Сравнение BSY vs SOUN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность SOUN (P/E -24,00) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. BSY показывает P/E 38,27. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/S (цена/выручка) BSY дешевле: 6,42 против 17,20. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. SOUN работает в убыток — ROE -32,57%, тогда как BSY показывает рентабельность 24,10%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа SOUN (-67,45%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: BSY — 1,05, SOUN — 0,01. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности BSY ниже 1 (0,59), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | BSY | SOUN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 38,27 | -24,00 | |
| P/B | 9,13 | 7,45 | |
| P/S | 6,42 | 17,20 | |
| PEG | 2,82 | 0,01 | |
| EV/EBITDA | 22,72 | -60,17 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 24,10% | -32,57% | |
| ROA | 8,09% | -21,25% | |
| Валовая маржа | 81,84% | 39,91% | |
| Операц. маржа | 23,59% | -87,86% | |
| Чистая маржа | 18,10% | -67,45% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,05 | 0,01 | |
| Текущая ликв. | 0,59 | 3,94 | |
| Быстрая ликв. | 0,59 | 3,94 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,80% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 36,60% | 0,00% | |
| EPS | $0,93 | -$0,32 | |
| Балансовая стоим. | $3,86 | $1,08 | |
Технический анализ
BSY набирает 79 из 100 по техническому скорингу, SOUN — 57 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): BSY — 58,8 (нейтральная зона), SOUN — 69,0 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: BSY на 9,3%, SOUN на 16,7%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: BSY — 20,5 (слабый тренд), SOUN — 15,7 (нет тренда). По бете BSY стабильнее (0,47 vs 3,13). Дневная волатильность (ATR%) SOUN составляет 6,6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BSY | SOUN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 58,77 | 69,00 | |
| Stochastic %K | 73,77 | 93,31 | |
| CCI (20) | 69,87 | 311,02 | |
| MFI | 64,12 | 62,04 | |
| Williams %R | -26,23 | -6,69 | |
| MACD гистограмма | 0,20 | 0,19 | |
| Momentum (10) | 3,81 | 1,86 | |
| Тренд | |||
| ADX | 20,46 | 15,68 | |
| Цена vs EMA 9 | +0,24% | +18,73% | |
| Цена vs EMA 20 | +3,51% | +21,72% | |
| Цена vs SMA 50 | +9,33% | +16,73% | |
| Цена vs SMA 200 | -4,05% | -12,81% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,18 | -0,15 | |
| Volume Ratio | 95,01 | 173,90 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,47 | 3,13 | |
| ATR % | 4,44% | 6,61% | |
| Sharpe (1г) | -0,99 | -0,04 | |
| RS Rating | 8,00 | 12,00 | |
| 52w от хая | -38,50 | -63,82 | |
| BB ширина | 26,63 | 28,04 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): BSY — 1,50 млрд $, SOUN — 168,92 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. SOUN растёт быстрее по выручке: +99,40% год к году против +11,00% у BSY. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. SOUN убыточен (чистая прибыль -14,01 млн $), тогда как BSY генерирует прибыль (277,86 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: BSY генерирует 520,21 млн $, SOUN — -103,12 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | BSY | SOUN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,50 млрд $ | 168,92 млн $ | |
| Рост выручки (г/г) | +11.00% | +99.40% | |
| Чистая прибыль | 277,86 млн $ | -14,01 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +18.30% | — | — |
| EPS (TTM) | $0,88 | -$0,03 | |
| Операц. Cash Flow | 538,46 млн $ | -98,22 млн $ | |
| Free Cash Flow | 520,21 млн $ | -103,12 млн $ |
Дивиденды
BSY выплачивает дивиденды с доходностью 0,80% годовых, тогда как SOUN дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. BSY выплачивает дивиденды 7 лет подряд, тогда как SOUN не имеет дивидендной истории.
| Показатель | BSY | SOUN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0,80% | — | |
| Годовые дивиденды | $0,14 | — | |
| Коэфф. выплат | 36,60% | — | |
| Лет выплат | 7 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 3,13% | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для BSY — июле (+5,93%), для SOUN — феврале (+89,30%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для BSY — сентябрь (-5,04%), для SOUN — март (-11,54%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: январь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июль. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у SOUN: +106,38% против +4,95%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Bentley Systems, Incorporated или SoundHound AI, Inc.?
У кого выше рентабельность — BSY или SOUN?
Какие дивиденды у Bentley Systems, Incorporated и SoundHound AI, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Bentley Systems, Incorporated или SoundHound AI, Inc.?
Какая акция лучше по технике — BSY или SOUN?
Что лучше купить — BSY или SOUN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией