Сравнение BSY vs DOCN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, BSY выглядит привлекательнее: 36.97 против 62.90. Премия к оценке DOCN может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) BSY дешевле: 6.26 против 17.61. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B BSY — 8.50, у DOCN — 16.79. EV/EBITDA BSY — 22.19, у DOCN — 40.31. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE DOCN — 154.32%, у BSY — 23.62%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. DOCN удерживает чистую маржу на уровне 24.97%, опережая BSY (18.12%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у BSY — 0.95, у DOCN — 1.01. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности BSY ниже 1 (0.51), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | BSY | DOCN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 36.97 | 62.90 | |
| P/B | 8.50 | 16.79 | |
| P/S | 6.26 | 17.61 | |
| PEG | 4.33 | 0.53 | |
| EV/EBITDA | 22.19 | 40.31 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 23.62% | 154.32% | |
| ROA | 8.00% | 9.21% | |
| Валовая маржа | 81.64% | 58.49% | |
| Операц. маржа | 24.03% | 16.44% | |
| Чистая маржа | 18.12% | 24.97% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.95 | 1.01 | |
| Текущая ликв. | 0.51 | 1.46 | |
| Быстрая ликв. | 0.51 | 1.46 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.84% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 30.15% | 0.00% | |
| EPS | $0.90 | $2.55 | |
| Балансовая стоим. | $3.92 | $9.54 | |
Технический анализ
DOCN набирает 80 из 100 по техническому скорингу, BSY — 43 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): BSY — 50.4 (нейтральная зона), DOCN — 69.3 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: DOCN выше на 55.5%, BSY — ниже на -3.3%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. DOCN выше SMA 200 (+167.7%), BSY — ниже (-21.2%). Долгосрочный тренд в пользу DOCN. ADX: BSY — 18.5 (нет тренда), DOCN — 42.7 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете BSY стабильнее (0.71 vs 2.37). Значение ниже 0.8 делает BSY защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) DOCN составляет 6.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BSY | DOCN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 50.38 | 69.26 | |
| Stochastic %K | 68.95 | 92.95 | |
| CCI (20) | 14.74 | 65.06 | |
| MFI | 55.78 | 65.49 | |
| Williams %R | -31.05 | -7.05 | |
| MACD гистограмма | 0.15 | 0.04 | |
| Momentum (10) | 1.27 | -0.88 | |
| Тренд | |||
| ADX | 18.52 | 42.70 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.71% | +5.65% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.97% | +16.94% | |
| Цена vs SMA 50 | -3.31% | +55.54% | |
| Цена vs SMA 200 | -21.20% | +167.71% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.06 | 0.49 | |
| Volume Ratio | 103.39 | 95.95 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.71 | 2.37 | |
| ATR % | 4.12% | 6.91% | |
| Sharpe (1г) | -1.02 | 2.38 | |
| RS Rating | 15.00 | 98.00 | |
| 52w от хая | -43.73 | -2.83 | |
| BB ширина | 7.72 | 86.12 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): BSY — 1,50 млрд $, DOCN — 901,43 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: BSY — 277,86 млн $, DOCN — 259,26 млн $. BSY генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BSY — 520,21 млн $, DOCN — 169,75 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | BSY | DOCN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,50 млрд $ | 901,43 млн $ | |
| Чистая прибыль | 277,86 млн $ | 259,26 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.88 | $2.83 | |
| Операц. Cash Flow | 538,46 млн $ | 309,60 млн $ | |
| Free Cash Flow | 520,21 млн $ | 169,75 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: BSY обеспечивает 0.84% годовой доходности, DOCN реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. BSY выплачивает дивиденды 7 лет подряд, тогда как DOCN не имеет дивидендной истории.
| Показатель | BSY | DOCN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0.84% | — | |
| Годовые дивиденды | $0.07 | — | |
| Коэфф. выплат | 30.15% | — | |
| Лет выплат | 7.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -10.22% | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для BSY — июне (+6.00%), для DOCN — ноябре (+8.22%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: BSY — сентябрь (-5.04%), DOCN — апрель (-10.80%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: март, май, июнь, июль, октябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у DOCN: +33.77% против +8.04%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Bentley Systems, Incorporated или DigitalOcean Holdings, Inc.?
У кого выше рентабельность — BSY или DOCN?
Какие дивиденды у Bentley Systems, Incorporated и DigitalOcean Holdings, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Bentley Systems, Incorporated или DigitalOcean Holdings, Inc.?
У кого выше маржинальность — BSY или DOCN?
Какая акция лучше по технике — BSY или DOCN?
Что лучше купить — BSY или DOCN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией