Сравнение BSPB vs RDRB

Тикер 1

Тикер 2

BSPB27

10RDRB

BSPB против RDRB — два эмитента индустрии «Банки», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации BSPB крупнее в 45.8× (140,97 млрд ₽ vs 3,08 млрд ₽). По мультипликатору P/E BSPB оценён рынком дешевле: 4.30 против 12.10 у RDRB (разница составляет 64.5%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. BSPB демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 14.59% против 5.85% у RDRB. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: BSPB — 35.73%, RDRB — 10.68%. У BSPB маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. Дивидендная доходность BSPB составляет 12.54%, у RDRB — 10.58%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. BSPB набирает 44 из 100 по техническому скорингу, RDRB — 21 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 27:10 — убедительное преимущество BSPB. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Банк Санкт-Петербург

BSPBRU

316,52 ₽

Финансы · Банки

Капитализация: 140,97 млрд ₽

ETP Rank6.5

Стоимость

7.4

Качество

6.9

Рост

3.6

Техника

3.0

Дивиденды

9.4

Прогнозы

8.5

Сезонность

5.0

РДБанк

RDRBRU

112,00 ₽

Финансы · Банки

Капитализация: 3,08 млрд ₽

ETP Rank4.1

Стоимость

5.1

Качество

3.3

Рост

3.2

Техника

1.0

Дивиденды

8.7

Прогнозы

—

Сезонность

3.0

Динамика цен

BSPBRDRB

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует BSPB с P/E 4.30 (у RDRB — 12.10). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) RDRB оценён ниже: 1.29 против 1.54. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Рентабельность капитала BSPB составляет 14.59%, что превышает показатель RDRB (5.85%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности BSPB впереди: 35.73% против 10.68% у RDRB. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: BSPB — 5.11, RDRB — 9.74. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

BSPBRDRB

Показатель	BSPB	RDRB
Мультипликаторы оценки
P/E	4.30	12.10
P/B	0.63	0.71
P/S	1.54	1.29
PEG	0.30	-1.28
EV/EBITDA	—	—
Рентабельность
ROE	14.59%	5.85%
ROA	2.39%	0.54%
Валовая маржа	—	—
Операц. маржа	—	—
Чистая маржа	35.73%	10.68%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	5.11	9.74
Текущая ликв.	—	—
Быстрая ликв.	—	—
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	12.54%	10.58%
Коэфф. выплат	36.74%	46.75%
EPS	$71.39	$10.16
Балансовая стоим.	$467.12	$173.88

Технический анализ

Техническая картина в пользу BSPB: скоринг 44/100 vs 21/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: BSPB — 30.9, RDRB — 37.6. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: BSPB на -5.3%, RDRB на -6.2%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: BSPB — 20.2 (слабый тренд), RDRB — 37.8 (выраженный тренд). Волатильность: бета RDRB — 0.16, BSPB — 0.39. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) RDRB составляет 3.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BSPBRDRB

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BSPB	RDRB
Осцилляторы
RSI (14)	30.91	37.57
Stochastic %K	4.38	2.50
CCI (20)	-108.12	-131.11
MFI	61.08	40.99
Williams %R	-95.62	-97.50
MACD гистограмма	-1.90	-0.25
Momentum (10)	-21.55	-5.80
Тренд
ADX	20.22	37.84
Цена vs EMA 9	-2.03%	-2.40%
Цена vs EMA 20	-3.62%	-3.68%
Цена vs SMA 50	-5.30%	-6.23%
Цена vs SMA 200	-4.76%	-9.59%
Объём
CMF	0.02	-0.32
Volume Ratio	67.75	155.92
Волатильность и статистика
Beta	0.39	0.16
ATR %	1.74%	3.41%
Sharpe (1г)	-0.32	-0.81
RS Rating	37.00	32.00
52w от хая	-31.93	-30.43
BB ширина	11.37	9.68

Финансовая отчётность

По объёму выручки: BSPB генерирует 94,30 млрд ₽, RDRB — 2,62 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: BSPB — +11.48%, RDRB — +6.56%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: BSPB — 37,85 млрд ₽, RDRB — 279,45 млн ₽. BSPB генерирует больше чистой прибыли.

Показатель	BSPB	RDRB
Выручка	94,30 млрд ₽	2,62 млрд ₽
Рост выручки (г/г)	+11.48%	+6.56%
Чистая прибыль	37,85 млрд ₽	279,45 млн ₽
Рост прибыли (г/г)	-11.11%	-1.60%
EPS (TTM)	$81.31	$10.16

Дивиденды

Дивидендная доходность: BSPB платит 12.54%, RDRB — 10.58%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. BSPB платит дивиденды 19 лет подряд, RDRB — 6. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): BSPB — 36.74%, RDRB — 46.75%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	BSPB	RDRB
Див. доходность	12.54%	10.58%
Годовые дивиденды	$26.23	$4.75
Коэфф. выплат	36.74%	46.75%
Лет выплат	19.00%	6.00%
CAGR дивидендов (5л)	41.89%	-15.34%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет BSPB показывает лучшую среднюю доходность в июле (+7.44%), RDRB — в декабре (+9.01%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для BSPB — октябрь (-2.46%), для RDRB — сентябрь (-7.95%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, март. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

BSPB

+6.4

-0.4

+4.9

+5.2

+0.0

-0.0

+7.4

+3.3

-0.9

-2.5

+2.4

-0.8

RDRB

+3.6

-6.8

+1.4

-7.4

-4.3

+6.5

-1.4

-0.1

-8.0

-1.2

-3.9

+9.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Банк Санкт-Петербург или РДБанк?

Мультипликатор P/E у Банк Санкт-Петербург ниже (4.30 vs 12.10), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — BSPB или RDRB?

ROE BSPB — 14.59%, RDRB — 5.85%. BSPB демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Банк Санкт-Петербург и РДБанк?

Обе компании платят дивиденды. Доходность BSPB — 12.54%, RDRB — 10.58%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Банк Санкт-Петербург или РДБанк?

По объёму выручки: BSPB — 94,30 млрд ₽, RDRB — 2,62 млрд ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — BSPB или RDRB?

Чистая маржа BSPB — 35.73%, RDRB — 10.68%. BSPB оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BSPB или RDRB?

Технический скоринг: BSPB — 44/100, RDRB — 21/100. BSPB имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BSPB или RDRB?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 42 метрик BSPB выигрывает 27, RDRB — 10. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией