Сравнение BSY vs PEGA
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E PEGA оценён рынком дешевле: 17.03 против 36.97 у BSY (разница составляет 53.9%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Мультипликатор P/S также в пользу PEGA: 3.38 vs 6.26 у BSY. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По EV/EBITDA BSY оценён ниже: 22.19 vs 25.82. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала PEGA составляет 50.21%, что превышает показатель BSY (23.62%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности PEGA впереди: 20.04% против 18.12% у BSY. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: BSY — 0.95, PEGA — 0.08. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности BSY ниже 1 (0.51), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | BSY | PEGA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 36.97 | 17.03 | |
| P/B | 8.50 | 8.22 | |
| P/S | 6.26 | 3.38 | |
| PEG | 4.33 | 0.23 | |
| EV/EBITDA | 22.19 | 25.82 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 23.62% | 50.21% | |
| ROA | 8.00% | 21.97% | |
| Валовая маржа | 81.64% | 74.96% | |
| Операц. маржа | 24.03% | 10.19% | |
| Чистая маржа | 18.12% | 20.04% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.95 | 0.08 | |
| Текущая ликв. | 0.51 | 1.22 | |
| Быстрая ликв. | 0.51 | 1.22 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.84% | 0.35% | |
| Коэфф. выплат | 30.15% | 5.27% | |
| EPS | $0.90 | $2.02 | |
| Балансовая стоим. | $3.92 | $4.18 | |
Технический анализ
По техническому скорингу BSY сильнее: 42/100 против 19/100 у PEGA. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у BSY составляет 50.4 (нейтральная зона), у PEGA — 39.5 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: BSY на -3.0%, PEGA на -12.6%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: BSY — 18.0 (нет тренда), PEGA — 22.5 (слабый тренд). BSY менее волатилен — бета 0.71 против 1.10 у PEGA. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) PEGA составляет 5.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BSY | PEGA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 50.38 | 39.54 | |
| Stochastic %K | 68.95 | 38.20 | |
| CCI (20) | 28.54 | -76.08 | |
| MFI | 57.85 | 41.78 | |
| Williams %R | -31.05 | -61.80 | |
| MACD гистограмма | 0.18 | 0.12 | |
| Momentum (10) | -0.28 | -2.48 | |
| Тренд | |||
| ADX | 17.97 | 22.50 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.36% | -0.16% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.88% | -3.63% | |
| Цена vs SMA 50 | -3.01% | -12.55% | |
| Цена vs SMA 200 | -20.98% | -32.22% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.04 | -0.02 | |
| Volume Ratio | 91.70 | 84.70 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.71 | 1.10 | |
| ATR % | 4.07% | 5.42% | |
| Sharpe (1г) | -0.97 | -0.65 | |
| RS Rating | 15.00 | 14.00 | |
| 52w от хая | -43.73 | -49.71 | |
| BB ширина | 7.85 | 16.02 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): BSY — 1,50 млрд $, PEGA — 1,75 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: BSY — 277,86 млн $, PEGA — 393,44 млн $. PEGA генерирует больше чистой прибыли. FCF: BSY генерирует 520,21 млн $, PEGA — 490,72 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | BSY | PEGA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,50 млрд $ | 1,75 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 277,86 млн $ | 393,44 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.88 | $2.30 | |
| Операц. Cash Flow | 538,46 млн $ | 505,23 млн $ | |
| Free Cash Flow | 520,21 млн $ | 490,72 млн $ |
Дивиденды
BSY и PEGA — дивидендные акции. Доходность: BSY — 0.84%, PEGA — 0.35%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. BSY платит дивиденды 7 лет подряд, PEGA — 14. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): BSY — 30.15%, PEGA — 5.27%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | BSY | PEGA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0.84% | 0.35% | |
| Годовые дивиденды | $0.07 | $0.06 | |
| Коэфф. выплат | 30.15% | 5.27% | |
| Лет выплат | 7.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -10.22% | -12.94% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность BSY приходится на июне (+6.00%), а PEGA — на апреле (+5.43%). Слабые месяцы: для BSY — сентябрь (-5.04%), для PEGA — март (-4.72%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: август, сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июнь, июль, октябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у PEGA: +16.97% против +8.04%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Bentley Systems, Incorporated или Pegasystems Inc.?
У кого выше рентабельность — BSY или PEGA?
Какие дивиденды у Bentley Systems, Incorporated и Pegasystems Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Bentley Systems, Incorporated или Pegasystems Inc.?
У кого выше маржинальность — BSY или PEGA?
Какая акция лучше по технике — BSY или PEGA?
Что лучше купить — BSY или PEGA?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией