Сравнение BXP vs EPR

Тикер 1

Тикер 2

BXP15

26EPR

BXP против EPR — два эмитента индустрии «Фонды недвижимости (REIT)», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации BXP крупнее в 2.1× (9,59 млрд $ vs 4,49 млрд $). По мультипликатору P/E EPR оценён рынком дешевле: 16.40 против 29.96 у BXP (разница составляет 45.3%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. EPR демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 11.68% против 6.17% у BXP. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: EPR — 38.81%, BXP — 9.09%. У EPR маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. Дивидендная доходность EPR составляет 6.11%, у BXP — 5.14%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. EPR набирает 76 из 100 по техническому скорингу, BXP — 69 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. В общем зачёте EPR уверенно лидирует со счётом 26:15. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

BXP, Inc.

BXPNYSE

60,13 $+0,23 $ (+0,38%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 9,59 млрд $

ETP Rank6.4

Стоимость

8.1

Качество

5.2

Рост

8.0

Техника

4.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

7.0

Сезонность

4.0

EPR Properties

EPRNYSE

58,71 $+0,32 $ (+0,55%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 4,49 млрд $

ETP Rank7.5

Стоимость

8.7

Качество

7.6

Рост

8.3

Техника

7.0

Дивиденды

7.6

Прогнозы

5.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

BXPEPR

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует EPR с P/E 16.40 (у BXP — 29.96). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) BXP оценён ниже: 2.74 против 6.38. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA EPR оценён ниже: 12.93 vs 13.32. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала EPR составляет 11.68%, что превышает показатель BXP (6.17%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности EPR впереди: 38.81% против 9.09% у BXP. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: BXP — 3.10, EPR — 1.35. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности EPR ниже 1 (0.00), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

BXPEPR

Показатель	BXP	EPR
Мультипликаторы оценки
P/E	29.96	16.40
P/B	1.85	1.92
P/S	2.74	6.38
PEG	0.00	0.17
EV/EBITDA	13.32	12.93
Рентабельность
ROE	6.17%	11.68%
ROA	1.26%	4.78%
Валовая маржа	60.20%	66.23%
Операц. маржа	35.22%	58.19%
Чистая маржа	9.09%	38.81%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	3.10	1.35
Текущая ликв.	0.59	0.00
Быстрая ликв.	0.59	0.00
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	5.14%	6.11%
Коэфф. выплат	187.21%	107.96%
EPS	$2.00	$3.56
Балансовая стоим.	$48.63	$30.35

Технический анализ

Техническая картина в пользу EPR: скоринг 76/100 vs 69/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: BXP — 59.0, EPR — 61.6. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: BXP на 7.6%, EPR на 6.5%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. EPR выше SMA 200 (+7.8%), BXP — ниже (-8.4%). Долгосрочный тренд в пользу EPR. Сила тренда по ADX: BXP — 21.5 (слабый тренд), EPR — 27.0 (выраженный тренд). Волатильность: бета EPR — 0.34, BXP — 0.93. Оба значения в приемлемом диапазоне.

BXPEPR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BXP	EPR
Осцилляторы
RSI (14)	59.02	61.59
Stochastic %K	77.58	84.75
CCI (20)	73.57	83.59
MFI	40.11	63.02
Williams %R	-22.42	-15.25
MACD гистограмма	-0.09	0.03
Momentum (10)	0.06	2.06
Тренд
ADX	21.49	27.00
Цена vs EMA 9	+1.30%	+0.88%
Цена vs EMA 20	+2.40%	+2.22%
Цена vs SMA 50	+7.64%	+6.52%
Цена vs SMA 200	-8.38%	+7.76%
Объём
CMF	0.04	0.03
Volume Ratio	65.35	80.44
Волатильность и статистика
Beta	0.93	0.34
ATR %	2.60%	1.78%
Sharpe (1г)	-0.45	0.27
RS Rating	29.00	51.00
52w от хая	-24.49	-5.94
BB ширина	5.23	8.43

Финансовая отчётность

По объёму выручки: BXP генерирует 3,48 млрд $, EPR — 718,36 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: BXP — 276,80 млн $, EPR — 274,94 млн $. EPR генерирует больше чистой прибыли. FCF: BXP генерирует 689,66 млн $, EPR — 420,95 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	BXP	EPR
Выручка	3,48 млрд $	718,36 млн $
Чистая прибыль	276,80 млн $	274,94 млн $
EPS (TTM)	$1.75	$3.30
Операц. Cash Flow	1,25 млрд $	420,95 млн $
Free Cash Flow	689,66 млн $	420,95 млн $

Дивиденды

Дивидендная доходность: BXP платит 5.14%, EPR — 6.11%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. BXP платит дивиденды 14 лет подряд, EPR — 5. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): BXP — 187.21%, EPR — 107.96%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	BXP	EPR
Див. доходность	5.14%	6.11%
Годовые дивиденды	$0.70	$1.52
Коэфф. выплат	187.21%	107.96%
Лет выплат	14.00%	5.00%
CAGR дивидендов (5л)	-29.15%	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет BXP показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+5.43%), EPR — в апреле (+4.88%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для BXP — март (-3.82%), для EPR — март (-5.67%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

BXP

+1.0

-0.7

-3.8

+1.3

-1.9

+0.7

+3.7

+0.5

-2.4

-3.1

+5.4

-1.4

EPR

+4.9

+3.1

-5.7

+4.9

+4.2

+1.8

-0.2

-3.3

+4.1

-2.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — BXP, Inc. или EPR Properties?

Мультипликатор P/E у EPR Properties ниже (16.40 vs 29.96), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — BXP или EPR?

ROE BXP — 6.17%, EPR — 11.68%. EPR демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у BXP, Inc. и EPR Properties?

Обе компании платят дивиденды. Доходность BXP — 5.14%, EPR — 6.11%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — BXP, Inc. или EPR Properties?

По объёму выручки: BXP — 3,48 млрд $, EPR — 718,36 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — BXP или EPR?

Чистая маржа BXP — 9.09%, EPR — 38.81%. EPR оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BXP или EPR?

Технический скоринг: BXP — 69/100, EPR — 76/100. EPR имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BXP или EPR?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 46 метрик BXP выигрывает 15, EPR — 26. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией