Сравнение BOX vs GWRE
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E BOX оценён рынком дешевле: 48,73 против 93,47 у GWRE. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) BOX оценён ниже: 3,77 против 10,35. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B GWRE — 11,35, у BOX — 28,82. EV/EBITDA BOX — 29,04, у GWRE — 72,53. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует BOX (150,65% vs 10,99%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа GWRE — 11,25%, у BOX — 9,18%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка BOX значительно выше: D/E 3,56 vs 0,53 у GWRE. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.
| Показатель | BOX | GWRE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 48,73 | 93,47 | |
| P/B | 28,82 | 11,35 | |
| P/S | 3,77 | 10,35 | |
| PEG | -0,97 | 0,26 | |
| EV/EBITDA | 29,04 | 72,53 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 150,65% | 10,99% | |
| ROA | 7,80% | 6,30% | |
| Валовая маржа | 79,56% | 64,01% | |
| Операц. маржа | 8,64% | 8,28% | |
| Чистая маржа | 9,18% | 11,25% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 3,56 | 0,53 | |
| Текущая ликв. | 1,07 | 2,44 | |
| Быстрая ликв. | 1,07 | 2,44 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 13,53% | 0,00% | |
| EPS | $0,80 | $1,89 | |
| Балансовая стоим. | $1,14 | $15,56 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 77/100 и 72/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: BOX — 63,7, GWRE — 70,3. BOX в зоне нейтральная зона, а GWRE — зона перекупленности, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. BOX и GWRE находятся выше 50-дневной скользящей средней (+14,9% и +27,3% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: BOX — 27,4 (выраженный тренд), GWRE — 23,6 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета BOX — 0,27, GWRE — 0,50. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) GWRE составляет 4,8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BOX | GWRE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 63,74 | 70,29 | |
| Stochastic %K | 82,33 | 96,98 | |
| CCI (20) | 127,60 | 153,80 | |
| MFI | 49,49 | 76,46 | |
| Williams %R | -17,67 | -3,02 | |
| MACD гистограмма | 0,10 | 1,99 | |
| Momentum (10) | 1,33 | 17,25 | |
| Тренд | |||
| ADX | 27,40 | 23,55 | |
| Цена vs EMA 9 | +1,72% | +7,30% | |
| Цена vs EMA 20 | +5,27% | +13,58% | |
| Цена vs SMA 50 | +14,90% | +27,29% | |
| Цена vs SMA 200 | +20,55% | +9,79% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,14 | 0,15 | |
| Volume Ratio | 91,81 | 106,14 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,27 | 0,50 | |
| ATR % | 3,46% | 4,77% | |
| Sharpe (1г) | 0,20 | -0,11 | |
| RS Rating | 41,00 | 17,00 | |
| 52w от хая | -3,10 | -35,20 | |
| BB ширина | 18,14 | 32,10 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: BOX генерирует 1,18 млрд $, GWRE — 1,20 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: GWRE — +22,60%, BOX — +8,00%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: BOX — 101,31 млн $, GWRE — 69,80 млн $. BOX генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): BOX — 350,38 млн $, GWRE — 295,13 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | BOX | GWRE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,18 млрд $ | 1,20 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +8.00% | +22.60% | |
| Чистая прибыль | 101,31 млн $ | 69,80 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -58.60% | — | — |
| EPS (TTM) | $0,60 | $0,83 | |
| Операц. Cash Flow | 356,45 млн $ | 300,87 млн $ | |
| Free Cash Flow | 350,38 млн $ | 295,13 млн $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. BOX выплачивает дивиденды 3 лет подряд, тогда как GWRE не имеет дивидендной истории.
| Показатель | BOX | GWRE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $1,13 | — | |
| Коэфф. выплат | 13,53% | — | |
| Лет выплат | 3 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет BOX показывает лучшую среднюю доходность в мае (+6,63%), GWRE — в июле (+5,17%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: BOX — июнь (-4,36%), GWRE — декабрь (-3,53%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, май, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у GWRE: +14,41% против +6,28%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Box, Inc. или Guidewire Software, Inc.?
У кого выше рентабельность — BOX или GWRE?
Какие дивиденды у Box, Inc. и Guidewire Software, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Box, Inc. или Guidewire Software, Inc.?
У кого выше маржинальность — BOX или GWRE?
Какая акция лучше по технике — BOX или GWRE?
Что лучше купить — BOX или GWRE?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 12.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией