Сравнение BXP vs REXR
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность REXR (P/E -20,08) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. BXP показывает P/E 37,28. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/S (цена/выручка) BXP дешевле: 3,16 против 8,53. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) REXR дешевле: 1,09 против 2,15. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA BXP оценён ниже: 14,44 vs 5605,26. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. REXR работает в убыток — ROE -4,75%, тогда как BXP показывает рентабельность 5,80%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа REXR (-39,74%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. BXP несёт высокую долговую нагрузку — D/E 3,17, тогда как REXR практически без долга (D/E 0,45). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности REXR ниже 1 (0,05), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | BXP | REXR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 37,28 | -20,08 | |
| P/B | 2,15 | 1,09 | |
| P/S | 3,16 | 8,53 | |
| PEG | 0,00 | 0,09 | |
| EV/EBITDA | 14,44 | 5605,26 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 5,80% | -4,75% | |
| ROA | 1,18% | -3,36% | |
| Валовая маржа | 46,81% | 61,02% | |
| Операц. маржа | 35,01% | 39,57% | |
| Чистая маржа | 8,44% | -39,74% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 3,17 | 0,45 | |
| Текущая ликв. | 0,94 | 0,05 | |
| Быстрая ликв. | 0,94 | 0,05 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4,02% | 4,71% | |
| Коэфф. выплат | 183,51% | -107,34% | |
| EPS | $1,87 | -$1,75 | |
| Балансовая стоим. | $48,61 | $35,27 | |
Технический анализ
BXP набирает 62 из 100 по техническому скорингу, REXR — 36 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): BXP — 53,9 (нейтральная зона), REXR — 51,0 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: BXP на 4,4%, REXR на 3,9%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. BXP выше SMA 200 (+9,1%), REXR — ниже (-1,9%). Долгосрочный тренд в пользу BXP. Сила тренда по ADX: BXP — 27,5 (выраженный тренд), REXR — 24,5 (слабый тренд). По бете REXR стабильнее (0,63 vs 0,67).
| Индикатор | BXP | REXR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 53,94 | 51,03 | |
| Stochastic %K | 31,63 | 24,09 | |
| CCI (20) | 2,27 | -29,46 | |
| MFI | 51,14 | 45,52 | |
| Williams %R | -68,37 | -75,91 | |
| MACD гистограмма | -0,23 | -0,22 | |
| Momentum (10) | 0,60 | -2,26 | |
| Тренд | |||
| ADX | 27,46 | 24,52 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,23% | -1,24% | |
| Цена vs EMA 20 | +0,62% | -0,41% | |
| Цена vs SMA 50 | +4,38% | +3,85% | |
| Цена vs SMA 200 | +9,07% | -1,95% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,04 | 0,02 | |
| Volume Ratio | 59,98 | 53,23 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,67 | 0,63 | |
| ATR % | 2,61% | 2,59% | |
| Sharpe (1г) | 0,18 | -0,08 | |
| RS Rating | 40,00 | 33,00 | |
| 52w от хая | -12,13 | -17,21 | |
| BB ширина | 8,40 | 12,75 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): BXP — 3,48 млрд $, REXR — 1 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. REXR растёт быстрее по выручке: +7,10% год к году против +2,20% у BXP. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: BXP — 276,80 млн $, REXR — 212,03 млн $. BXP генерирует больше чистой прибыли. FCF: BXP генерирует 689,66 млн $, REXR — 208,66 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | BXP | REXR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 3,48 млрд $ | 1 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +2.20% | +7.10% | |
| Чистая прибыль | 276,80 млн $ | 212,03 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +1839.50% | -22.60% | |
| EPS (TTM) | $1,75 | $0,86 | |
| Операц. Cash Flow | 1,25 млрд $ | 542,09 млн $ | |
| Free Cash Flow | 689,66 млн $ | 208,66 млн $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность BXP — 4,02%, REXR — 4,71%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. BXP платит дивиденды 13 лет подряд, REXR — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | BXP | REXR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4,02% | 4,71% | |
| Годовые дивиденды | $1,40 | $1,30 | |
| Коэфф. выплат | 183,51% | -107,34% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -18,61% | 6,33% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для BXP — ноябре (+5,43%), для REXR — июле (+6,41%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для BXP — март (-3,82%), для REXR — сентябрь (-3,78%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у REXR: +10,13% против +0,76%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — BXP, Inc. или Rexford Industrial Realty, Inc.?
У кого выше рентабельность — BXP или REXR?
Какие дивиденды у BXP, Inc. и Rexford Industrial Realty, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — BXP, Inc. или Rexford Industrial Realty, Inc.?
Какая акция лучше по технике — BXP или REXR?
Что лучше купить — BXP или REXR?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 08.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией