Сравнение BSY vs SAIL
Динамика цен
Фундаментальный анализ
SAIL имеет отрицательный P/E (-31.17), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — BSY прибылен с P/E 36.97. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу BSY: 6.26 vs 7.93 у SAIL. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) SAIL дешевле: 1.23 против 8.50. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. SAIL работает в убыток — ROE -3.96%, тогда как BSY показывает рентабельность 23.62%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа SAIL (-25.21%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: BSY — 0.95, SAIL — 0.00. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности BSY ниже 1 (0.51), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | BSY | SAIL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 36.97 | -31.17 | |
| P/B | 8.50 | 1.23 | |
| P/S | 6.26 | 7.93 | |
| PEG | 4.33 | -0.19 | |
| EV/EBITDA | 22.19 | -90.04 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 23.62% | -3.96% | |
| ROA | 8.00% | -3.55% | |
| Валовая маржа | 81.64% | 64.47% | |
| Операц. маржа | 24.03% | -28.70% | |
| Чистая маржа | 18.12% | -25.21% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.95 | 0.00 | |
| Текущая ликв. | 0.51 | 1.32 | |
| Быстрая ликв. | 0.51 | 1.32 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.84% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 30.15% | 0.00% | |
| EPS | $0.90 | $-0.48 | |
| Балансовая стоим. | $3.92 | $12.18 | |
Технический анализ
По техническому скорингу SAIL сильнее: 67/100 против 43/100 у BSY. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у BSY составляет 50.4 (нейтральная зона), у SAIL — 71.3 (зона перекупленности). Значение выше 70 сигнализирует о возможной коррекции. SAIL торгуется выше SMA 50 (19.1%), тогда как BSY ниже этой средней (-3.3%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: BSY — 18.5 (нет тренда), SAIL — 18.2 (нет тренда). BSY менее волатилен — бета 0.71 против 1.64 у SAIL. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) SAIL составляет 5.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BSY | SAIL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 50.38 | 71.30 | |
| Stochastic %K | 68.95 | 97.08 | |
| CCI (20) | 14.74 | 191.10 | |
| MFI | 55.78 | 62.97 | |
| Williams %R | -31.05 | -2.92 | |
| MACD гистограмма | 0.15 | 0.40 | |
| Momentum (10) | 1.27 | 3.36 | |
| Тренд | |||
| ADX | 18.52 | 18.21 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.71% | +10.57% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.97% | +16.51% | |
| Цена vs SMA 50 | -3.31% | +19.05% | |
| Цена vs SMA 200 | -21.20% | -15.58% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.06 | 0.21 | |
| Volume Ratio | 103.39 | 72.97 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.71 | 1.64 | |
| ATR % | 4.12% | 5.64% | |
| Sharpe (1г) | -1.02 | -0.10 | |
| RS Rating | 15.00 | 22.00 | |
| 52w от хая | -43.73 | -39.96 | |
| BB ширина | 7.72 | 35.22 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): BSY — 1,50 млрд $, SAIL — 1,07 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. SAIL убыточен (чистая прибыль -270,05 млн $), тогда как BSY генерирует прибыль (277,86 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: BSY генерирует 520,21 млн $, SAIL — 51,75 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | BSY | SAIL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,50 млрд $ | 1,07 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 277,86 млн $ | -270,05 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.88 | $-0.52 | |
| Операц. Cash Flow | 538,46 млн $ | 70,58 млн $ | |
| Free Cash Flow | 520,21 млн $ | 51,75 млн $ |
Дивиденды
BSY выплачивает дивиденды с доходностью 0.84% годовых, тогда как SAIL дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. BSY выплачивает дивиденды 7 лет подряд, тогда как SAIL не имеет дивидендной истории.
| Показатель | BSY | SAIL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0.84% | — | |
| Годовые дивиденды | $0.07 | — | |
| Коэфф. выплат | 30.15% | — | |
| Лет выплат | 7.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -10.22% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность BSY приходится на июне (+6.00%), а SAIL — на июне (+31.83%). Слабые месяцы: для BSY — сентябрь (-5.04%), для SAIL — январь (-17.20%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: январь, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июнь, июль. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Bentley Systems, Incorporated или SailPoint, Inc.?
У кого выше рентабельность — BSY или SAIL?
Какие дивиденды у Bentley Systems, Incorporated и SailPoint, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Bentley Systems, Incorporated или SailPoint, Inc.?
Какая акция лучше по технике — BSY или SAIL?
Что лучше купить — BSY или SAIL?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией