| Volume Ratio | 112.57 | 84.70 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.96 | 1.10 | |
| ATR % | 4.53% | 5.42% | |
| Sharpe (1г) | -0.45 | -0.65 | |
| RS Rating | 29.00 | 14.00 | |
| 52w от хая | -46.05 | -49.71 | |
| BB ширина | 17.11 | 16.02 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): CALX — 1 млрд $, PEGA — 1,75 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: CALX — 17,88 млн $, PEGA — 393,44 млн $. PEGA генерирует больше чистой прибыли. FCF: CALX генерирует 115,52 млн $, PEGA — 490,72 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | CALX | PEGA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1 млрд $ | 1,75 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 17,88 млн $ | 393,44 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.27 | $2.30 | |
| Операц. Cash Flow | 134,95 млн $ | 505,23 млн $ | |
| Free Cash Flow | 115,52 млн $ | 490,72 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: PEGA обеспечивает 0.35% годовой доходности, CALX реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. PEGA выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как CALX не имеет дивидендной истории.
| Показатель | CALX | PEGA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 0.35% | |
| Годовые дивиденды | — | $0.06 | |
| Коэфф. выплат | — | 5.27% | |
| Лет выплат | 0.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -12.94% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CALX — июле (+11.44%), для PEGA — апреле (+5.43%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для CALX — март (-6.00%), для PEGA — март (-4.72%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, август. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июнь, июль, октябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у CALX: +27.32% против +16.97%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Calix, Inc. или Pegasystems Inc.?
У кого выше рентабельность — CALX или PEGA?
Какие дивиденды у Calix, Inc. и Pegasystems Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Calix, Inc. или Pegasystems Inc.?
У кого выше маржинальность — CALX или PEGA?
Какая акция лучше по технике — CALX или PEGA?
Что лучше купить — CALX или PEGA?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией