Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Сравнение BSY vs IDCC

Тикер 1

Тикер 2

BSY8

34IDCC

BSY против IDCC — два эмитента индустрии «Программное обеспечение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. Стоимостная оценка в пользу IDCC — P/E 29,70 vs 37,76 у BSY. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. IDCC демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 26,82% против 24,10% у BSY. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: IDCC — 38,32%, BSY — 18,10%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. Дивидендная доходность IDCC составляет 0,80%, у BSY — 0,81%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. IDCC набирает 71 из 100 по техническому скорингу, BSY — 63 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. В общем зачёте IDCC уверенно лидирует со счётом 34:8. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Bentley Systems, Incorporated

BSYNASDAQ

$34,64-$0,10 (-0,29%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 10,12 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

7.8

Качество

5.5

Рост

7.9

Техника

4.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

InterDigital, Inc.

IDCCNASDAQ

$335,77-$12,62 (-3,62%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 8,66 млрд $

ETP Rank7.3

Стоимость

8.2

Качество

7.7

Рост

5.3

Техника

7.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

8.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

BSYIDCC

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E IDCC оценён рынком дешевле: 29,70 против 37,76 у BSY. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) BSY оценён ниже: 6,34 против 11,40. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA IDCC оценён ниже: 19,39 vs 22,45. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала IDCC составляет 26,82%, что превышает показатель BSY (24,10%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности IDCC впереди: 38,32% против 18,10% у BSY. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: BSY — 1,05, IDCC — 0,33. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности BSY ниже 1 (0,59), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

BSYIDCC

Показатель	BSY	IDCC
Мультипликаторы оценки
P/E	37,76	29,70
P/B	9,01	7,49
P/S	6,34	11,40
PEG	2,78	-0,85
EV/EBITDA	22,45	19,39
Рентабельность
ROE	24,10%	26,82%
ROA	8,09%	13,78%
Валовая маржа	81,84%	78,66%
Операц. маржа	23,59%	43,77%
Чистая маржа	18,10%	38,32%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1,05	0,33
Текущая ликв.	0,59	1,74
Быстрая ликв.	0,59	1,74
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0,81%	0,80%
Коэфф. выплат	29,28%	23,04%
EPS	$0,93	$11,70
Балансовая стоим.	$3,86	$46,54

Технический анализ

Техническая картина в пользу IDCC: скоринг 71/100 vs 63/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: BSY — 52,0, IDCC — 72,2. BSY в зоне нейтральная зона, а IDCC — зона перекупленности, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Обе акции торгуются выше SMA 50: BSY на 6,9%, IDCC на 21,4%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. IDCC выше SMA 200 (+8,5%), BSY — ниже (-4,1%). Долгосрочный тренд в пользу IDCC. Сила тренда по ADX: BSY — 17,7 (нет тренда), IDCC — 43,7 (выраженный тренд). Волатильность: бета BSY — 0,48, IDCC — 1,45. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) BSY составляет 4,5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BSYIDCC

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BSY	IDCC
Осцилляторы
RSI (14)	51,98	72,15
Stochastic %K	26,96	95,26
CCI (20)	20,47	81,63
MFI	69,55	83,73
Williams %R	-73,04	-4,74
MACD гистограмма	-0,08	3,94
Momentum (10)	-1,15	39,16
Тренд
ADX	17,73	43,67
Цена vs EMA 9	-2,35%	+3,32%
Цена vs EMA 20	-0,21%	+9,73%
Цена vs SMA 50	+6,87%	+21,43%
Цена vs SMA 200	-4,07%	+8,47%
Объём
CMF	0,27	0,23
Volume Ratio	59,34	97,75
Волатильность и статистика
Beta	0,48	1,45
ATR %	4,52%	3,49%
Sharpe (1г)	-0,99	0,67
RS Rating	10,00	66,00
52w от хая	-39,32	-15,56
BB ширина	24,75	48,28

Финансовая отчётность

По объёму выручки: BSY генерирует 1,50 млрд $, IDCC — 834,01 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: BSY — +11,00%, IDCC — -4,00%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: BSY — 277,86 млн $, IDCC — 406,64 млн $. IDCC генерирует больше чистой прибыли. FCF: BSY генерирует 520,21 млн $, IDCC — 528,56 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	BSY	IDCC
Выручка	1,50 млрд $	834,01 млн $
Рост выручки (г/г)	+11.00%	-4.00%
Чистая прибыль	277,86 млн $	406,64 млн $
Рост прибыли (г/г)	+18.30%	+13.40%
EPS (TTM)	$0,88	$15,77
Операц. Cash Flow	538,46 млн $	544,45 млн $
Free Cash Flow	520,21 млн $	528,56 млн $

Дивиденды

Дивидендная доходность: BSY платит 0,81%, IDCC — 0,80%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. BSY платит дивиденды 7 лет подряд, IDCC — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): BSY — +3,13%, IDCC — +8,45%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): BSY — 29,28%, IDCC — 23,04%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	BSY	IDCC
Див. доходность	0,81%	0,80%
Годовые дивиденды	$0,14	$2,10
Коэфф. выплат	29,28%	23,04%
Лет выплат	7	13
CAGR дивидендов (5л)	3,13%	8,45%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет BSY показывает лучшую среднюю доходность в июле (+5,93%), IDCC — в ноябре (+6,25%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для BSY — сентябрь (-5,04%), для IDCC — март (-3,06%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: август. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, май, июль. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у IDCC: +16,29% против +4,95%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

BSY

-3,4

+0,2

+2,3

+1,1

+2,4

+2,5

+5,9

-0,5

-5,0

+1,9

-1,6

-1,0

IDCC

+1,9

+0,9

-3,1

+2,6

+5,2

+0,6

+2,5

-1,0

+1,5

-1,8

+6,3

+0,6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Bentley Systems, Incorporated или InterDigital, Inc.?

Мультипликатор P/E у InterDigital, Inc. ниже (29,70 vs 37,76), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — BSY или IDCC?

ROE BSY — 24,10%, IDCC — 26,82%. IDCC демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Bentley Systems, Incorporated и InterDigital, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность BSY — 0,81%, IDCC — 0,80%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Bentley Systems, Incorporated или InterDigital, Inc.?

По объёму выручки: BSY — 1,50 млрд $, IDCC — 834,01 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — BSY или IDCC?

Чистая маржа BSY — 18,10%, IDCC — 38,32%. IDCC оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BSY или IDCC?

Технический скоринг: BSY — 63/100, IDCC — 71/100. IDCC имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BSY или IDCC?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 49 метрик BSY выигрывает 8, IDCC — 34. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 19.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией