Сравнение BOX vs ORCL

Тикер 1

Тикер 2

BOX21

19ORCL

Обе компании работают в индустрии «Программное обеспечение»: Box, Inc. (BOX) и Oracle Corporation (ORCL). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации ORCL крупнее в 155.0× (545,56 млрд $ vs 3,52 млрд $). Стоимостная оценка в пользу ORCL — P/E 33.13 vs 36.35 у BOX. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. Рентабельность капитала BOX составляет 115.65%, что превышает показатель ORCL (57.35%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ORCL впереди: 25.30% против 8.61% у BOX. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. ORCL выплачивает дивиденды с доходностью 1.06% годовых, тогда как BOX дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Техническая картина в пользу BOX: скоринг 80/100 vs 69/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Итог: 21:19 — ни одна сторона не доминирует. В таких ситуациях решающим становится горизонт инвестирования и склонность к риску.

Box, Inc.

BOXNYSE

25,40 $-0,34 $ (-1,32%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 3,52 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

8.1

Качество

7.6

Рост

4.4

Техника

3.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

8.0

Сезонность

8.0

Oracle Corporation

ORCLNYSE

189,69 $+1,53 $ (+0,81%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 545,56 млрд $

ETP Rank7.5

Стоимость

7.2

Качество

6.4

Рост

7.2

Техника

7.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

8.5

Сезонность

8.0

Динамика цен

BOXORCL

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E ORCL оценён рынком дешевле: 33.13 против 36.35 у BOX (разница составляет 8.9%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Мультипликатор P/S также в пользу BOX: 3.03 vs 8.44 у ORCL. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По EV/EBITDA ORCL оценён ниже: 22.68 vs 29.97. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. BOX демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 115.65% против 57.35% у ORCL. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ORCL — 25.30%, BOX — 8.61%. У ORCL маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. ORCL несёт высокую долговую нагрузку — D/E 4.21, тогда как BOX практически без долга (D/E -3.42). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

BOXORCL

Показатель	BOX	ORCL
Мультипликаторы оценки
P/E	36.35	33.13
P/B	-12.31	13.95
P/S	3.03	8.44
PEG	-0.62	1.11
EV/EBITDA	29.97	22.68
Рентабельность
ROE	115.65%	57.35%
ROA	6.55%	6.61%
Валовая маржа	79.22%	66.44%
Операц. маржа	7.07%	30.83%
Чистая маржа	8.61%	25.30%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	-3.42	4.21
Текущая ликв.	1.05	1.35
Быстрая ликв.	1.05	1.35
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	1.06%
Коэфф. выплат	14.81%	35.09%
EPS	$0.71	$5.68
Балансовая стоим.	$-2.09	$13.68

Технический анализ

По техническому скорингу BOX сильнее: 80/100 против 69/100 у ORCL. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у BOX составляет 58.8 (нейтральная зона), у ORCL — 56.8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: BOX на 6.5%, ORCL на 13.3%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: BOX — 11.8 (нет тренда), ORCL — 27.6 (выраженный тренд). ORCL демонстрирует выраженный тренд, а BOX — нет. BOX менее волатилен — бета 0.40 против 1.64 у ORCL. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) ORCL составляет 4.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

BOXORCL

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	BOX	ORCL
Осцилляторы
RSI (14)	58.79	56.78
Stochastic %K	74.69	63.51
CCI (20)	85.87	22.43
MFI	63.71	63.02
Williams %R	-25.31	-36.49
MACD гистограмма	0.09	-1.04
Momentum (10)	1.50	-5.87
Тренд
ADX	11.81	27.64
Цена vs EMA 9	+2.59%	+0.25%
Цена vs EMA 20	+4.03%	+2.85%
Цена vs SMA 50	+6.53%	+13.28%
Цена vs SMA 200	-9.28%	-10.05%
Объём
CMF	0.15	0.20
Volume Ratio	72.41	68.81
Волатильность и статистика
Beta	0.40	1.64
ATR %	3.69%	4.82%
Sharpe (1г)	-0.57	0.48
RS Rating	24.00	56.00
52w от хая	-33.66	-45.60
BB ширина	11.51	24.01

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): BOX — 1,18 млрд $, ORCL — 57,40 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: BOX — 101,31 млн $, ORCL — 12,44 млрд $. ORCL генерирует больше чистой прибыли. FCF: BOX генерирует 350,38 млн $, ORCL — -394 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	BOX	ORCL
Выручка	1,18 млрд $	57,40 млрд $
Чистая прибыль	101,31 млн $	12,44 млрд $
EPS (TTM)	$0.60	$4.46
Операц. Cash Flow	356,45 млн $	20,82 млрд $
Free Cash Flow	350,38 млн $	-394 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: ORCL обеспечивает 1.06% годовой доходности, BOX реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. BOX платит дивиденды 3 лет подряд, ORCL — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): BOX — 14.81%, ORCL — 35.09%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	BOX	ORCL
Див. доходность	—	1.06%
Годовые дивиденды	$1.13	$1.00
Коэфф. выплат	14.81%	35.09%
Лет выплат	3.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-3.58%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность BOX приходится на мае (+6.52%), а ORCL — на июне (+7.92%). Слабые месяцы: для BOX — июнь (-4.01%), для ORCL — декабрь (-3.58%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у ORCL: +15.33% против +5.14%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

BOX

-0.6

+0.9

+0.3

+2.7

+6.5

-4.0

-0.2

+2.3

-1.1

+2.7

-3.3

ORCL

+1.0

-1.6

+1.7

+0.6

+2.5

+7.9

+3.8

-0.7

+1.9

+1.1

+0.7

-3.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Box, Inc. или Oracle Corporation?

По P/E Oracle Corporation оценена ниже: 33.13 против 36.35. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — BOX или ORCL?

ROE BOX — 115.65%, ORCL — 57.35%. BOX демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Box, Inc. и Oracle Corporation?

Oracle Corporation выплачивает дивиденды с доходностью 1.06%. Box, Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Box, Inc. или Oracle Corporation?

По объёму выручки: BOX — 1,18 млрд $, ORCL — 57,40 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — BOX или ORCL?

Чистая маржа BOX — 8.61%, ORCL — 25.30%. ORCL оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — BOX или ORCL?

Технический скоринг: BOX — 80/100, ORCL — 69/100. BOX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — BOX или ORCL?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 45 метрик BOX выигрывает 21, ORCL — 19. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией