Сравнение BRX vs FR

Тикер 1

Тикер 2

BRX29

12FR

Brixmor Property Group Inc. (BRX) и First Industrial Realty Trust, Inc. (FR) представляют одну индустрию — «Фонды недвижимости (REIT)». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. BRX торгуется с P/E 21.02, тогда как FR — с P/E 24.09. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. ROE BRX — 14.86%, у FR — 12.77%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. FR удерживает чистую маржу на уровне 45.99%, опережая BRX (31.99%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная доходность BRX составляет 3.91%, у FR — 2.95%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. FR набирает 74 из 100 по техническому скорингу, BRX — 56 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. BRX побеждает по числу метрик: 29 против 12 у FR. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Brixmor Property Group Inc.

BRXNYSE

30,86 $+0,44 $ (+1,45%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 9,47 млрд $

ETP Rank6.7

Стоимость

7.1

Качество

6.5

Рост

6.4

Техника

7.0

Дивиденды

7.7

Прогнозы

6.5

Сезонность

4.0

First Industrial Realty Trust, Inc.

FRNYSE

62,44 $+0,17 $ (+0,27%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 8,28 млрд $

ETP Rank7.2

Стоимость

7.1

Качество

8.6

Рост

5.2

Техника

7.0

Дивиденды

7.3

Прогнозы

6.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

BRXFR

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу BRX — P/E 21.02 vs 24.09 у FR. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) BRX оценён ниже: 6.72 против 11.09. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. EV/EBITDA FR — 12.52, у BRX — 13.46. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует BRX (14.86% vs 12.77%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа FR — 45.99%, у BRX — 31.99%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у BRX — 1.87, у FR — 0.00. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности FR ниже 1 (0.00), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

BRXFR

Показатель	BRX	FR
Мультипликаторы оценки
P/E	21.02	24.09
P/B	3.08	2.99
P/S	6.72	11.09
PEG	0.54	0.85
EV/EBITDA	13.46	12.52
Рентабельность
ROE	14.86%	12.77%
ROA	4.88%	5.93%
Валовая маржа	60.10%	47.03%
Операц. маржа	37.29%	38.28%
Чистая маржа	31.99%	45.99%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.87	0.00
Текущая ликв.	1.23	0.00
Быстрая ликв.	1.23	0.00
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3.91%	2.95%
Коэфф. выплат	81.40%	85.17%
EPS	$1.45	$2.58
Балансовая стоим.	$9.89	$21.53

Технический анализ

Техническая картина в пользу FR: скоринг 74/100 vs 56/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: BRX — 61.8, FR — 54.3. Обе акции находятся в одной зоне. BRX и FR находятся выше 50-дневной скользящей средней (+3.9% и +2.5% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: BRX — 17.3 (нет тренда), FR — 13.6 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета BRX — 0.34, FR — 0.62. Оба значения в приемлемом диапазоне.

BRXFR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BRX	FR
Осцилляторы
RSI (14)	61.83	54.30
Stochastic %K	98.26	74.54
CCI (20)	149.63	3.05
MFI	56.89	40.03
Williams %R	-1.74	-25.46
MACD гистограмма	0.05	-0.12
Momentum (10)	0.77	-0.25
Тренд
ADX	17.33	13.64
Цена vs EMA 9	+2.55%	+0.71%
Цена vs EMA 20	+2.88%	+0.77%
Цена vs SMA 50	+3.85%	+2.46%
Цена vs SMA 200	+11.06%	+9.36%
Объём
CMF	-0.14	0.04
Volume Ratio	113.78	75.41
Волатильность и статистика
Beta	0.34	0.62
ATR %	1.70%	1.71%
Sharpe (1г)	1.03	0.94
RS Rating	57.00	64.00
52w от хая	-1.14	-3.70
BB ширина	5.17	3.60

Финансовая отчётность

По объёму выручки: BRX генерирует 1,37 млрд $, FR — 727,08 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: BRX — 386,23 млн $, FR — 247,44 млн $. BRX генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BRX — 652,01 млн $, FR — 114,89 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	BRX	FR
Выручка	1,37 млрд $	727,08 млн $
Чистая прибыль	386,23 млн $	247,44 млн $
EPS (TTM)	$1.26	$1.87
Операц. Cash Flow	652,01 млн $	461,34 млн $
Free Cash Flow	652,01 млн $	114,89 млн $

Дивиденды

Дивидендная доходность: BRX платит 3.91%, FR — 2.95%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: BRX — 13 лет, FR — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): BRX — 81.40%, FR — 85.17%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	BRX	FR
Див. доходность	3.91%	2.95%
Годовые дивиденды	$0.92	$1.00
Коэфф. выплат	81.40%	85.17%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	1.41%	-1.53%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет BRX показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+5.25%), FR — в июле (+4.88%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: BRX — март (-4.65%), FR — сентябрь (-4.07%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у FR: +11.56% против +8.27%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

BRX

+1.0

+0.4

-4.7

+2.2

-1.1

+2.3

+3.7

+1.1

-2.6

-0.7

+5.3

+1.4

+0.5

-0.5

+1.4

+2.0

+0.8

+4.9

+0.9

-4.1

+0.5

+3.7

-0.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Brixmor Property Group Inc. или First Industrial Realty Trust, Inc.?

Мультипликатор P/E у Brixmor Property Group Inc. ниже (21.02 vs 24.09), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — BRX или FR?

Рентабельность собственного капитала (ROE): BRX — 14.86%, FR — 12.77%. Преимущество у BRX.

Какие дивиденды у Brixmor Property Group Inc. и First Industrial Realty Trust, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность BRX — 3.91%, FR — 2.95%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Brixmor Property Group Inc. или First Industrial Realty Trust, Inc.?

Выручка BRX за TTM — 1,37 млрд $, FR — 727,08 млн $. BRX генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — BRX или FR?

Чистая маржа BRX — 31.99%, FR — 45.99%. FR оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BRX или FR?

Технический скоринг: BRX — 56/100, FR — 74/100. FR имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BRX или FR?

Однозначного ответа нет. Счёт 29:12 в пользу BRX по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией