Сравнение BOX vs WEX
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу WEX — P/E 18,85 vs 48,15 у BOX. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) WEX оценён ниже: 2,34 против 3,72. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) WEX дешевле: 4,95 против 28,48. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA WEX оценён ниже: 11,21 vs 28,71. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала BOX составляет 150,65%, что превышает показатель WEX (28,22%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности WEX впереди: 12,56% против 9,18% у BOX. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: BOX — 3,56, WEX — 3,98. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | BOX | WEX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 48,15 | 18,85 | |
| P/B | 28,48 | 4,95 | |
| P/S | 3,72 | 2,34 | |
| PEG | -0,96 | 0,70 | |
| EV/EBITDA | 28,71 | 11,21 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 150,65% | 28,22% | |
| ROA | 7,80% | 2,13% | |
| Валовая маржа | 79,56% | 56,71% | |
| Операц. маржа | 8,64% | 25,49% | |
| Чистая маржа | 9,18% | 12,56% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 3,56 | 3,98 | |
| Текущая ликв. | 1,07 | 1,04 | |
| Быстрая ликв. | 1,07 | 1,04 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 13,53% | 0,00% | |
| EPS | $0,80 | $10,11 | |
| Балансовая стоим. | $1,14 | $38,75 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 80/100 и 83/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: BOX — 57,4, WEX — 63,9. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: BOX на 11,4%, WEX на 19,1%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: BOX — 27,8 (выраженный тренд), WEX — 37,9 (выраженный тренд). Волатильность: бета BOX — 0,30, WEX — 0,57. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) BOX составляет 3,4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BOX | WEX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 57,40 | 63,88 | |
| Stochastic %K | 60,25 | 55,33 | |
| CCI (20) | 63,11 | 77,85 | |
| MFI | 39,13 | 50,05 | |
| Williams %R | -39,75 | -44,67 | |
| MACD гистограмма | -0,12 | -0,83 | |
| Momentum (10) | 0,68 | 2,54 | |
| Тренд | |||
| ADX | 27,84 | 37,87 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,20% | +0,94% | |
| Цена vs EMA 20 | +2,13% | +4,46% | |
| Цена vs SMA 50 | +11,45% | +19,14% | |
| Цена vs SMA 200 | +19,12% | +23,80% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,10 | 0,29 | |
| Volume Ratio | 85,78 | 46,49 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,30 | 0,57 | |
| ATR % | 3,41% | 3,31% | |
| Sharpe (1г) | 0,12 | 0,34 | |
| RS Rating | 40,00 | 46,00 | |
| 52w от хая | -4,25 | -3,99 | |
| BB ширина | 18,93 | 19,29 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: BOX генерирует 1,18 млрд $, WEX — 2,66 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: BOX — +8,00%, WEX — +1,20%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: BOX — 101,31 млн $, WEX — 304,10 млн $. WEX генерирует больше чистой прибыли. FCF: BOX генерирует 350,38 млн $, WEX — 313,70 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | BOX | WEX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,18 млрд $ | 2,66 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +8.00% | +1.20% | |
| Чистая прибыль | 101,31 млн $ | 304,10 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -58.60% | -1.80% | |
| EPS (TTM) | $0,60 | $8,57 | |
| Операц. Cash Flow | 356,45 млн $ | 454,30 млн $ | |
| Free Cash Flow | 350,38 млн $ | 313,70 млн $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. BOX выплачивает дивиденды 3 лет подряд, тогда как WEX не имеет дивидендной истории.
| Показатель | BOX | WEX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $1,13 | — | |
| Коэфф. выплат | 13,53% | — | |
| Лет выплат | 3 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет BOX показывает лучшую среднюю доходность в мае (+6,63%), WEX — в июле (+5,37%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для BOX — июнь (-4,36%), для WEX — октябрь (-4,79%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у WEX: +11,87% против +6,28%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Box, Inc. или WEX Inc.?
У кого выше рентабельность — BOX или WEX?
Какие дивиденды у Box, Inc. и WEX Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Box, Inc. или WEX Inc.?
У кого выше маржинальность — BOX или WEX?
Какая акция лучше по технике — BOX или WEX?
Что лучше купить — BOX или WEX?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 19.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией