Сравнение BPOP vs FHN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
FHN торгуется с P/E 11,96, тогда как BPOP — с P/E 11,74. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По P/B (цена/балансовая стоимость) FHN дешевле: 1,31 против 1,73. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA FHN оценён ниже: 10,84 vs 10,42. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала BPOP составляет 15,44%, что превышает показатель FHN (11,70%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности FHN впереди: 22,81% против 21,53% у BPOP. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: BPOP — 0,23, FHN — 0,47. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности FHN ниже 1 (0,34), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | BPOP | FHN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 11,74 | 11,96 | |
| P/B | 1,73 | 1,31 | |
| P/S | 2,47 | 2,58 | |
| PEG | 0,27 | 0,35 | |
| EV/EBITDA | 10,42 | 10,84 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 15,44% | 11,70% | |
| ROA | 1,23% | 1,25% | |
| Валовая маржа | 68,98% | 75,35% | |
| Операц. маржа | 25,38% | 29,89% | |
| Чистая маржа | 21,53% | 22,81% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,23 | 0,47 | |
| Текущая ликв. | 0,49 | 0,34 | |
| Быстрая ликв. | 0,49 | 0,34 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1,72% | 2,54% | |
| Коэфф. выплат | 15,36% | 32,36% | |
| EPS | $15,17 | $2,23 | |
| Балансовая стоим. | $100,70 | $19,92 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 64/100 и 59/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у BPOP составляет 56,5 (нейтральная зона), у FHN — 45,2 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: BPOP выше на 4,9%, FHN — ниже на -0,1%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: BPOP — 33,7 (выраженный тренд), FHN — 11,6 (нет тренда). BPOP менее волатилен — бета 0,73 против 0,77 у FHN. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | BPOP | FHN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 56,52 | 45,22 | |
| Stochastic %K | 50,97 | 11,81 | |
| CCI (20) | 47,78 | -91,89 | |
| MFI | 65,96 | 45,66 | |
| Williams %R | -49,03 | -88,19 | |
| MACD гистограмма | -0,40 | -0,07 | |
| Momentum (10) | 2,55 | -0,25 | |
| Тренд | |||
| ADX | 33,69 | 11,59 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,33% | -1,47% | |
| Цена vs EMA 20 | +0,67% | -1,43% | |
| Цена vs SMA 50 | +4,88% | -0,07% | |
| Цена vs SMA 200 | +23,90% | +5,44% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,06 | 0,17 | |
| Volume Ratio | 101,28 | 52,56 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,73 | 0,77 | |
| ATR % | 2,04% | 2,00% | |
| Sharpe (1г) | 1,62 | 0,58 | |
| RS Rating | 81,00 | 57,00 | |
| 52w от хая | -2,82 | -5,01 | |
| BB ширина | 4,71 | 4,41 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): BPOP — 4,43 млрд $, FHN — 4,99 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу BPOP: +5,70% г/г vs +1,00%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: BPOP — 833,16 млн $, FHN — 983 млн $. FHN генерирует больше чистой прибыли. FCF: BPOP генерирует 680,99 млн $, FHN — 955 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | BPOP | FHN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 4,43 млрд $ | 4,99 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +5.70% | +1.00% | |
| Чистая прибыль | 833,16 млн $ | 983 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +35.60% | +26.80% | |
| EPS (TTM) | $12,31 | $1,89 | |
| Операц. Cash Flow | 878,45 млн $ | 988 млн $ | |
| Free Cash Flow | 680,99 млн $ | 955 млн $ |
Дивиденды
BPOP и FHN — дивидендные акции. Доходность: BPOP — 1,72%, FHN — 2,54%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. BPOP платит дивиденды 15 лет подряд, FHN — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): BPOP — 15,36%, FHN — 32,36%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | BPOP | FHN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1,72% | 2,54% | |
| Годовые дивиденды | $1,50 | $0,51 | |
| Коэфф. выплат | 15,36% | 32,36% | |
| Лет выплат | 15 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -3,04% | -3,20% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность BPOP приходится на июле (+5,91%), а FHN — на ноябре (+8,21%). Слабые месяцы: для BPOP — март (-6,40%), для FHN — март (-7,52%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у BPOP: +18,57% против +12,41%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Popular, Inc. или First Horizon Corporation?
У кого выше рентабельность — BPOP или FHN?
Какие дивиденды у Popular, Inc. и First Horizon Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Popular, Inc. или First Horizon Corporation?
У кого выше маржинальность — BPOP или FHN?
Какая акция лучше по технике — BPOP или FHN?
Что лучше купить — BPOP или FHN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 11.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией