Сравнение BRX vs WELL

Тикер 1

Тикер 2

BRX24

18WELL

Brixmor Property Group Inc. (BRX) и Welltower Inc. (WELL) — прямые конкуренты в индустрии «Фонды недвижимости (REIT)», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации WELL крупнее в 16.1× (152,48 млрд $ vs 9,47 млрд $). Если ориентироваться на P/E, BRX выглядит привлекательнее: 21.02 против 108.46. Премия к оценке WELL может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По ROE лидирует BRX (14.86% vs 3.51%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа BRX — 31.99%, у WELL — 12.15%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. BRX предлагает более высокую дивидендную доходность (3.91% vs 1.36%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу WELL сильнее: 74/100 против 56/100 у BRX. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. В общем зачёте BRX уверенно лидирует со счётом 24:18. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Brixmor Property Group Inc.

BRXNYSE

30,86 $+0,44 $ (+1,45%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 9,47 млрд $

ETP Rank6.7

Стоимость

7.1

Качество

6.5

Рост

6.4

Техника

7.0

Дивиденды

7.7

Прогнозы

6.5

Сезонность

4.0

Welltower Inc.

WELLNYSE

216,01 $-2,60 $ (-1,19%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 152,48 млрд $

ETP Rank5.7

Стоимость

2.2

Качество

6.5

Рост

5.6

Техника

7.0

Дивиденды

6.0

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

BRXWELL

Фундаментальный анализ

BRX торгуется с P/E 21.02, тогда как WELL — с P/E 108.46. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По P/S (цена/выручка) BRX дешевле: 6.72 против 13.29. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. EV/EBITDA BRX — 13.46, у WELL — 64.18. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE BRX — 14.86%, у WELL — 3.51%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. BRX удерживает чистую маржу на уровне 31.99%, опережая WELL (12.15%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у BRX — 1.87, у WELL — 0.46. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

BRXWELL

Показатель	BRX	WELL
Мультипликаторы оценки
P/E	21.02	108.46
P/B	3.08	3.49
P/S	6.72	13.29
PEG	0.54	6.33
EV/EBITDA	13.46	64.18
Рентабельность
ROE	14.86%	3.51%
ROA	4.88%	2.09%
Валовая маржа	60.10%	38.87%
Операц. маржа	37.29%	4.62%
Чистая маржа	31.99%	12.15%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.87	0.46
Текущая ликв.	1.23	3.20
Быстрая ликв.	1.23	3.20
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3.91%	1.36%
Коэфф. выплат	81.40%	139.68%
EPS	$1.45	$2.01
Балансовая стоим.	$9.89	$64.20

Технический анализ

WELL набирает 74 из 100 по техническому скорингу, BRX — 56 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): BRX — 61.8 (нейтральная зона), WELL — 54.2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. BRX и WELL находятся выше 50-дневной скользящей средней (+3.9% и +3.6% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: BRX — 17.3 (нет тренда), WELL — 10.2 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете WELL стабильнее (0.10 vs 0.34). Значение ниже 0.8 делает WELL защитной акцией.

BRXWELL

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BRX	WELL
Осцилляторы
RSI (14)	61.83	54.16
Stochastic %K	98.26	56.44
CCI (20)	149.63	40.22
MFI	56.89	48.98
Williams %R	-1.74	-43.56
MACD гистограмма	0.05	-0.28
Momentum (10)	0.77	3.06
Тренд
ADX	17.33	10.20
Цена vs EMA 9	+2.55%	-0.10%
Цена vs EMA 20	+2.88%	+0.69%
Цена vs SMA 50	+3.85%	+3.60%
Цена vs SMA 200	+11.06%	+13.78%
Объём
CMF	-0.14	0.14
Volume Ratio	113.78	117.51
Волатильность и статистика
Beta	0.34	0.10
ATR %	1.70%	2.31%
Sharpe (1г)	1.03	1.72
RS Rating	57.00	79.00
52w от хая	-1.14	-2.56
BB ширина	5.17	5.32

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): BRX — 1,37 млрд $, WELL — 10,67 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: BRX — 386,23 млн $, WELL — 936,85 млн $. WELL генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BRX — 652,01 млн $, WELL — 2,85 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	BRX	WELL
Выручка	1,37 млрд $	10,67 млрд $
Чистая прибыль	386,23 млн $	936,85 млн $
EPS (TTM)	$1.26	$1.41
Операц. Cash Flow	652,01 млн $	2,88 млрд $
Free Cash Flow	652,01 млн $	2,85 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность BRX — 3.91%, WELL — 1.36%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: BRX — 13 лет, WELL — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): BRX — 81.40%, WELL — 139.68%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	BRX	WELL
Див. доходность	3.91%	1.36%
Годовые дивиденды	$0.92	$1.48
Коэфф. выплат	81.40%	139.68%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	1.41%	-9.52%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для BRX — ноябре (+5.25%), для WELL — ноябре (+4.28%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: BRX — март (-4.65%), WELL — сентябрь (-2.80%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июнь, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у WELL: +14.68% против +8.27%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

BRX

+1.0

+0.4

-4.7

+2.2

-1.1

+2.3

+3.7

+1.1

-2.6

-0.7

+5.3

+1.4

WELL

+2.2

+1.5

-1.1

+3.7

+2.5

+2.7

+2.8

+1.7

-2.8

-1.2

+4.3

-1.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Brixmor Property Group Inc. или Welltower Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Brixmor Property Group Inc.: P/E 21.02 против 108.46. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — BRX или WELL?

Рентабельность собственного капитала (ROE): BRX — 14.86%, WELL — 3.51%. Преимущество у BRX.

Какие дивиденды у Brixmor Property Group Inc. и Welltower Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность BRX — 3.91%, WELL — 1.36%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Brixmor Property Group Inc. или Welltower Inc.?

Выручка BRX за TTM — 1,37 млрд $, WELL — 10,67 млрд $. WELL генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — BRX или WELL?

Чистая маржа BRX — 31.99%, WELL — 12.15%. BRX оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BRX или WELL?

Технический скоринг: BRX — 56/100, WELL — 74/100. WELL имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BRX или WELL?

Однозначного ответа нет. Счёт 24:18 в пользу BRX по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией