Сравнение BSY vs DAVE
Динамика цен
Фундаментальный анализ
DAVE торгуется с P/E 14.56, тогда как BSY — с P/E 36.97. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Балансовая оценка: P/B BSY — 8.50, у DAVE — 16.07. EV/EBITDA DAVE — 15.61, у BSY — 22.19. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует DAVE (84.51% vs 23.62%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа DAVE — 37.21%, у BSY — 18.12%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у BSY — 0.95, у DAVE — 1.32. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности BSY ниже 1 (0.51), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | BSY | DAVE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 36.97 | 14.56 | |
| P/B | 8.50 | 16.07 | |
| P/S | 6.26 | 5.42 | |
| PEG | 4.33 | 0.05 | |
| EV/EBITDA | 22.19 | 15.61 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 23.62% | 84.51% | |
| ROA | 8.00% | 42.41% | |
| Валовая маржа | 81.64% | 87.14% | |
| Операц. маржа | 24.03% | 34.90% | |
| Чистая маржа | 18.12% | 37.21% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.95 | 1.32 | |
| Текущая ликв. | 0.51 | 3.86 | |
| Быстрая ликв. | 0.51 | 3.86 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.84% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 30.15% | 0.00% | |
| EPS | $0.90 | $16.75 | |
| Балансовая стоим. | $3.92 | $15.17 | |
Технический анализ
По техническому скорингу DAVE сильнее: 52/100 против 42/100 у BSY. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у BSY составляет 50.4 (нейтральная зона), у DAVE — 50.8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: DAVE выше на 7.9%, BSY — ниже на -3.0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. DAVE выше SMA 200 (+15.3%), BSY — ниже (-21.0%). Долгосрочный тренд в пользу DAVE. ADX: BSY — 18.0 (нет тренда), DAVE — 20.9 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. BSY менее волатилен — бета 0.71 против 2.49 у DAVE. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) DAVE составляет 6.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BSY | DAVE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 50.38 | 50.75 | |
| Stochastic %K | 68.95 | 31.13 | |
| CCI (20) | 28.54 | -62.94 | |
| MFI | 57.85 | 30.78 | |
| Williams %R | -31.05 | -68.87 | |
| MACD гистограмма | 0.18 | -4.39 | |
| Momentum (10) | -0.28 | -2.57 | |
| Тренд | |||
| ADX | 17.97 | 20.92 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.36% | +0.07% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.88% | -0.58% | |
| Цена vs SMA 50 | -3.01% | +7.86% | |
| Цена vs SMA 200 | -20.98% | +15.35% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.04 | 0.07 | |
| Volume Ratio | 91.70 | 67.71 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.71 | 2.49 | |
| ATR % | 4.07% | 6.36% | |
| Sharpe (1г) | -0.97 | 0.60 | |
| RS Rating | 15.00 | 71.00 | |
| 52w от хая | -43.73 | -15.26 | |
| BB ширина | 7.85 | 24.75 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): BSY — 1,50 млрд $, DAVE — 554,18 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: BSY — 277,86 млн $, DAVE — 195,87 млн $. BSY генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BSY — 520,21 млн $, DAVE — 289,71 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | BSY | DAVE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,50 млрд $ | 554,18 млн $ | |
| Чистая прибыль | 277,86 млн $ | 195,87 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.88 | $14.65 | |
| Операц. Cash Flow | 538,46 млн $ | 290,02 млн $ | |
| Free Cash Flow | 520,21 млн $ | 289,71 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: BSY обеспечивает 0.84% годовой доходности, DAVE реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. BSY выплачивает дивиденды 7 лет подряд, тогда как DAVE не имеет дивидендной истории.
| Показатель | BSY | DAVE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0.84% | — | |
| Годовые дивиденды | $0.07 | — | |
| Коэфф. выплат | 30.15% | — | |
| Лет выплат | 7.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -10.22% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность BSY приходится на июне (+6.00%), а DAVE — на ноябре (+39.10%). Наименее удачные месяцы: BSY — сентябрь (-5.04%), DAVE — июнь (-12.64%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: август, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: март, апрель, май, июль. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у DAVE: +80.62% против +8.04%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Bentley Systems, Incorporated или Dave Inc.?
У кого выше рентабельность — BSY или DAVE?
Какие дивиденды у Bentley Systems, Incorporated и Dave Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Bentley Systems, Incorporated или Dave Inc.?
У кого выше маржинальность — BSY или DAVE?
Какая акция лучше по технике — BSY или DAVE?
Что лучше купить — BSY или DAVE?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией