Сравнение CAH vs MOH
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу CAH — P/E 30.03 vs 49.44 у MOH. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. EV/EBITDA MOH — 13.17, у CAH — 16.98. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. CAH работает в убыток — ROE -55.72%, тогда как MOH показывает рентабельность 4.44%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Чистая маржа CAH — 0.62%, у MOH — 0.42%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CAH — -3.15, у MOH — 0.97. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности CAH ниже 1 (0.91), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CAH | MOH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 30.03 | 49.44 | |
| P/B | -16.53 | 2.28 | |
| P/S | 0.19 | 0.21 | |
| PEG | 14.85 | -0.59 | |
| EV/EBITDA | 16.98 | 13.17 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -55.72% | 4.44% | |
| ROA | 2.75% | 1.15% | |
| Валовая маржа | 3.68% | 9.59% | |
| Операц. маржа | 0.92% | 1.16% | |
| Чистая маржа | 0.62% | 0.42% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | -3.15 | 0.97 | |
| Текущая ликв. | 0.91 | 1.63 | |
| Быстрая ликв. | 0.48 | 1.63 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1.03% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 31.49% | 0.00% | |
| EPS | $6.63 | $3.69 | |
| Балансовая стоим. | $-11.37 | $80.00 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 54/100 и 50/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: CAH — 53.0, MOH — 54.6. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: MOH выше на 12.9%, CAH — ниже на -2.0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: CAH — 28.5 (выраженный тренд), MOH — 35.0 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета MOH — -0.13, CAH — 0.01. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) MOH составляет 4.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CAH | MOH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 53.04 | 54.59 | |
| Stochastic %K | 85.75 | 20.04 | |
| CCI (20) | 60.24 | -54.19 | |
| MFI | 53.42 | 27.14 | |
| Williams %R | -14.25 | -79.96 | |
| MACD гистограмма | 1.96 | -2.31 | |
| Momentum (10) | 15.33 | -15.20 | |
| Тренд | |||
| ADX | 28.49 | 35.05 | |
| Цена vs EMA 9 | +2.19% | -1.91% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.89% | +0.17% | |
| Цена vs SMA 50 | -2.04% | +12.92% | |
| Цена vs SMA 200 | +4.63% | +9.43% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.03 | 0.17 | |
| Volume Ratio | 69.64 | 65.10 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.01 | -0.13 | |
| ATR % | 2.66% | 4.25% | |
| Sharpe (1г) | 0.88 | -0.68 | |
| RS Rating | 71.00 | 6.00 | |
| 52w от хая | -14.12 | -44.38 | |
| BB ширина | 14.42 | 13.71 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: CAH генерирует 222,58 млрд $, MOH — 45,43 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: CAH — 1,56 млрд $, MOH — 472 млн $. CAH генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CAH — 1,85 млрд $, MOH — -636 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | CAH | MOH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 222,58 млрд $ | 45,43 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,56 млрд $ | 472 млн $ | |
| EPS (TTM) | $6.48 | $8.93 | |
| Операц. Cash Flow | 2,40 млрд $ | -535 млн $ | |
| Free Cash Flow | 1,85 млрд $ | -636 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: CAH обеспечивает 1.03% годовой доходности, MOH реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. CAH выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как MOH не имеет дивидендной истории.
| Показатель | CAH | MOH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1.03% | — | |
| Годовые дивиденды | $1.54 | — | |
| Коэфф. выплат | 31.49% | — | |
| Лет выплат | 13.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -4.73% | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет CAH показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+6.22%), MOH — в апреле (+3.93%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: CAH — август (-2.69%), MOH — февраль (-4.09%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MOH: +15.07% против +7.43%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cardinal Health, Inc. или Molina Healthcare, Inc.?
У кого выше рентабельность — CAH или MOH?
Какие дивиденды у Cardinal Health, Inc. и Molina Healthcare, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Cardinal Health, Inc. или Molina Healthcare, Inc.?
У кого выше маржинальность — CAH или MOH?
Какая акция лучше по технике — CAH или MOH?
Что лучше купить — CAH или MOH?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией