ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение BSY vs SNPS

Тикер 1
Тикер 2
BSY19
22SNPS
Сравнение Bentley Systems, Incorporated (BSY) и Synopsys, Inc. (SNPS) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Программное обеспечение». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации SNPS крупнее в 9.9× (96,54 млрд $ vs 9,74 млрд $). BSY торгуется с P/E 36.97, тогда как SNPS — с P/E 72.57. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По ROE лидирует BSY (23.62% vs 4.57%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа BSY — 18.12%, у SNPS — 13.75%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. BSY выплачивает дивиденды с доходностью 0.84% годовых, тогда как SNPS дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Техническая картина в пользу SNPS: скоринг 73/100 vs 42/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Итог: 19:22 — ни одна сторона не доминирует. В таких ситуациях решающим становится горизонт инвестирования и склонность к риску.
BSY
Bentley Systems, Incorporated
BSYNASDAQ
33,34 $
Технологии · Программное обеспечение
Капитализация: 9,74 млрд $
ETP Rank6.2
Стоимость
7.7
Качество
5.7
Рост
7.9
Техника
3.0
Дивиденды
7.4
Прогнозы
8.5
Сезонность
7.0
SNPS
Synopsys, Inc.
SNPSNASDAQ
503,98 $+5,05 $ (+1,01%)
Технологии · Программное обеспечение
Капитализация: 96,54 млрд $
ETP Rank5.1
Стоимость
5.6
Качество
4.5
Рост
4.4
Техника
4.0
Дивиденды
—
Прогнозы
7.0
Сезонность
9.0

Динамика цен

BSYSNPS

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу BSY — P/E 36.97 vs 72.57 у SNPS. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Мультипликатор P/S также в пользу BSY: 6.26 vs 11.94 у SNPS. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B SNPS — 2.62, у BSY — 8.50. EV/EBITDA BSY — 22.19, у SNPS — 39.20. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE BSY — 23.62%, у SNPS — 4.57%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. BSY удерживает чистую маржу на уровне 18.12%, опережая SNPS (13.75%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у BSY — 0.95, у SNPS — 0.33. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности BSY ниже 1 (0.51), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

BSYSNPS
ПоказательBSYSNPSЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E36.9772.57
P/B8.502.62
P/S6.2611.94
PEG4.33-1.39
EV/EBITDA22.1939.20
Рентабельность
ROE23.62%4.57%
ROA8.00%2.33%
Валовая маржа81.64%75.14%
Операц. маржа24.03%10.82%
Чистая маржа18.12%13.75%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал0.950.33
Текущая ликв.0.510.86
Быстрая ликв.0.510.80
Дивиденды и прибыль
Див. доходность0.84%0.00%
Коэфф. выплат30.15%0.00%
EPS$0.90$6.88
Балансовая стоим.$3.92$190.72

Технический анализ

По техническому скорингу SNPS сильнее: 73/100 против 42/100 у BSY. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у BSY составляет 50.4 (нейтральная зона), у SNPS — 58.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: SNPS выше на 10.7%, BSY — ниже на -3.0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. SNPS выше SMA 200 (+4.5%), BSY — ниже (-21.0%). Долгосрочный тренд в пользу SNPS. ADX: BSY — 18.0 (нет тренда), SNPS — 22.7 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. BSY менее волатилен — бета 0.71 против 1.78 у SNPS. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) BSY составляет 4.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BSYSNPS
Общая оценка
42
73
Осцилляторы
50
53
Тренд
42
63
Объём
38
75
Волатильность
58
58
ИндикаторBSYSNPSЛидер
Осцилляторы
RSI (14)50.3858.57
Stochastic %K68.9554.73
CCI (20)28.54-37.87
MFI57.8548.72
Williams %R-31.05-45.27
MACD гистограмма0.18-3.50
Momentum (10)-0.28-5.49
Тренд
ADX17.9722.73
Цена vs EMA 9+1.36%-0.46%
Цена vs EMA 20+0.88%+1.44%
Цена vs SMA 50-3.01%+10.65%
Цена vs SMA 200-20.98%+4.50%
Объём
CMF-0.040.28
Volume Ratio91.70121.52
Волатильность и статистика
Beta0.711.78
ATR %4.07%3.06%
Sharpe (1г)-0.970.17
RS Rating15.0038.00
52w от хая-43.73-23.45
BB ширина7.8511.11

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): BSY — 1,50 млрд $, SNPS — 7,05 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: BSY — 277,86 млн $, SNPS — 1,33 млрд $. SNPS генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BSY — 520,21 млн $, SNPS — 1,35 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательBSYSNPSЛидер
Выручка1,50 млрд $7,05 млрд $
Чистая прибыль277,86 млн $1,33 млрд $
EPS (TTM)$0.88$8.13
Операц. Cash Flow538,46 млн $1,52 млрд $
Free Cash Flow520,21 млн $1,35 млрд $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: BSY обеспечивает 0.84% годовой доходности, SNPS реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. BSY выплачивает дивиденды 7 лет подряд, тогда как SNPS не имеет дивидендной истории.

ПоказательBSYSNPSЛидер
Див. доходность0.84%—
Годовые дивиденды$0.07—
Коэфф. выплат30.15%—
Лет выплат7.00%0.00%
CAGR дивидендов (5л)-10.22%—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность BSY приходится на июне (+6.00%), а SNPS — на мае (+7.21%). Наименее удачные месяцы: BSY — сентябрь (-5.04%), SNPS — сентябрь (-3.92%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, май, июнь, июль. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у SNPS: +26.43% против +8.04%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
BSY
-3.4
+0.2
+2.3
+1.1
+3.4
+6.0
+4.5
-0.5
-5.0
+1.9
-1.6
-1.0
SNPS
+3.0
-1.1
+0.5
+2.7
+7.2
+3.4
+5.7
+4.7
-3.9
-0.3
+5.5
-0.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Bentley Systems, Incorporated или Synopsys, Inc.?
По P/E Bentley Systems, Incorporated оценена ниже: 36.97 против 72.57. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.
У кого выше рентабельность — BSY или SNPS?
Рентабельность собственного капитала (ROE): BSY — 23.62%, SNPS — 4.57%. Преимущество у BSY.
Какие дивиденды у Bentley Systems, Incorporated и Synopsys, Inc.?
Bentley Systems, Incorporated выплачивает дивиденды с доходностью 0.84%. Synopsys, Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.
Какая компания крупнее по выручке — Bentley Systems, Incorporated или Synopsys, Inc.?
Выручка BSY за TTM — 1,50 млрд $, SNPS — 7,05 млрд $. SNPS генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — BSY или SNPS?
Чистая маржа BSY — 18.12%, SNPS — 13.75%. BSY оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — BSY или SNPS?
Технический скоринг: BSY — 42/100, SNPS — 73/100. SNPS имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — BSY или SNPS?
Однозначного ответа нет. Счёт 19:22 в пользу SNPS по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией