Сравнение BSY vs STUB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
STUB имеет отрицательный P/E (-1.96), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — BSY прибылен с P/E 36.97. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу STUB: 1.96 vs 6.26 у BSY. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B STUB — 1.78, у BSY — 8.50. ROE STUB отрицательный (-94.27%), что говорит об убыточности. BSY генерирует прибыль с ROE 23.62%. По этому критерию преимущество однозначно. STUB убыточен — чистая маржа -102.35%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у BSY — 0.95, у STUB — 0.74. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности BSY ниже 1 (0.51), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | BSY | STUB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 36.97 | -1.96 | |
| P/B | 8.50 | 1.78 | |
| P/S | 6.26 | 1.96 | |
| PEG | 4.33 | -0.01 | |
| EV/EBITDA | 22.19 | -2.60 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 23.62% | -94.27% | |
| ROA | 8.00% | -34.29% | |
| Валовая маржа | 81.64% | 81.15% | |
| Операц. маржа | 24.03% | -71.69% | |
| Чистая маржа | 18.12% | -102.35% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.95 | 0.74 | |
| Текущая ликв. | 0.51 | 1.10 | |
| Быстрая ликв. | 0.51 | 1.10 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.84% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 30.15% | 0.00% | |
| EPS | $0.90 | $-5.11 | |
| Балансовая стоим. | $3.92 | $5.62 | |
Технический анализ
По техническому скорингу STUB сильнее: 78/100 против 42/100 у BSY. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у BSY составляет 50.4 (нейтральная зона), у STUB — 79.0 (зона перекупленности). Значение выше 70 сигнализирует о возможной коррекции. Относительно SMA 50 ситуация различается: STUB выше на 38.3%, BSY — ниже на -3.0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: BSY — 18.0 (нет тренда), STUB — 25.0 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. BSY менее волатилен — бета 0.71 против 3.59 у STUB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) STUB составляет 6.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BSY | STUB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 50.38 | 79.05 | |
| Stochastic %K | 68.95 | 94.23 | |
| CCI (20) | 28.54 | 194.12 | |
| MFI | 57.85 | 72.03 | |
| Williams %R | -31.05 | -5.77 | |
| MACD гистограмма | 0.18 | 0.27 | |
| Momentum (10) | -0.28 | 2.40 | |
| Тренд | |||
| ADX | 17.97 | 24.96 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.36% | +13.76% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.88% | +22.89% | |
| Цена vs SMA 50 | -3.01% | +38.30% | |
| Цена vs SMA 200 | -20.98% | — | |
| Объём | |||
| CMF | -0.04 | 0.12 | |
| Volume Ratio | 91.70 | 141.18 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.71 | 3.59 | |
| ATR % | 4.07% | 6.16% | |
| Sharpe (1г) | -0.97 | — | |
| RS Rating | 15.00 | — | |
| 52w от хая | -43.73 | -64.14 | |
| BB ширина | 7.85 | 43.21 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): BSY — 1,50 млрд $, STUB — 1,75 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. По чистой прибыли ситуация полярная: BSY зарабатывает 277,86 млн $, а STUB фиксирует убыток (-1,91 млрд $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): BSY — 520,21 млн $, STUB — 191,18 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | BSY | STUB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,50 млрд $ | 1,75 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 277,86 млн $ | -1,91 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $0.88 | $-5.76 | |
| Операц. Cash Flow | 538,46 млн $ | 192,57 млн $ | |
| Free Cash Flow | 520,21 млн $ | 191,18 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: BSY обеспечивает 0.84% годовой доходности, STUB реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. BSY выплачивает дивиденды 7 лет подряд, тогда как STUB не имеет дивидендной истории.
| Показатель | BSY | STUB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0.84% | — | |
| Годовые дивиденды | $0.07 | — | |
| Коэфф. выплат | 30.15% | — | |
| Лет выплат | 7.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -10.22% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность BSY приходится на июне (+6.00%), а STUB — на декабре (+22.11%). Наименее удачные месяцы: BSY — сентябрь (-5.04%), STUB — март (-36.71%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: январь, сентябрь, ноябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, октябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Bentley Systems, Incorporated или StubHub Holdings, Inc.?
У кого выше рентабельность — BSY или STUB?
Какие дивиденды у Bentley Systems, Incorporated и StubHub Holdings, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Bentley Systems, Incorporated или StubHub Holdings, Inc.?
Какая акция лучше по технике — BSY или STUB?
Что лучше купить — BSY или STUB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией