Сравнение BOX vs FOUR
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, FOUR выглядит привлекательнее: 30.44 против 36.35. Премия к оценке BOX может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу FOUR: 0.86 vs 3.03 у BOX. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По EV/EBITDA FOUR оценён ниже: 9.22 vs 29.97. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала BOX составляет 115.65%, что превышает показатель FOUR (6.42%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности BOX впереди: 8.61% против 2.29% у FOUR. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. FOUR несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2.77, тогда как BOX практически без долга (D/E -3.42). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.
| Показатель | BOX | FOUR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 36.35 | 30.44 | |
| P/B | -12.31 | 1.88 | |
| P/S | 3.03 | 0.86 | |
| PEG | -0.62 | -0.42 | |
| EV/EBITDA | 29.97 | 9.22 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 115.65% | 6.42% | |
| ROA | 6.55% | 1.17% | |
| Валовая маржа | 79.22% | 35.11% | |
| Операц. маржа | 7.07% | 8.44% | |
| Чистая маржа | 8.61% | 2.29% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | -3.42 | 2.77 | |
| Текущая ликв. | 1.05 | 1.22 | |
| Быстрая ликв. | 1.05 | 1.22 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 14.81% | 43.58% | |
| EPS | $0.71 | $1.39 | |
| Балансовая стоим. | $-2.09 | $24.17 | |
Технический анализ
По техническому скорингу BOX сильнее: 80/100 против 32/100 у FOUR. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у BOX составляет 58.8 (нейтральная зона), у FOUR — 49.4 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: BOX выше на 6.5%, FOUR — ниже на -2.2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: BOX — 11.8 (нет тренда), FOUR — 7.6 (нет тренда). BOX менее волатилен — бета 0.40 против 1.42 у FOUR. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) FOUR составляет 6.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | BOX | FOUR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 58.79 | 49.41 | |
| Stochastic %K | 74.69 | 35.63 | |
| CCI (20) | 85.87 | -26.29 | |
| MFI | 63.71 | 52.62 | |
| Williams %R | -25.31 | -64.37 | |
| MACD гистограмма | 0.09 | 0.08 | |
| Momentum (10) | 1.50 | -3.32 | |
| Тренд | |||
| ADX | 11.81 | 7.64 | |
| Цена vs EMA 9 | +2.59% | +2.55% | |
| Цена vs EMA 20 | +4.03% | +0.69% | |
| Цена vs SMA 50 | +6.53% | -2.17% | |
| Цена vs SMA 200 | -9.28% | -32.30% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.15 | -0.11 | |
| Volume Ratio | 72.41 | 71.37 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.40 | 1.42 | |
| ATR % | 3.69% | 6.37% | |
| Sharpe (1г) | -0.57 | -1.14 | |
| RS Rating | 24.00 | 3.00 | |
| 52w от хая | -33.66 | -59.88 | |
| BB ширина | 11.51 | 17.14 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): BOX — 1,18 млрд $, FOUR — 4,18 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: BOX — 101,31 млн $, FOUR — 119 млн $. FOUR генерирует больше чистой прибыли. FCF: BOX генерирует 350,38 млн $, FOUR — 499 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | BOX | FOUR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,18 млрд $ | 4,18 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 101,31 млн $ | 119 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.60 | $1.15 | |
| Операц. Cash Flow | 356,45 млн $ | 634 млн $ | |
| Free Cash Flow | 350,38 млн $ | 499 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. BOX выплачивает дивиденды 3 лет подряд, тогда как FOUR не имеет дивидендной истории. Коэффициент выплат (Payout Ratio): BOX — 14.81%, FOUR — 43.58%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | BOX | FOUR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $1.13 | — | |
| Коэфф. выплат | 14.81% | 43.58% | |
| Лет выплат | 3.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность BOX приходится на мае (+6.52%), а FOUR — на ноябре (+14.92%). Слабые месяцы: для BOX — июнь (-4.01%), для FOUR — октябрь (-6.99%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: июнь, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у FOUR: +15.57% против +5.14%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Box, Inc. или Shift4 Payments, Inc.?
У кого выше рентабельность — BOX или FOUR?
Какие дивиденды у Box, Inc. и Shift4 Payments, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Box, Inc. или Shift4 Payments, Inc.?
У кого выше маржинальность — BOX или FOUR?
Какая акция лучше по технике — BOX или FOUR?
Что лучше купить — BOX или FOUR?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией